導(dǎo)語：如何才能寫好一篇商業(yè)銀行的發(fā)展規(guī)律，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

【關(guān)鍵詞】利率市場化 商業(yè)銀行 經(jīng)營管理 影響 策略

引言

一般情況下，我們所說的利率市場化主要是指利率有個(gè)商業(yè)銀行根據(jù)金融市場的供求變化進(jìn)行自我調(diào)節(jié)，最后形成一央行基準(zhǔn)利率為引導(dǎo)的一種利率體系。簡單地說，利率市場化對各大商業(yè)銀行來說有利也有弊，所以商業(yè)銀行首先要有針對性的制定適應(yīng)利率市場化下穩(wěn)定發(fā)展的經(jīng)營制度，并正確的認(rèn)識利率市場化的特點(diǎn)，才能正確的利用利率市場化帶來的機(jī)遇，迎接利率市場化帶來的挑戰(zhàn)?？偟膩碚f，利率市場化是經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展帶來的必然結(jié)果，所以，必須要詳細(xì)的掌握利率市場化的利弊，才能進(jìn)一步提高商業(yè)銀行的發(fā)展空間。

一、利率市場化對商業(yè)銀行經(jīng)營管理的影響

（一）利率市場化對商業(yè)銀行經(jīng)營管理的積極影響

1.提高商業(yè)銀行的市場競爭力。利率市場化后隨之相應(yīng)的貨幣市場債券市場將變得更加有效，且商業(yè)銀行大多數(shù)通過各項(xiàng)金融業(yè)務(wù)和大型的貸款項(xiàng)目獲得盈利，因此一旦貨幣市場和債券市場被活躍，就會(huì)刺激市場消費(fèi)，從而帶動(dòng)商業(yè)銀行的整體經(jīng)濟(jì)效益。并且利率市場化是以市場的不規(guī)律變化為基礎(chǔ)形成的，所以利率市場化有利于構(gòu)建健全的金融監(jiān)督管理體系，從而有效地提高商業(yè)銀行對市場的監(jiān)管力度，便于更準(zhǔn)確的掌握市場動(dòng)向和市場規(guī)律[1]。此外，利率市場化還可以幫助商業(yè)銀行進(jìn)行科學(xué)的宏觀調(diào)控，從而為各商業(yè)銀行營造一個(gè)健康的競爭環(huán)境和和諧的經(jīng)營環(huán)境，便于商業(yè)銀行共同發(fā)展共同繁榮。

2.有利于提高商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)創(chuàng)新能力。利率市場化對各大銀行的發(fā)展都起到了推動(dòng)作用，因此無形中加大了各商業(yè)銀行之間的相互競爭，所以銀行單方面為了提高經(jīng)濟(jì)效益，就必須要進(jìn)行改革創(chuàng)新，才能在激勵(lì)的市場競爭中獲得優(yōu)先權(quán)。所以，利率市場化逼迫著商業(yè)銀行進(jìn)行自我完善、自我監(jiān)督，所以銀行在調(diào)整經(jīng)營結(jié)構(gòu)和管理模式的同時(shí)，還會(huì)加強(qiáng)業(yè)務(wù)創(chuàng)新能力和水平，才能更好地吸引顧客的目光。并且目前我國各大商業(yè)銀行一直沿用傳統(tǒng)的管理模式，所以導(dǎo)致落后的管理方式和管理理念無法適應(yīng)現(xiàn)代社會(huì)的快速發(fā)展，其形成了單一的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)特征。但是利率市場化打破了傳統(tǒng)的計(jì)劃發(fā)展規(guī)律，因此銀行會(huì)逐步建立開放式的管理目標(biāo)和管理策略，并通過大力發(fā)展中間業(yè)務(wù)和表外業(yè)務(wù)穩(wěn)定收益結(jié)構(gòu)，從而更好地為實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)的多樣化目標(biāo)奠定基礎(chǔ)[2]。

（一）利率市場化對商業(yè)銀行經(jīng)營管理的消極影響

1.擴(kuò)大了商業(yè)銀行的利率風(fēng)險(xiǎn)。由于利率市場化受金融市場的變化影響較大，且商業(yè)銀行的利率風(fēng)險(xiǎn)主要來自市場的波動(dòng)，因此在利率市場化下利率的波動(dòng)會(huì)更加頻繁。并且利率的波動(dòng)和利率的風(fēng)險(xiǎn)成正比例，因此波動(dòng)越大風(fēng)險(xiǎn)越大。所以，從商業(yè)銀行自身角度來看，當(dāng)商業(yè)銀行的利率敏感型資產(chǎn)和利率敏感型負(fù)債不匹配時(shí)，利率就會(huì)自發(fā)的產(chǎn)生波動(dòng)，一旦利率的波動(dòng)超過銀行的控制范圍，就會(huì)造成銀行面臨巨大的負(fù)債和經(jīng)濟(jì)危機(jī)。因此利率市場化下，一旦銀行經(jīng)營管理不善，就會(huì)放大利率風(fēng)險(xiǎn)敞口。

2.對傳統(tǒng)的存貸款業(yè)務(wù)造成沖擊。存貸款業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)，也是比較穩(wěn)定的業(yè)務(wù)。但是在利率市場化下顧客為了降低投資風(fēng)險(xiǎn)會(huì)減少存貸款業(yè)務(wù)的辦理，所以，無形中削弱了商業(yè)銀行存貸款業(yè)務(wù)量。一旦銀行的存貸款業(yè)務(wù)額下降，就會(huì)直接威脅到銀行的整體經(jīng)濟(jì)效益，因此，利率市場化后使得商業(yè)銀行的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)面臨滯后的發(fā)展現(xiàn)狀，非常不利于商業(yè)銀行的健康穩(wěn)定發(fā)展。

二、利率市場化下商業(yè)銀行的經(jīng)營管理策略

（一）深化商業(yè)銀行的體制改革

1.加快商業(yè)銀行產(chǎn)權(quán)改革。利率市場化下，商業(yè)銀行面臨著巨大的市場挑戰(zhàn)，并且大多數(shù)銀行沒有轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的管理模式，所以，無法及時(shí)有效的應(yīng)對來勢洶洶的市場沖擊，所以造成管理過程中出現(xiàn)了一系列問題。要想從根本上提高商業(yè)銀行的管理水平，就必須要加快商業(yè)銀行的體制改革，只有制定適應(yīng)市場發(fā)展規(guī)律的體制和應(yīng)對措施，才能有效地遏制住市場波動(dòng)對銀行經(jīng)營管理造成的不利影響。因此，首先要大力推動(dòng)商業(yè)銀行上市，并加快商業(yè)銀行的產(chǎn)權(quán)股份制改革，并建立清晰明確的產(chǎn)權(quán)制度，才能使銀行從繁重的政策制度中解脫出來，從而真正的實(shí)現(xiàn)透明化[3]。市場化經(jīng)營運(yùn)作。其次要完善商業(yè)銀行的資本，因?yàn)樯虡I(yè)銀行必須要具備雄厚的資本，才能有效地應(yīng)對市場風(fēng)險(xiǎn)，否則只會(huì)降低商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)抵抗能力。因此，必須要加強(qiáng)商業(yè)銀行的資本補(bǔ)給率，才能穩(wěn)定銀行的資金儲備基礎(chǔ)，從而有效地實(shí)現(xiàn)資源的優(yōu)化配置。

2.推動(dòng)信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的應(yīng)用。由于利率市場化是受市場波動(dòng)影響而不斷變化的，因此，必須要加強(qiáng)對信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的應(yīng)用，才能及時(shí)有效的將利率信息傳遞到各個(gè)銀行網(wǎng)點(diǎn)，是銀行能夠第一時(shí)間接收到利率的變化情況，從而更好地制定應(yīng)對措施，便于提高銀行的操作能力和執(zhí)行能力。

（二）提高商業(yè)銀行的利率風(fēng)險(xiǎn)管理能力

1.建立健全的利率風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)構(gòu)。建立利率風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)構(gòu)的主要目的是為了提高商業(yè)銀行的抗風(fēng)險(xiǎn)能力，從而避免不利風(fēng)險(xiǎn)因素對商業(yè)銀行的干擾。因此，銀行方面必須要組織專業(yè)人員制定科學(xué)合理的風(fēng)險(xiǎn)防范方案，并協(xié)調(diào)好銀行與市場利率的關(guān)系，才能有效地提高商業(yè)銀行化險(xiǎn)為夷的能力和水平，從而進(jìn)一步提高銀行的抗風(fēng)險(xiǎn)整體管理能力。

2.加強(qiáng)商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)識別能力。風(fēng)險(xiǎn)管理是事后管理，風(fēng)險(xiǎn)識別是事前預(yù)防。因此，對于商業(yè)銀行而言，有效地提高風(fēng)險(xiǎn)識別能力可以幫助銀行避免遭受風(fēng)險(xiǎn)危機(jī)，所以，銀行必須要加強(qiáng)對風(fēng)險(xiǎn)識別管理的重視，不能那個(gè)建立系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)識別體系和專業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)分析方法，才能幫助商業(yè)銀行準(zhǔn)確地判斷出風(fēng)險(xiǎn)等級，從而幫助銀行做好提前預(yù)防管理[4]。

（三）轉(zhuǎn)變商業(yè)銀行經(jīng)營運(yùn)作模式

1.轉(zhuǎn)變市場營銷戰(zhàn)略。商業(yè)銀行是以盈利為目的的銀行發(fā)展模式，所以銀行的整體結(jié)構(gòu)必須要遵循市場發(fā)展規(guī)律，并竭盡全力滿足消費(fèi)者的要求，才能吸引優(yōu)質(zhì)客源。因此，商業(yè)銀行需要建立以消費(fèi)者需求為導(dǎo)向的營銷戰(zhàn)略，才能最大限度的滿足消費(fèi)者的要求。此外，還要加強(qiáng)服務(wù)水平，端正服務(wù)態(tài)度，并根據(jù)顧客的要求量身辦理業(yè)務(wù)項(xiàng)目，營造“顧客至上”的營銷管理策略，才能在把握住老顧客的同時(shí)吸引新顧客。

2.加強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)銀行建設(shè)。隨著社會(huì)的快速發(fā)展以及計(jì)算機(jī)的普及，越來越多的人開始使用網(wǎng)上銀行辦理各項(xiàng)業(yè)務(wù)，因此，商業(yè)銀行為了滿足消費(fèi)者的要求必須要加大網(wǎng)絡(luò)銀行的建設(shè)規(guī)模，加快網(wǎng)絡(luò)銀行的建設(shè)速度，才能與時(shí)俱進(jìn)的跟上時(shí)代的發(fā)展要求。此外網(wǎng)上銀行可以有效地節(jié)省經(jīng)營成本，從而有利于商業(yè)銀行提高市場競爭力。并且通過網(wǎng)絡(luò)銀行的建立，可以加強(qiáng)銀行與顧客之間的交流和溝通，且省時(shí)省力，所以，網(wǎng)絡(luò)銀行將會(huì)成為未來銀行的主要發(fā)展趨勢，因此，商業(yè)銀行必須要把握住機(jī)遇才能更好地迎接挑戰(zhàn)[5]。

三、結(jié)語

綜上所述，目前我國大多數(shù)商業(yè)銀行在利率市場化下都面臨著巨大的市場挑戰(zhàn)，所以，還需要不斷地完善和改進(jìn)，才能改善商業(yè)銀行不容樂觀的發(fā)展現(xiàn)狀。因此，只有準(zhǔn)確地了解利率市場化的發(fā)展規(guī)律，并制定健全的經(jīng)營管理策略，才能為我國商業(yè)銀行的又好又快發(fā)展創(chuàng)造條件，才能妥善的處理好銀行發(fā)展與市場變化的關(guān)系。

參考文獻(xiàn)

[1]王曄.利率市場化下的商業(yè)銀行經(jīng)營策略[J].金融經(jīng)濟(jì).2013年22期.

[2]金詠.利率市場化下國有商業(yè)銀行經(jīng)營管理策略初探[J].中國農(nóng)業(yè)銀行武漢培訓(xùn)學(xué)院學(xué)報(bào).2014年02期.

[3]張樂民.試論利率市場化對商業(yè)銀行經(jīng)營管理的影響[J].金融經(jīng)濟(jì).2013年16期.

篇2

所謂數(shù)學(xué)模型，即為采用簡化與抽象方式，對各種實(shí)際問題予以數(shù)學(xué)語言的描述，實(shí)現(xiàn)人們對現(xiàn)實(shí)對象的認(rèn)識與研究，數(shù)學(xué)模型是一種人們對實(shí)際問題的研究與分析。在金融業(yè)中，數(shù)學(xué)模型得到了極為廣泛的應(yīng)用，如期貨、對股票指數(shù)的分析與研究等，可想而知，很多技術(shù)指標(biāo)都和數(shù)學(xué)模型之間存在密切的關(guān)系。在經(jīng)濟(jì)界中，人們通過數(shù)學(xué)能更深刻的對現(xiàn)實(shí)問題進(jìn)行定位，在金融市場中，通過數(shù)學(xué)工具可在很大程度上實(shí)現(xiàn)對各種風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)的分析與評估，可見數(shù)學(xué)模型的重要性。

二、數(shù)學(xué)模型—資本資產(chǎn)定價(jià)模型分析

資本資產(chǎn)定價(jià)模型也叫CAPM模型，是Sharpe—Lintner提出的一種證券組合模式，該模型是在一系列理想的假設(shè)條件下成立的。假設(shè)市場上沒有任何風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)能夠得到，當(dāng)市場處于一個(gè)均勻、平衡的狀態(tài)下，風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的市場資產(chǎn)組合超額收益率和每項(xiàng)市場風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的超額收益率之間具有以下關(guān)系：其中，ri為市場資產(chǎn)，rm為市場組合，rf不存在風(fēng)險(xiǎn)情況下的資產(chǎn)收益率。按照數(shù)學(xué)模型——資本資產(chǎn)定價(jià)模型，當(dāng)資本市場處于一個(gè)均衡狀態(tài)下時(shí)，通常通過β測度的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)對資產(chǎn)收益的各種因素進(jìn)行確定。就非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)而言，在資產(chǎn)定價(jià)過程中不發(fā)揮任何作用，期望收益和β間表現(xiàn)為一種線性模式。資本資產(chǎn)定價(jià)模型的意義主要體現(xiàn)為：創(chuàng)建了市場風(fēng)險(xiǎn)與證券收益的內(nèi)在聯(lián)系，同時(shí)對證券風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)部架構(gòu)進(jìn)行了很好的展示，構(gòu)建了資產(chǎn)收益與市場資產(chǎn)組合間的關(guān)系，進(jìn)而把證券存在的風(fēng)險(xiǎn)細(xì)化為非系統(tǒng)與系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)兩種不同形式的風(fēng)險(xiǎn)。

三、數(shù)學(xué)模型在商業(yè)銀行管理中的應(yīng)用

1.市場風(fēng)鹼評估

對于商業(yè)銀行的市場風(fēng)險(xiǎn)評估而言，其主要在業(yè)務(wù)的交易清算階段來完成，所謂市場風(fēng)險(xiǎn)，即為商業(yè)銀行在運(yùn)作過程中，由于各種原因?qū)е率袌龀霈F(xiàn)波動(dòng)，進(jìn)而影響投資市場產(chǎn)生價(jià)值波動(dòng)，而這種波動(dòng)對商業(yè)銀行很可能會(huì)造成一些損失，我們把這種市場價(jià)值的波動(dòng)稱作為市場風(fēng)險(xiǎn)。由于我們可能看出，構(gòu)成市場風(fēng)險(xiǎn)的核心因素就是存在于市場中的一些不確定因素。所以，商業(yè)銀行基于數(shù)學(xué)模型的建立，創(chuàng)建一個(gè)以這些不定因素為變量的數(shù)學(xué)模型，對市場波動(dòng)、市場運(yùn)行機(jī)制的可靠性等進(jìn)行科學(xué)分析和研究，對誘發(fā)市場風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)展規(guī)律進(jìn)行系統(tǒng)性的分析，進(jìn)而為商業(yè)銀行的正常運(yùn)作創(chuàng)造一個(gè)良好的環(huán)境，確保銀行利益不受損失。就市場風(fēng)險(xiǎn)而言，其主要是對現(xiàn)階段資產(chǎn)及今后資產(chǎn)價(jià)值發(fā)展方向的一個(gè)綜合性概括，通過概率理論可以明顯看出，由于市場風(fēng)險(xiǎn)的存在進(jìn)而導(dǎo)致的資產(chǎn)價(jià)值偏差就是一個(gè)隨機(jī)資產(chǎn)的實(shí)際效益，對市場風(fēng)險(xiǎn)造成影響的實(shí)際因素，不僅包括貨幣利率的變化，同時(shí)也包括貨幣利率的波動(dòng)范圍等，這些實(shí)際因素在很大程度上存在一定的不定性，正是因?yàn)檫@些因素的存在，在某種意義上將誘發(fā)風(fēng)險(xiǎn)出現(xiàn)，就部分市場參數(shù)或因素而言，其具有一定的歷史發(fā)展規(guī)律，這些歷史規(guī)律是通過場市場的市場觀察而得。通過創(chuàng)建這種數(shù)學(xué)模型，在很大程度上可預(yù)測和判斷市場風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行須在規(guī)定時(shí)限內(nèi)對該銀行內(nèi)部的計(jì)量模式進(jìn)行系統(tǒng)性的回歸測試，通過一定的方式來比較、分析銀行每天的實(shí)際利潤與風(fēng)險(xiǎn)測量值，同時(shí)將比較后的結(jié)果進(jìn)行記錄。待顯示測試結(jié)果后，以商業(yè)銀行自身的一些評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)來調(diào)整評價(jià)模型，進(jìn)而來拓展評估模型的包含性。

2.信用風(fēng)險(xiǎn)評估

篇3

【關(guān)鍵詞】商業(yè)銀行 金融工具創(chuàng)新 法律風(fēng)險(xiǎn)

我國商業(yè)銀行在金融工具創(chuàng)新方面盡管起步較晚，但發(fā)展速度驚人。與此同時(shí)，對法律風(fēng)險(xiǎn)重視程度不足以及相關(guān)經(jīng)驗(yàn)的缺乏，使得商業(yè)銀行金融工具創(chuàng)新面臨較大法律風(fēng)險(xiǎn)，給其長遠(yuǎn)發(fā)展產(chǎn)生較大威脅，因此，有關(guān)金融工具創(chuàng)新法律風(fēng)險(xiǎn)的研究，成為商業(yè)銀行關(guān)注的熱點(diǎn)。

一、金融工具創(chuàng)新法律風(fēng)險(xiǎn)及表現(xiàn)

（一）金融工具創(chuàng)新法律風(fēng)險(xiǎn)

商業(yè)銀行運(yùn)營中不可避免的面臨一些風(fēng)險(xiǎn)，尤其隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)越來越頻繁，商業(yè)銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)更為復(fù)雜、來源更為廣泛，既有來自內(nèi)部的風(fēng)險(xiǎn)也有來自外部的風(fēng)險(xiǎn)。總體上來看這些風(fēng)險(xiǎn)包括國家風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)以及法律風(fēng)險(xiǎn)等，其中法律風(fēng)險(xiǎn)關(guān)系著商業(yè)銀行的健康發(fā)展，其給創(chuàng)新金融工具造成的影響更為明顯，因此，商業(yè)銀行創(chuàng)新金融工具時(shí)應(yīng)給予高度重視。

（二）金融工具創(chuàng)新法律風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)

商業(yè)銀行金融工具創(chuàng)新面臨的法律風(fēng)險(xiǎn)較多，主要體現(xiàn)在銀行合規(guī)法律風(fēng)險(xiǎn)、法律缺陷風(fēng)險(xiǎn)、合同文本法律風(fēng)險(xiǎn)、金融監(jiān)管法律風(fēng)險(xiǎn)等，為給尋找有效的法律風(fēng)險(xiǎn)控制措施提供依據(jù)，有必要對其加以認(rèn)真分析。

1.銀行合規(guī)法律風(fēng)險(xiǎn)?！吨袊嗣窆埠蛧虡I(yè)銀行法》要求商業(yè)銀行經(jīng)營活動(dòng)的開展需經(jīng)國務(wù)院銀行監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，由此不難看出依法經(jīng)營是商業(yè)銀行開展各項(xiàng)業(yè)務(wù)的前提，應(yīng)無條件服從該規(guī)定。眾所周知，我國處在市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展初期，金融市場體系不健全，金融法律制度不完善，金融監(jiān)管不夠嚴(yán)格，這種情況一定程度上影響商業(yè)銀行的發(fā)展，導(dǎo)致其制定管理制度方面存在一定缺陷，尤其面臨復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)形勢以及迅速發(fā)展的金融市場，商業(yè)銀行創(chuàng)新金融工具時(shí)大大增加違反相關(guān)規(guī)章及監(jiān)管部門規(guī)定的機(jī)率，因承擔(dān)法律責(zé)任而遭受制裁、遭受一定的經(jīng)濟(jì)損失。

2.法律缺陷風(fēng)險(xiǎn)。所謂法律缺陷風(fēng)險(xiǎn)指受相關(guān)法律法規(guī)不完善影響，商業(yè)銀行從事經(jīng)營活動(dòng)面臨的風(fēng)險(xiǎn)。研究發(fā)現(xiàn)，法律缺陷風(fēng)險(xiǎn)具有普遍性，即，在不同國家、不同領(lǐng)域均存在不同程度的法律缺陷，而我國法治不夠健全，商業(yè)銀行經(jīng)營面臨的法律缺陷風(fēng)險(xiǎn)更為突出。一方面，法律空白風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行金融工具創(chuàng)新發(fā)展迅速，但金融立法存在一定滯后性，在短時(shí)間內(nèi)無法解決，使得商業(yè)銀行面臨的法律風(fēng)險(xiǎn)大大增加。例如在電子信息、保險(xiǎn)、證券等領(lǐng)域進(jìn)行的金融工具創(chuàng)新，盡管制定了相關(guān)的規(guī)章及辦法，但因法律約束效力不高，法律糾紛市場發(fā)生。另一方面，法律不規(guī)范風(fēng)險(xiǎn)。我國雖出臺了《國內(nèi)信用證結(jié)算辦法》、《支付結(jié)算辦法》、《商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定》等法律法規(guī)，規(guī)范商業(yè)銀行金融工具創(chuàng)新行為，但彼此間協(xié)調(diào)性較差，尤其原則性規(guī)范較多，缺乏實(shí)施的具體細(xì)則，一定程度上增加可操作難度，而且有關(guān)新型金融工具方面的約束規(guī)定較少，無疑增加商業(yè)銀行法律風(fēng)險(xiǎn)。

3.合同文本法律風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)前金融工具創(chuàng)新種類繁多，特性及功能存在較大差異，為增強(qiáng)自身競爭力，給客戶提供個(gè)性化服務(wù)，商業(yè)銀行通常依據(jù)客戶的實(shí)際需求進(jìn)行合同文本的擬定。由此產(chǎn)生的合同文本不僅不夠嚴(yán)密，而且缺乏現(xiàn)成的格式可供參考，結(jié)果在客戶與商業(yè)銀行履行合同過程中糾紛時(shí)常發(fā)生，增加商業(yè)銀行承擔(dān)經(jīng)濟(jì)損失的風(fēng)險(xiǎn)。

4.金融監(jiān)管法律風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行創(chuàng)新金融工具時(shí)，在目的、理念等方面可能與監(jiān)管部門的要求存在差異，需承擔(dān)處罰以及無法正常經(jīng)營的風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)前我國金融監(jiān)管制度給金融工具的創(chuàng)新造成不同程度的阻礙：首先，監(jiān)管理念與方式滯后。金融監(jiān)管部門的工作重點(diǎn)體現(xiàn)在金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)經(jīng)營以及審批合規(guī)方面，以達(dá)到化解與防范整個(gè)銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、維護(hù)金融市場穩(wěn)定的目的，無法滿足當(dāng)前金融工具創(chuàng)新要求。其次，金融監(jiān)管技巧與方法落后。金融監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測體系不健全、信息披露制度不規(guī)范，采取的監(jiān)管技巧和方法落實(shí)，使得金融工具創(chuàng)新會(huì)計(jì)制度未能及時(shí)的建立。最后，獎(jiǎng)罰行為不對稱。監(jiān)管部門較為關(guān)注對商業(yè)銀行違規(guī)行為的處罰、處分、批評上，違規(guī)嚴(yán)重甚至?xí)【?，而缺乏一定的鼓?lì)與表揚(yáng)，尤其不能結(jié)合具體情況加以積極的引導(dǎo)，這種情況的存在使得商業(yè)銀行創(chuàng)新金融工具時(shí)，任何一個(gè)環(huán)節(jié)考慮不全面就會(huì)承擔(dān)法律風(fēng)險(xiǎn)。

二、金融工具創(chuàng)新法律風(fēng)險(xiǎn)的控制

商業(yè)銀行金融工具創(chuàng)新中面臨的法律風(fēng)險(xiǎn)非常之多，為正常的經(jīng)營及穩(wěn)步發(fā)展，商業(yè)銀行應(yīng)在分析不同類型法律風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上，從外部及內(nèi)部兩個(gè)方向入手，采取針對性法律風(fēng)險(xiǎn)控制策略。

（一）金融工具創(chuàng)新法律風(fēng)險(xiǎn)的外部控制策略

外部實(shí)現(xiàn)對金融工具創(chuàng)新法律風(fēng)險(xiǎn)的控制應(yīng)將重點(diǎn)放在法律法規(guī)及金融監(jiān)管部門職能完善上。在完善法律法規(guī)方面，國家職能部門應(yīng)加快推進(jìn)金融工具創(chuàng)新立法工作。一方面，金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)加強(qiáng)商業(yè)銀行經(jīng)營方面的管理與監(jiān)督，認(rèn)真分析創(chuàng)新金融工具面臨的法律風(fēng)險(xiǎn)，深入分析原因，制定有效控制措施，并不斷總結(jié)與完善，及時(shí)將形成的材料上報(bào)給立法機(jī)構(gòu)，使立法機(jī)構(gòu)能全面掌握金融工具創(chuàng)新狀況，制定針對性法律風(fēng)險(xiǎn)管控措施。同時(shí)，立法機(jī)構(gòu)做好商業(yè)銀行金融工具創(chuàng)新的調(diào)查與研究工作，保持與時(shí)俱進(jìn)的姿態(tài)，抓住時(shí)機(jī)制定相關(guān)法律法規(guī)，不斷填充金融工具創(chuàng)新管理方面的法律法規(guī)空白，尤其應(yīng)注重明確交易雙方的義務(wù)與責(zé)任，有效防止法律風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生。另一方面，隨著商業(yè)銀行業(yè)務(wù)范圍的不斷擴(kuò)大，以及金融工具創(chuàng)新種類的不斷出現(xiàn)，金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)充分認(rèn)識到自身的不足，無論在監(jiān)管原則及理念，以及監(jiān)管方法與技巧上都應(yīng)有所改進(jìn)。在監(jiān)管理念與監(jiān)管原則方面，監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)做到監(jiān)管理念的及時(shí)更新，樹立服務(wù)監(jiān)管的服務(wù)理念，即，在金融工具創(chuàng)新上商業(yè)銀行不存在違規(guī)行為，應(yīng)給予鼓勵(lì)及相關(guān)的扶持，兼顧服務(wù)及引導(dǎo)工作的認(rèn)真落實(shí)，保證金融秩序安全、穩(wěn)定的同時(shí)，注重商業(yè)銀行盈利方面的考慮。同時(shí)，金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)確立適度的監(jiān)管原則，不僅要做到依法合理，嚴(yán)格依據(jù)法律法規(guī)開展監(jiān)管工作，不、不越權(quán)行事，尤其在做相關(guān)決策時(shí)應(yīng)理性分析，保證監(jiān)管程序及處罰力度的合法性。另外，嚴(yán)格遵守市場發(fā)展規(guī)律。金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)充分認(rèn)識到遵守市場規(guī)律的重要性，加強(qiáng)市場規(guī)律的研究，不違背市場規(guī)律行事，不強(qiáng)制干預(yù)商業(yè)銀行具體業(yè)務(wù)，為金融市場長遠(yuǎn)、健康發(fā)展鋪平道路。

（二）金融工具創(chuàng)新法律風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)部控制策略

商業(yè)銀行應(yīng)充分認(rèn)識到金融工具創(chuàng)新外部因素導(dǎo)致的法律風(fēng)險(xiǎn)，更應(yīng)從自身實(shí)際情況出發(fā)，做好法律風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)部控制工作，尤其應(yīng)注重以下內(nèi)容的認(rèn)真落實(shí)：

首先，經(jīng)營中應(yīng)做到依法合規(guī)。商業(yè)銀行應(yīng)充分認(rèn)識到自身職能，開展業(yè)務(wù)中做到遵紀(jì)守法，發(fā)揮積極的帶頭作用，為維護(hù)金融市場正常發(fā)展做出應(yīng)有貢獻(xiàn)。一方面，商業(yè)銀行管理層應(yīng)樹立守法興行的經(jīng)營理念，提高相關(guān)法律法規(guī)認(rèn)識，從確保金融市場繁榮及實(shí)現(xiàn)長遠(yuǎn)發(fā)展戰(zhàn)略出發(fā)，嚴(yán)于律己，在法律法規(guī)允許范圍內(nèi)開展經(jīng)營活動(dòng)。另一方面，商業(yè)銀行應(yīng)定期開展普法教育工作，為員工講解法律法規(guī)知識，并鼓勵(lì)員工學(xué)習(xí)相關(guān)法律法規(guī)，使其在實(shí)際工作中自覺約束不良行為，提高整個(gè)員工隊(duì)伍的法律素養(yǎng)。其次，完善銀行內(nèi)部內(nèi)控制度。完善風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控制度是預(yù)防法律風(fēng)險(xiǎn)的主要途徑，商業(yè)銀行應(yīng)結(jié)合所處的金融環(huán)境及業(yè)務(wù)特點(diǎn)，建立與完善內(nèi)控制度，尤其在制度上對不同崗位員工職責(zé)加以明確劃分。通過完善上崗制度、監(jiān)督制度、獎(jiǎng)罰制度等，加強(qiáng)員工業(yè)務(wù)開展中各項(xiàng)行為的監(jiān)控，杜絕違規(guī)違法操作行為的發(fā)生，避免因操作不當(dāng)導(dǎo)致法律風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)。同時(shí)，針對造成法律風(fēng)險(xiǎn)的行為應(yīng)明確懲罰內(nèi)容，以鞭策員工自覺遵紀(jì)守法。另外，完善監(jiān)督制度時(shí)應(yīng)將重點(diǎn)放在監(jiān)督制度的落實(shí)上，制定配套監(jiān)督制度落實(shí)細(xì)則，防止監(jiān)督工作流于形式。再次，加大交易對象的審核力度。商業(yè)銀行與客戶簽訂合同前應(yīng)做好充分的調(diào)查，準(zhǔn)確掌握客戶相關(guān)信息，避免擔(dān)負(fù)不必要的法律風(fēng)險(xiǎn)。例如，當(dāng)和自然人簽訂合同時(shí)，應(yīng)調(diào)查其民事行為能力，要求其出示有效的證明資料;當(dāng)與法人簽訂合同時(shí)應(yīng)加強(qiáng)經(jīng)營范圍、營業(yè)執(zhí)照的審核，確定其是否從事違法活動(dòng)。同時(shí)，結(jié)合金融工具創(chuàng)新實(shí)際加快推出標(biāo)準(zhǔn)合同文本，認(rèn)真揣測合同文本內(nèi)容，將合同文本法律風(fēng)險(xiǎn)降到最低。最后，注重風(fēng)險(xiǎn)全面管理。商業(yè)銀行應(yīng)注重全面風(fēng)險(xiǎn)管理，即，站在金融工具創(chuàng)新的戰(zhàn)略高度，不斷擴(kuò)展業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理范圍，積極采取綜合措施規(guī)避及減小法律風(fēng)險(xiǎn)。例如，商業(yè)銀行可借鑒國外金融機(jī)構(gòu)做法，制定針對性的實(shí)施策略。同時(shí)，還應(yīng)注重不同業(yè)務(wù)的全過程法律風(fēng)險(xiǎn)管理，及時(shí)識別及應(yīng)對經(jīng)營中出現(xiàn)的法律風(fēng)險(xiǎn)。另外，做好法律風(fēng)險(xiǎn)管理工作的總結(jié)與反思，積極調(diào)整及完善管理思路，不斷提高法律風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控水平。

三、總結(jié)

當(dāng)前商業(yè)銀行競爭激烈，金融工具創(chuàng)新成為提升自身競爭力的重要手段，但商業(yè)銀行創(chuàng)新金融工具時(shí)應(yīng)充分認(rèn)識到可能面臨的法律風(fēng)險(xiǎn)。由文中分析得知，商業(yè)銀行面臨的法律風(fēng)險(xiǎn)由外部及內(nèi)部原因共同造成，因此，商業(yè)銀行應(yīng)明確法律風(fēng)險(xiǎn)存在的原因，其中外部原因較為復(fù)雜，涉及的部門較多，解決難度較大，是一個(gè)漫長的過程，應(yīng)做好充分的思想及心理準(zhǔn)備。而內(nèi)部原因應(yīng)通過制定嚴(yán)格的法律風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控策略，不斷提高內(nèi)控管理水平，將承擔(dān)法律責(zé)任的可能性降到最低。

參考文獻(xiàn)

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[2]徐建明.我國商業(yè)銀行金融衍生品信用風(fēng)險(xiǎn)管理分析[D].山東大學(xué)，2013.

篇4

[關(guān)鍵詞] 商業(yè)銀行；財(cái)務(wù)管理；重要意義；創(chuàng)新

[中圖分類號] F830.33 [文獻(xiàn)標(biāo)識碼] A [文章編號] 1673 - 0194（2013）05- 0032- 01

商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)管理是指商業(yè)銀行為了適應(yīng)經(jīng)營環(huán)境和發(fā)展需求，對銀行內(nèi)部資金的來源和使用狀況進(jìn)行組織、計(jì)劃、分析、核算、監(jiān)控、考核等工作，達(dá)到商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的一種管理行為。與外資銀行相比，我國商業(yè)銀行的財(cái)務(wù)管理水平比較落后，亟需創(chuàng)新。

1 商業(yè)銀行財(cái)務(wù)管理創(chuàng)新的重要意義

（1）是適應(yīng)社會(huì)發(fā)展變化的需要。我國加入世貿(mào)組織以后，銀行發(fā)展的金融環(huán)境和制度環(huán)境發(fā)生了很大的變化，銀行之間的競爭加劇，中國進(jìn)行了利率市場化改革，銀行存貸的利差縮小，利率的變動(dòng)會(huì)更大。西方銀行在傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上擴(kuò)展了其他業(yè)務(wù)，財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)和戰(zhàn)略也在不斷調(diào)整，通過加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理來增加收益，降低成本，控制風(fēng)險(xiǎn)，這已經(jīng)成為國外銀行發(fā)展的趨勢。我國針對金融監(jiān)管也出臺了一系列政策，這說明銀行的金融制度和財(cái)務(wù)制度都在朝著國際化的方向發(fā)展，財(cái)務(wù)管理的創(chuàng)新是適應(yīng)社會(huì)形勢變化的需要。

（2）是實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值的需要。銀行財(cái)務(wù)管理的創(chuàng)新是指銀行要適應(yīng)外部經(jīng)營環(huán)境的變化和自身發(fā)展的需要，對財(cái)務(wù)管理的方式、資產(chǎn)成本、風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)等進(jìn)行更新的方式。財(cái)務(wù)管理工作能夠幫助銀行降低運(yùn)營成本，規(guī)避運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)，從而能夠使銀行的價(jià)值得到最大化的實(shí)現(xiàn)，有利于資源的優(yōu)化配置，保證銀行各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的順利進(jìn)行。

（3）有利于提高銀行的國際競爭力。我們一般用商業(yè)銀行的存款增長率和貸款增長率等指標(biāo)來衡量一個(gè)銀行的國際競爭力，隨著商業(yè)銀行的不斷發(fā)展，衡量商業(yè)銀行競爭力的標(biāo)準(zhǔn)在原有標(biāo)準(zhǔn)的基礎(chǔ)上有所增加，主要表現(xiàn)在銀行的管理模式、治理結(jié)構(gòu)、創(chuàng)新能力、經(jīng)營能力、資本充足率等方面。發(fā)達(dá)國家的商業(yè)銀行在治理結(jié)構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)控制能力、創(chuàng)新能力方面比較強(qiáng)，這些能力直接關(guān)系到銀行自身的財(cái)務(wù)狀況，因此，創(chuàng)新是商業(yè)銀行發(fā)展的不竭動(dòng)力，要想提高商業(yè)銀行的國際競爭力，必須實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)管理工作的創(chuàng)新。

2 商業(yè)銀行財(cái)務(wù)管理創(chuàng)新的措施

（1）財(cái)務(wù)管理觀念的創(chuàng)新。財(cái)務(wù)管理工作是實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行長遠(yuǎn)發(fā)展的助推器，在商業(yè)銀行的產(chǎn)品推出和業(yè)務(wù)發(fā)展等方面發(fā)揮重要的作用。商業(yè)銀行應(yīng)該正確認(rèn)識財(cái)務(wù)管理與銀行業(yè)務(wù)之間的關(guān)系，財(cái)務(wù)管理模式的確立應(yīng)該以支持銀行決策為目的，只有商業(yè)銀行的日常業(yè)務(wù)和財(cái)務(wù)管理活動(dòng)相互融合、相互支持，才能更好地促進(jìn)商業(yè)銀行的發(fā)展。銀行的財(cái)務(wù)部門不僅會(huì)會(huì)計(jì)、財(cái)務(wù)，還懂得稅收，銀行應(yīng)該利用好這一點(diǎn)，在進(jìn)行財(cái)務(wù)管理時(shí)，最大限度地爭取稅收利益和財(cái)務(wù)利益，根據(jù)具體的業(yè)務(wù)特點(diǎn)制定適合業(yè)務(wù)發(fā)展的財(cái)務(wù)管理目標(biāo)和戰(zhàn)略發(fā)展要求，及時(shí)檢測新業(yè)務(wù)、新產(chǎn)品的財(cái)務(wù)效果，并做好經(jīng)驗(yàn)總結(jié)。要對商業(yè)銀行業(yè)務(wù)的盈利水平做出精確的分析與評估，采取相應(yīng)的解決對策，加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理的信息化建設(shè)，為商業(yè)銀行各項(xiàng)工作的開展提供信息支持，加強(qiáng)對商業(yè)銀行業(yè)務(wù)的監(jiān)督與管理，保證各項(xiàng)工作順利完成。

（2）創(chuàng)新財(cái)務(wù)管理制度。財(cái)務(wù)管理制度是保證財(cái)務(wù)管理工作順利開展的理論依據(jù)，我國商業(yè)銀行財(cái)務(wù)管理制度的創(chuàng)新可以借鑒發(fā)達(dá)國家成功的管理經(jīng)驗(yàn)，加強(qiáng)預(yù)算管理，提高成本效益，重視內(nèi)部控制，建立信息平臺，構(gòu)建科學(xué)的管理體系。商業(yè)銀行可以采用垂直管理制和雙線負(fù)責(zé)制兩種管理體制，銀行的財(cái)務(wù)主管受總行或者總部財(cái)務(wù)主管的直接領(lǐng)導(dǎo)，有利于集中管理權(quán)限。商業(yè)銀行除了要對本機(jī)構(gòu)的日常財(cái)務(wù)活動(dòng)負(fù)責(zé)以外，還要負(fù)責(zé)總行的財(cái)務(wù)管理活動(dòng)，并及時(shí)向上級報(bào)告，上級機(jī)構(gòu)直接決定財(cái)務(wù)主管的升職、任免、工作調(diào)整等。

（3）創(chuàng)新財(cái)務(wù)管理方法。首先，要對財(cái)務(wù)計(jì)劃的指標(biāo)進(jìn)行科學(xué)的預(yù)測。過去業(yè)務(wù)指標(biāo)的傳達(dá)缺乏科學(xué)依據(jù)，沒有說服力，影響了財(cái)務(wù)管理的水平，為了解決這一問題，需根據(jù)分支機(jī)構(gòu)的歷史業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)總結(jié)發(fā)展規(guī)律，利用本量利分析法、回歸分析法等進(jìn)行測算，確定各因素在發(fā)展中的權(quán)重。其次，加強(qiáng)集中管理，采用權(quán)限審批、動(dòng)態(tài)監(jiān)控的方式對固定資產(chǎn)和費(fèi)用進(jìn)行集中管理，提高資金的使用率。最后，完善財(cái)務(wù)管理考核體系。

3 總 結(jié)

商業(yè)銀行財(cái)務(wù)管理的創(chuàng)新不僅是商業(yè)銀行提高競爭力的需要、實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值的需要，也是適應(yīng)社會(huì)發(fā)展的需要，財(cái)務(wù)管理水平的提高對銀行資源的優(yōu)化配置、銀行風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避和經(jīng)濟(jì)效益的提高具有重要作用，財(cái)務(wù)管理的創(chuàng)新勢在必行。

主要參考文獻(xiàn)

[1]吳慶豐.國外商業(yè)銀行財(cái)務(wù)管理及其對我國城市商業(yè)銀行的啟示[J].科技經(jīng)濟(jì)市場，2007（1）.

篇5

【關(guān)鍵詞】城市商業(yè)銀行 跨區(qū)域經(jīng)營 模式

一、引言

我國城市商業(yè)銀行于1995年正式獲準(zhǔn)成立，在成立之初，城市商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)就被限制在所在城市。從風(fēng)險(xiǎn)防范的角度，考慮當(dāng)時(shí)特定的經(jīng)濟(jì)金融環(huán)境，這種單一城市制的經(jīng)營模式在當(dāng)時(shí)是有必要的。但是隨著部分城市商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)擴(kuò)張，這種模式引起的貸款集中度過高、地方政府行政影響過大、風(fēng)險(xiǎn)分散困難等問題逐漸顯現(xiàn)。在此背景下，部分國內(nèi)城市商業(yè)銀行本著提升效率和競爭力的目的，提出拓展發(fā)展空間、實(shí)行跨區(qū)域發(fā)展。在2006年以來較為寬松的政策環(huán)境下，城市商業(yè)銀行的跨區(qū)經(jīng)營迅速發(fā)展起來，截止到2010年底，全國共有147家城市商業(yè)銀行，已有78家實(shí)現(xiàn)了跨區(qū)經(jīng)營，占全部城商行數(shù)量的53% 。然而，在城商行跨區(qū)經(jīng)營5年的快速發(fā)展中，由于沒有考慮其自身實(shí)際情況，新問題也逐步顯現(xiàn)。如：市場定位不足，盲目擴(kuò)張；許多中小城商行照搬大型城商行的戰(zhàn)略目標(biāo)和市場定位，沒有充分考慮自身的資金規(guī)模、制度結(jié)構(gòu)、信用保障、網(wǎng)絡(luò)覆蓋范圍、技術(shù)水平等因素，在客戶定位和產(chǎn)品定位方面與其他大型商業(yè)銀行具有極強(qiáng)的趨同性，產(chǎn)品和服務(wù)的同質(zhì)化嚴(yán)重。因此探索城市商業(yè)銀行跨區(qū)域發(fā)展的恰當(dāng)模式是一個(gè)值得探討的問題。

二、我國城市商業(yè)銀行跨區(qū)域發(fā)展的主要模式

（一）合并重組

這種模式是指城市商業(yè)銀行通過吸收或新設(shè)合并將眾多城市商業(yè)銀行合并成為一家銀行的方式實(shí)現(xiàn)跨區(qū)域經(jīng)營。城市商業(yè)銀行通過合并重組不僅能擴(kuò)大自身規(guī)模，提高風(fēng)險(xiǎn)抵御能力，還能降低不良資產(chǎn)比例，增強(qiáng)自身資產(chǎn)實(shí)力，同時(shí)通過合并重組后統(tǒng)一內(nèi)控制度、科技電子化、業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)等，有利于降低城商行交易成本提高其社會(huì)信譽(yù)?；丈蹄y行、江蘇銀行、吉林銀行和富滇銀行均是通過此種方式完成跨區(qū)域發(fā)展的。

（二）開設(shè)分支機(jī)構(gòu)

此種模式主要是指城商行通過自我資本積累，到其所在地以外區(qū)域設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，開拓業(yè)務(wù)空間。隨著我國經(jīng)濟(jì)和金融業(yè)的全面發(fā)展，城市經(jīng)濟(jì)金融環(huán)境愈加開放，一些城市的經(jīng)濟(jì)中心不斷向周邊城市轉(zhuǎn)移，企業(yè)跨地經(jīng)營已司空見慣。在監(jiān)管政策的允許范圍內(nèi)，部分城市商業(yè)銀行已開始跨區(qū)域經(jīng)營，首先是在省內(nèi)和經(jīng)濟(jì)緊密區(qū)域設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，然后再向全國布局，走差異化、特色化發(fā)展道路。跨區(qū)域經(jīng)營，可以壯大城商行自身規(guī)模，拓寬服務(wù)渠道，提升市場競爭力，提升綜合實(shí)力。開設(shè)分支機(jī)構(gòu)的方式主要有兩種：一是省內(nèi)跨區(qū)發(fā)展，二是到異地設(shè)立分行。目前，我國大部分城市商業(yè)銀行的跨區(qū)經(jīng)營均采取此種方式。

（三）發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行

由城商行主發(fā)起或參與發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行，通過參與被投資村鎮(zhèn)銀行的經(jīng)營與決策，使被投資村鎮(zhèn)銀行事實(shí)上成為城市商業(yè)銀行的子公司，從而實(shí)現(xiàn)城市商業(yè)銀行的跨區(qū)域經(jīng)營。包商銀行、齊魯銀行、濰坊銀行等均在跨區(qū)發(fā)展中采取過此種模式。

（四）參股控股模式

通過參股或控股城商行或農(nóng)商行，參與被投資機(jī)構(gòu)的經(jīng)營決策，在對被投資機(jī)構(gòu)進(jìn)行有效控制的情況下，被投資機(jī)構(gòu)事實(shí)上已成為城市商業(yè)銀行的子公司。而在沒有控制力的情況下，雙方可以通過股權(quán)合作方式展開業(yè)務(wù)上的合作，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)間接跨區(qū)域發(fā)展。這跟人們傳統(tǒng)意義上說的直接跨區(qū)域發(fā)展差別較大，但其最終效果是相同的。

（五）聯(lián)盟模式

此種模式不涉及股權(quán)與控制權(quán)的問題，更多是在于業(yè)務(wù)上的聯(lián)合與合作，相對而言組織比較松散，采用聯(lián)盟模式既避開了股權(quán)收購，將多家城市商業(yè)銀行有機(jī)的整合為一體，既可以保持各家城市商業(yè)銀行經(jīng)營的獨(dú)立性和靈活性，獲得當(dāng)?shù)卣恼咧С?，同時(shí)每家城市商業(yè)銀行未來可借用聯(lián)盟這一平臺化解資金上的瓶頸、增強(qiáng)抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力。

三、政策建議

城市商業(yè)銀行在發(fā)展中受到地域限制越來越突出，在政策放開的情況下發(fā)展跨區(qū)經(jīng)營是其今后發(fā)展的重要路徑。但是并不是每家城商行均適合跨區(qū)域經(jīng)營，要理性看待，尋求適合自身發(fā)展戰(zhàn)略和自身實(shí)力狀況的發(fā)展之路。

不同的城商行可以采取不同的形式來實(shí)現(xiàn)跨區(qū)發(fā)展，可以采取合并重組、異地分支機(jī)構(gòu)的設(shè)立、參股控股、設(shè)立村鎮(zhèn)銀行和聯(lián)盟等模式。可以采取其中的一種也可以同時(shí)采取多種模式。不論選擇什么模式都應(yīng)適應(yīng)自身的發(fā)展規(guī)律，符合自身的實(shí)際，成為精品化的銀行，達(dá)到跨區(qū)經(jīng)營的目的。

四、結(jié)語

我國城市商業(yè)銀行發(fā)展時(shí)間比較短暫，其跨區(qū)經(jīng)營的模式和效果還有待觀察。因此，應(yīng)理性看待城市商業(yè)銀行跨區(qū)域發(fā)展的問題。同時(shí)各個(gè)城商行之間情況各異，不存在一個(gè)固定的跨區(qū)發(fā)展模式，各行應(yīng)根據(jù)自身的實(shí)際情況，采取不同的發(fā)展模式，通過學(xué)習(xí)成功經(jīng)驗(yàn)，采取適合自己的發(fā)展道路。

參考文獻(xiàn)

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篇6

關(guān)鍵詞：信貸投放 節(jié)奏性調(diào)控

近年來，我國宏觀金融調(diào)控在強(qiáng)調(diào)了總量調(diào)控、結(jié)構(gòu)調(diào)控的同時(shí)，也更加注重了節(jié)奏性調(diào)控。這些調(diào)控方式的綜合運(yùn)用，其目的即是要提高宏觀金融調(diào)控的效果。但從幾年來的實(shí)際操作情況看，這些調(diào)控雖然收到了一定積極成效，但在實(shí)際經(jīng)濟(jì)金融工作中，各地仍反映出較多的問題，存在一些不如意的地方。

主要原因是在實(shí)際金融調(diào)控中，一些地方人民銀行機(jī)構(gòu)的信貸部門把信貸投放的節(jié)奏性調(diào)控機(jī)械地簡化成信貸投放的季度性數(shù)字化均衡投放，如一年四季按30%、30%、20%和20%的節(jié)奏投放等，往往造成了經(jīng)常性局部的區(qū)域性流動(dòng)性過剩或緊張情況，對局部區(qū)域經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展形成了一定的負(fù)面影響，如2012年一度引起的局部“錢荒”現(xiàn)象，以致引起了一定的社會(huì)負(fù)面反映。實(shí)際上，無論是信貸投放的總量調(diào)控、結(jié)構(gòu)調(diào)控，都必須遵循實(shí)際經(jīng)濟(jì)發(fā)展的客觀規(guī)律進(jìn)行，必須遵循市場的實(shí)際需求進(jìn)行，而不能違背經(jīng)濟(jì)規(guī)律背離市場需求進(jìn)行調(diào)控。黨的十八屆三中全會(huì)進(jìn)一步確定了市場在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的決定性作用也正是符合實(shí)際經(jīng)濟(jì)規(guī)律需要這個(gè)道理。

從目前我國銀行信貸投放的節(jié)奏性調(diào)控情況看，主要存在以下幾個(gè)問題。

一是目前我國銀行信貸投放的節(jié)奏性調(diào)控方式在一定程度上有悖于我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的基本國情。隨著改革開放的發(fā)展，雖然我國的工業(yè)經(jīng)濟(jì)和二、三產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)獲得了突飛猛進(jìn)的快速發(fā)展，但我國幅員遼闊，農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展仍是我國國民經(jīng)濟(jì)的基礎(chǔ)，是我國的基本國情。春耕、午收，秋耕、秋種仍是我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要季節(jié)性特征，因此對銀行信貸資金需求的有旺有淡季節(jié)性變化是我國實(shí)際國情的客觀需要。一味要求銀行信貸的季節(jié)性數(shù)字化（而非經(jīng)濟(jì)學(xué)的均衡）投放，明顯不符合我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的基本國情。

二是目前我國銀行信貸投放的節(jié)奏性調(diào)控方式，有悖于我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需求規(guī)律。我國年度經(jīng)濟(jì)的發(fā)展是有一定的季節(jié)性需求規(guī)律的。如一季度元旦、春節(jié)期間，是我國居民傳統(tǒng)的婚嫁和買房、購物等消費(fèi)旺季，是政府、企事業(yè)單位兌現(xiàn)職工福利、獎(jiǎng)金等資金需求旺季，也是銀行存款快速增加的旺季。因此，一季度銀行信貸投放較多，既有社會(huì)的客觀需求，也有銀行存款增加形成的內(nèi)在壓力的體現(xiàn)，即存款增加促使銀行尋找信貸資金出路的需要。所以，如果一味以行政方式要求銀行一季度信貸投放保持與其他季度信貸投放的數(shù)字化均衡增長，不僅有悖于我國社會(huì)的客觀需求規(guī)律，也會(huì)因存款增加和信貸投放的錯(cuò)位損及銀行自身利益的發(fā)展。

三是目前我國銀行信貸投放的節(jié)奏性調(diào)控方式有悖于市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展規(guī)律。市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展的一個(gè)重要特征就是訂單經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。而訂單經(jīng)濟(jì)對銀行信貸資金的需求是隨著市場行情的變化和定單的變化形成的，因此如果片面要求銀行信貸投放按季按月的數(shù)字化投放，就會(huì)造成訂單經(jīng)濟(jì)發(fā)展對銀行信貸資金需求與銀行信貸資金投放的錯(cuò)。因此，市場條件下的經(jīng)濟(jì)發(fā)展對銀行信貸資金的需求是有著因時(shí)因地和市場變化的客觀規(guī)律的，如果一味地以行政方式要求銀行信貸投放按月按季的數(shù)字化投放，顯然有悖于市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展的客觀規(guī)律的。

四是目前我國銀行信貸投放的節(jié)奏性調(diào)控方式，背離了商業(yè)銀行的經(jīng)營管理原則。商業(yè)銀行的經(jīng)營方式是“自主經(jīng)營，自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，自負(fù)盈虧，自我約束”，其管理的基本原則是實(shí)行“資產(chǎn)負(fù)債比例管理”式的“存貸款比例管理”。一季度銀行存款增長是我國銀行傳統(tǒng)的增長旺季，一些地區(qū)銀行機(jī)構(gòu)一季度的存款增加額往往達(dá)到全年存款增加額的70—80%以上；而現(xiàn)行實(shí)施的信貸投放的有節(jié)奏性調(diào)控方式，往往造成一些銀行機(jī)構(gòu)一季度貸款增加額不到其存款增加額的30%，從而造成這些銀行一季度70%以上的存款增加額因不能形成貸款而出現(xiàn)季節(jié)性虧損，甚至為尋找市場需求出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)。如某縣農(nóng)村商業(yè)銀行截至2014年3月20日，存款就較年初凈增加了17億元，而按照有節(jié)奏方式的調(diào)控，限制該行2014年一季度僅能發(fā)放4.8億元，導(dǎo)致該行在繳足3億元的存款準(zhǔn)備金后，將有近10億元的存款資金不能發(fā)放貸款，只得向拆借市場或債券市場尋找出路。因此，這種造成銀行機(jī)構(gòu)經(jīng)營效益下滑，甚至引發(fā)市場風(fēng)險(xiǎn)和地方政府不滿的調(diào)控方式，顯然也背離了商業(yè)銀行的經(jīng)營管理原則。

故根據(jù)上述金融調(diào)控方式的調(diào)查分析情況看，目前我國銀行信貸投放實(shí)施的有節(jié)奏調(diào)控方式亟待改進(jìn)。

第一，根據(jù)我國的國情，結(jié)合我國產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)的季節(jié)性變化特征，加強(qiáng)我國產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)對銀行信貸資金的結(jié)構(gòu)性和季節(jié)性需求的調(diào)查研究，強(qiáng)化對我國銀行信貸投放結(jié)構(gòu)和節(jié)奏的季節(jié)性引導(dǎo)，確保我國信貸投放的平穩(wěn)健康運(yùn)行。

第二，根據(jù)我國經(jīng)濟(jì)需求的變化規(guī)律，加強(qiáng)對我國銀行信貸投放需求變化的調(diào)研預(yù)測，強(qiáng)化對我國銀行信貸投放節(jié)奏的指導(dǎo)與監(jiān)測，放寬銀行信貸投放的節(jié)奏性限制，以促進(jìn)銀行信貸投放符合我國實(shí)際經(jīng)濟(jì)需求的變化。

第三，根據(jù)市場經(jīng)濟(jì)的需求特征，加強(qiáng)我國經(jīng)濟(jì)對銀行信貸資金需求規(guī)律的調(diào)查研究，強(qiáng)化對我國農(nóng)業(yè)信貸的季節(jié)性調(diào)控和工業(yè)信貸的靈活性投放以及三產(chǎn)經(jīng)濟(jì)的基礎(chǔ)性金融服務(wù)。

篇7

摘要：隨著高凈值人群數(shù)量和資產(chǎn)總量不斷增長，國內(nèi)多家商業(yè)銀行開始注重私人銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展。本文通過分析私人銀行未來發(fā)展前景，指出私人銀行需要從原來注重“收益驅(qū)動(dòng)”轉(zhuǎn)變?yōu)樽⒅亍笆找?、成長雙驅(qū)動(dòng)”，將私人銀行部門作為獨(dú)立的事業(yè)部，采取多對一的服務(wù)方式，開展差異化營銷，才能為客戶財(cái)富的保值、增值提供一流的金融服務(wù)。

關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；私人銀行；策略

一、引言

招商銀行和貝恩管理顧問公司聯(lián)合的《2011中國私人財(cái)富報(bào)告》指出，2011年中國私人財(cái)富市場仍將繼續(xù)保持增長勢態(tài)，高凈值人群將達(dá)到59萬人左右，高凈值人群持有的個(gè)人可投資資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到約18萬億元。但目前高凈值人士的財(cái)富目標(biāo)、資產(chǎn)配置和服務(wù)需求已經(jīng)呈現(xiàn)多元化趨勢。外資銀行不斷強(qiáng)勢入駐，品牌效應(yīng)不斷加強(qiáng)，而我國私人銀行由于現(xiàn)行的品種、投資方式單一，將逐步喪失本土優(yōu)勢。面對強(qiáng)敵，我國商業(yè)銀行應(yīng)認(rèn)準(zhǔn)形勢，剖析自身，摸索出一條適合本土私人銀行發(fā)展道理。

二、對策

（一）轉(zhuǎn)變觀念，從“收益驅(qū)動(dòng)”到“收益、成長雙驅(qū)動(dòng)”

以往我國商業(yè)銀行私人銀行主要靠收益驅(qū)動(dòng)，追求收益最大化。但總結(jié)國外先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，發(fā)現(xiàn)外資銀行除了注重收益驅(qū)動(dòng)，還注重成長驅(qū)動(dòng)。成長驅(qū)動(dòng)指私人銀行不僅關(guān)注銀行理財(cái)和投資產(chǎn)品為客戶帶來的實(shí)際收益，而且通過提供間接的金融服務(wù)幫助客戶“成長”。從“收益驅(qū)動(dòng)”轉(zhuǎn)變?yōu)椤笆找?、成長雙驅(qū)動(dòng)”，那么私人銀行在確?？蛻糍Y產(chǎn)的保值增值的基礎(chǔ)上，既可以為客戶提供諸如宏觀、行業(yè)等方面的數(shù)據(jù)以及專家分析報(bào)告，為客戶的經(jīng)營和決策提供有價(jià)值的參考信息；又可以通過信貸支持，幫助客戶融資，合理利用財(cái)務(wù)杠桿促進(jìn)企業(yè)成長。

（二）完善私人銀行業(yè)務(wù)的組織架構(gòu)

私人銀行客戶分布廣泛，需求復(fù)雜多樣，服務(wù)層次要求很高，業(yè)務(wù)獨(dú)立性較強(qiáng)。因此構(gòu)建一種適應(yīng)私人銀行業(yè)務(wù)內(nèi)在發(fā)展規(guī)律的組織架構(gòu)迫在眉睫。私人銀行部門作為零售銀行總部的一個(gè)獨(dú)立的事業(yè)部，全面負(fù)責(zé)私人銀行業(yè)務(wù)績效。分行成立相應(yīng)的私人銀行中心，私人銀行中心與分行其他業(yè)務(wù)相互獨(dú)立，直接向總行私人銀行事業(yè)部匯報(bào)工作?？傂袘?yīng)在營銷和業(yè)務(wù)上賦予分行充分的自主決策權(quán)力，以便提高對客戶的服務(wù)效率。

各分行私人銀行中心配備由客戶經(jīng)理、投資管理團(tuán)隊(duì)、專家支持團(tuán)隊(duì)、研究團(tuán)隊(duì)等組成的專家隊(duì)伍，采取多對一的服務(wù)方式，即由一名客戶經(jīng)理和若干專家為一個(gè)客戶服務(wù)。各團(tuán)隊(duì)專家隸屬于各專家團(tuán)隊(duì)，當(dāng)有客戶需要提供服務(wù)時(shí)，客戶經(jīng)理可以從專家各團(tuán)隊(duì)中尋找若干專家，形成項(xiàng)目小組為客戶提供全程私人服務(wù)。若客戶的需求發(fā)生變化，客戶經(jīng)理可以根據(jù)客戶需求相應(yīng)調(diào)整項(xiàng)目組成員。各團(tuán)隊(duì)成員可以根據(jù)需要，在不同時(shí)段為不同的客戶經(jīng)理提供技術(shù)支持。

（三）開展差異化營銷

不同的客戶有不同的金融需求，所以私人銀行有必要對客戶進(jìn)行進(jìn)一步細(xì)分。

（1）民營經(jīng)濟(jì)經(jīng)營者，包括個(gè)體戶和私營企業(yè)家。他們是中國高凈值人士的主力軍，他們大部分是第一代財(cái)富創(chuàng)造者，未來三年增長潛力最大。但是這一客戶群的需求差異較大。

（2）企事業(yè)單位的高層管理人員。他們事務(wù)繁忙，有穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)收入，一般具有較高的學(xué)歷和機(jī)敏的金融頭腦；但私人時(shí)間較少，對銀行及其產(chǎn)品較為嚴(yán)謹(jǐn)，不大喜歡冒險(xiǎn)。

（3）專業(yè)投資者。學(xué)歷高、收入高，通常有豐富的金融知識和投資經(jīng)驗(yàn)。他們堅(jiān)持不懈地跟蹤市場動(dòng)向，并相信自己的判斷，不依賴私人銀行的意見，但會(huì)重視其提供的市場信息。

私人銀行細(xì)分客戶類型后，應(yīng)制定有針對性地營銷方案。

民營經(jīng)濟(jì)經(jīng)營者在產(chǎn)品組合上應(yīng)以穩(wěn)健增長型產(chǎn)品為主，在投資決策風(fēng)格上，他們大多為自主型，由自己管理資產(chǎn)，所以私人銀行應(yīng)定期向客戶提供各類金融產(chǎn)品盈利狀況，為客戶投資提供咨詢服務(wù)。

企事業(yè)單位的高層管理人員由于精力有限，他們依靠私人銀行跟進(jìn)市場，并需要銀行提供優(yōu)質(zhì)的投資建議或財(cái)務(wù)規(guī)劃。一些則采用全權(quán)委托的方式，請私人銀行代管他們的資產(chǎn)。

專業(yè)投資者由于自身具備豐富的金融知識和投資經(jīng)驗(yàn)，他們并不需要復(fù)雜的投資產(chǎn)品，但需要高質(zhì)量的咨詢服務(wù)。在投資決策風(fēng)格上，他們大多為參與型，依靠良好的投資建議，需要客戶經(jīng)理主動(dòng)識別好的投資機(jī)會(huì)。

私人銀行不僅需要強(qiáng)調(diào)“量身定制”和激發(fā)客戶參與積極性，而且需要培養(yǎng)高素質(zhì)的私人銀行顧問與專家團(tuán)隊(duì)，構(gòu)建適應(yīng)私人銀行業(yè)務(wù)內(nèi)在發(fā)展規(guī)律的組織架構(gòu)，開展差異化營銷，才能為客戶財(cái)富的保值、增值提供一流的金融服務(wù)。

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編輯整理本文。

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篇8

深刻理解MPA管理的背景

MPA是金融深化到一定階段的必然舉措。中國的金融發(fā)展歷程實(shí)際上也是一個(gè)金融深化過程。金融深化意味著從過去單一的投融資方式與結(jié)構(gòu)簡單的金融市場，逐步過渡到多元化、多層次的金融體系。也即從以商業(yè)銀行信貸為主導(dǎo)的間接融資模式，轉(zhuǎn)向多種融資手段組合的綜合融資模式。這種轉(zhuǎn)變首先體現(xiàn)在商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)上，就是信貸資產(chǎn)比重逐步下降，結(jié)構(gòu)化融資和標(biāo)準(zhǔn)化證券（債券、基金等）的配置比例不斷上升。而且，在銀行的資金來源端，代客模式的表外、表表外資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)也在快速發(fā)展。這些都形成了不同于過去簡單的以商業(yè)銀行信貸為主的金融結(jié)構(gòu)，因此在監(jiān)管層面，要求建立一種格局更高的監(jiān)管模式。MPA就是順應(yīng)上述金融深化的進(jìn)程，在監(jiān)管層面做出的必然應(yīng)對。

MPA是完善逆周期宏觀調(diào)控能力的需要。平滑經(jīng)濟(jì)周期，防止經(jīng)濟(jì)大起大落，是宏觀調(diào)控的主要目標(biāo)之一，因此宏觀調(diào)控必須具備逆周期調(diào)節(jié)的能力。眾所周知，商業(yè)銀行是較強(qiáng)的順周期行業(yè)，也主導(dǎo)著我國的信用供給體系。在金融加速器機(jī)制（信用的正反饋效益）下，如果不加調(diào)控，商業(yè)銀行的經(jīng)營活動(dòng)會(huì)加大經(jīng)濟(jì)的波動(dòng)。過去監(jiān)管部門和貨幣政策當(dāng)局，實(shí)際上已經(jīng)建立了相對完善的逆周期調(diào)控機(jī)制，比如經(jīng)濟(jì)過熱時(shí)提高資本充足率要求、限制“兩高一?！毙袠I(yè)的信貸額度、建立合意貸款指標(biāo)約束體系等。但是，隨著商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)發(fā)生巨大的變化，非信貸資產(chǎn)、表外理財(cái)?shù)日急仍絹碓礁撸瑐鹘y(tǒng)的宏觀調(diào)節(jié)方式所起到的效果越來越弱，迫切需要建立一套能夠統(tǒng)籌商業(yè)銀行表內(nèi)外的全面宏觀調(diào)控體系。MPA通過建立廣義信貸、逆周期調(diào)節(jié)資本等更加全面的調(diào)控指標(biāo)體系，對原有以合議貸款規(guī)模為主的宏觀審慎框架進(jìn)行了升級，能更好地滿足新形勢下的逆周期調(diào)控要求。

MPA是實(shí)施綜合監(jiān)管防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的體現(xiàn)。自美國次貸危機(jī)以來，全球進(jìn)入了金融波動(dòng)和風(fēng)險(xiǎn)的高發(fā)期，美國次貸危機(jī)后相繼發(fā)生了歐洲債務(wù)危機(jī)、新興國家貨幣危機(jī)，各國央行都將防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)作為貨幣和監(jiān)管政策的首要目標(biāo)，而不僅僅局限于傳統(tǒng)上簡單的通貨膨脹或就業(yè)目標(biāo)。隨著我國金融體系的日益完善，市場深化程度越來越高，隨之相伴的非穩(wěn)定性也在上升，這是金融體系演進(jìn)的一般規(guī)律。因此，考慮到當(dāng)前復(fù)雜的外部環(huán)境，防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)也是監(jiān)管和貨幣政策當(dāng)局的首要任務(wù)。MPA借鑒了發(fā)達(dá)金融市場的宏觀審慎管理思路和框架，通過建立完善的監(jiān)管和監(jiān)測指標(biāo)體系，對以商業(yè)銀行為主導(dǎo)的金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行全面審慎和前瞻動(dòng)態(tài)管理，可以有效地“穿透”由于分業(yè)監(jiān)管帶來的嵌套和通道結(jié)構(gòu)，較好地起到防范系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的目的。

MPA是市場化改革后強(qiáng)化銀行自我約束能力的需要。利率市場化完成以后，銀行的經(jīng)營自有所擴(kuò)大，在資產(chǎn)定價(jià)以及資產(chǎn)負(fù)債的安排上，有了更大的自我決策空間。這樣就可能導(dǎo)致以利潤為導(dǎo)向的商業(yè)銀行降低自我約束標(biāo)準(zhǔn)，采取過度的表內(nèi)外資產(chǎn)擴(kuò)張策略，形成“個(gè)體的理導(dǎo)致集體不理性的局面”，造成系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)隱患。MPA在利率市場化接近尾聲的背景下推出，實(shí)際上也是看到了這方面存在的問題，通過更加全面的指標(biāo)監(jiān)測和監(jiān)管，通過外部框架強(qiáng)化商業(yè)銀行的自身約束能力，既有助于銀行個(gè)體實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健經(jīng)營，又在總體上增強(qiáng)了金融體系運(yùn)行的穩(wěn)定性.

準(zhǔn)確把握MPA管理的影響

如表1所示，MPA指標(biāo)體系包括資本和杠桿情況、資產(chǎn)負(fù)債情況、流動(dòng)性、定價(jià)行為、資產(chǎn)質(zhì)量、外債風(fēng)險(xiǎn)、信貸政策執(zhí)行七大方面和14個(gè)指標(biāo)。七大方面內(nèi)容之間具有很強(qiáng)的內(nèi)在關(guān)聯(lián)性，充分體現(xiàn)出“資產(chǎn)負(fù)債相協(xié)調(diào)；資本資產(chǎn)相匹配；安全性、流動(dòng)性、盈利性相統(tǒng)一；市場行為與監(jiān)管合規(guī)相一致”四大監(jiān)管導(dǎo)向。其邏輯在于，通過系統(tǒng)梳理商業(yè)銀行經(jīng)營行為，設(shè)定監(jiān)管指標(biāo)要求，將宏觀審慎要求轉(zhuǎn)化為商業(yè)銀行的自我約束，以提高整個(gè)銀行體系的風(fēng)險(xiǎn)防控能力，降低系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性。因此，MPA對商業(yè)銀行的影響是系統(tǒng)性、長期性、深層次的，而非局部性、臨時(shí)性和指標(biāo)性的。突出表現(xiàn)在：

對商業(yè)銀行發(fā)展方式的沖擊首當(dāng)其中。MPA指標(biāo)體系中對商業(yè)銀行影響最大的是資本充足率和廣義信貸。這兩個(gè)指標(biāo)通過將廣義信貸增速與M2增速、資本充足率掛鉤，建立起針對廣義信貸增長的約束機(jī)制。更重要的是，廣義信貸口徑涵蓋了各項(xiàng)貸款、債券投資、股權(quán)及其他投資、買入返售和存放非金融機(jī)構(gòu)等資產(chǎn)，基本覆蓋了當(dāng)前商業(yè)銀行資產(chǎn)擴(kuò)張的主要業(yè)務(wù)品種。在計(jì)算資本充足率指標(biāo)時(shí)，央行并未完全采用銀監(jiān)口徑資本充足率，而是設(shè)計(jì)了宏觀審慎資本充足率指標(biāo)，既考慮了銀監(jiān)口徑資本充足率對風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)擴(kuò)張的約束，又充分體現(xiàn)了商業(yè)銀行的資金運(yùn)用從實(shí)體經(jīng)濟(jì)視角來看與風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重的無關(guān)聯(lián)性。這將對商業(yè)銀行的資產(chǎn)擴(kuò)張?jiān)诟蠓秶透鼑?yán)程度上進(jìn)行約束。顯然，當(dāng)前眾多銀行所采取的、產(chǎn)生于監(jiān)管軟約束環(huán)境下的粗放式資產(chǎn)擴(kuò)張發(fā)展方式將受到直接沖擊。換言之，通過實(shí)施MPA，央行希望看到的不僅僅是商業(yè)銀行資產(chǎn)擴(kuò)張速度的階段性放緩，更重要的是發(fā)展方式的轉(zhuǎn)變。

對商業(yè)銀行系統(tǒng)性管理提出新要求。如前所述，MPA指標(biāo)體系幾乎涉及商業(yè)銀行經(jīng)營管理的各個(gè)方面，且七大方面內(nèi)容和14個(gè)指標(biāo)間存在較強(qiáng)的鉤稽關(guān)系和內(nèi)在聯(lián)系，因而對商業(yè)銀行提出系統(tǒng)性管理要求。而在長期利率管制和規(guī)模管控的經(jīng)營環(huán)境下，商業(yè)銀行的內(nèi)部管理呈現(xiàn)出很強(qiáng)的部門管理、條線管理特點(diǎn)，部門之間、條線之間的協(xié)同管理既缺乏經(jīng)濟(jì)上的必要性，也無現(xiàn)實(shí)壓力和管理要求。最直接的體現(xiàn)是資產(chǎn)管理與負(fù)債管理的分割，不同資產(chǎn)、不同負(fù)債間管理的割裂，以及資產(chǎn)負(fù)債管理體系的缺乏。造成的管理體制上的問題是，以資產(chǎn)負(fù)債管理部門為核心、不同條線間有效協(xié)同的管理架構(gòu)未能建立。從落實(shí)MPA監(jiān)管要求的角度來看，商業(yè)銀行迫切需要樹立系統(tǒng)性管理理念，建立基于全行經(jīng)營視角的系統(tǒng)性管理體系。

商業(yè)銀行加強(qiáng)資本管理迫在眉睫。宏觀審慎資本充足率是MPA評估體系的核心，目的是推動(dòng)建立并強(qiáng)化商業(yè)銀行的自我約束能力。但在長期依賴規(guī)模擴(kuò)張的發(fā)展模式、較為寬松的貨幣環(huán)境和經(jīng)濟(jì)持續(xù)快速增長的條件下，商業(yè)銀行面臨的所謂資本管理更多體現(xiàn)為增資擴(kuò)股、上市、發(fā)行二級資本債等籌資管理。近年來一直被提及的、更為核心的經(jīng)濟(jì)資本管理并未得到落實(shí)。而MPA評估體系中的資本和杠桿情況采取“一票否決”制，即如果宏觀審慎資本充足率不達(dá)標(biāo)，該銀行的最終評級結(jié)果將直接變?yōu)镃檔，這就要求商業(yè)銀行必須根據(jù)資本充足情況合理把控資產(chǎn)增長速度。更重要的是，為實(shí)現(xiàn)資本約束條件下收益最大化，商業(yè)銀行需要建立科學(xué)的資本配置機(jī)制。在這方面，很多中小銀行還有大量基礎(chǔ)性工作需要開展。

商業(yè)銀行定價(jià)管理面臨新課題。MPA評估體系中的另一項(xiàng)一票否決內(nèi)容為定價(jià)行為。該內(nèi)容主要評估商業(yè)銀行的定價(jià)能力和規(guī)范定價(jià)情況。定價(jià)管理是利率市場化后商業(yè)銀行面臨的新課題。從目前來看，由于經(jīng)濟(jì)下行、風(fēng)險(xiǎn)暴露、市場利率波動(dòng)等銀行業(yè)績的負(fù)面影響因素以及同業(yè)資產(chǎn)快速發(fā)展、fin-tech創(chuàng)新等銀行業(yè)績的正面影響因素，商業(yè)銀行定價(jià)管理面臨較大挑戰(zhàn)。一方面，商業(yè)銀行的定價(jià)意識還不強(qiáng)，尤其是在存款端，存在通過更高定價(jià)獲取存款的沖動(dòng)，甚至通過所謂的“金融創(chuàng)新”突破現(xiàn)有定價(jià)自律機(jī)制框架；另一方面，內(nèi)部定價(jià)管理體系還不完善，支撐商業(yè)銀行科學(xué)定價(jià)的系統(tǒng)、模型、機(jī)制、流程等尚未完全建立，商業(yè)銀行定價(jià)的市場化、可比性不強(qiáng)。MPA體系中，定價(jià)行為的評估結(jié)果對商業(yè)銀行的總體評估結(jié)果有重要影響，這既是利率市場化初期維護(hù)定價(jià)秩序的重要考量，也是推動(dòng)商業(yè)銀行盡快建立基于財(cái)務(wù)硬約束的定價(jià)能力的考慮。商業(yè)銀行需要通過體系化設(shè)計(jì)盡快建立起意識清晰、邏輯科學(xué)、系統(tǒng)支撐的定價(jià)管理體系。

商業(yè)銀行流動(dòng)性管理亟待轉(zhuǎn)型升級。MPA評估體系將流動(dòng)性作為七項(xiàng)內(nèi)容之一，微觀視角的考慮是體現(xiàn)商業(yè)銀行流動(dòng)性、安全性、盈利性“三性”統(tǒng)一的資產(chǎn)負(fù)債管理要求，宏觀視角的考慮則是避免商業(yè)銀行個(gè)體流動(dòng)性對整個(gè)金融系統(tǒng)產(chǎn)生影響。從現(xiàn)實(shí)來看，商業(yè)銀行尤其是中小銀行的流動(dòng)性管理大多停留在資金頭寸管理階段，前瞻性管理缺乏，這很大程度上與過往寬松的貨幣政策直接相關(guān)。MPA實(shí)施后，季度考核時(shí)點(diǎn)的資金市場波動(dòng)有所加強(qiáng)，既體現(xiàn)出MPA對商業(yè)銀行資產(chǎn)擴(kuò)張的約束，也在很大程度上反映出商業(yè)銀行流動(dòng)性管理與新形勢的不適應(yīng)性。商業(yè)銀行既需要關(guān)注并采取措施實(shí)現(xiàn)MPA評估體系中流動(dòng)性指標(biāo)的達(dá)標(biāo)，更重要的是，要盡快適應(yīng)市場波動(dòng)情況下的動(dòng)態(tài)、前瞻性流動(dòng)性管理要求

積極適應(yīng)MPA管理新趨勢

宏觀審慎管理是金融危機(jī)后各國金融監(jiān)管的大趨勢，對微觀金融主體的經(jīng)營管理行為將產(chǎn)生系統(tǒng)性影響。國內(nèi)商業(yè)銀行尤其是中小銀行需要從轉(zhuǎn)變發(fā)展理念入手，盡快提升戰(zhàn)略管理、協(xié)同管理、前瞻管理水平，以MPA管理為契機(jī)實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型發(fā)展、管理升級。

轉(zhuǎn)變發(fā)展理念。商業(yè)銀行應(yīng)充分理解當(dāng)前經(jīng)濟(jì)金融形勢下MPA管理框架的長遠(yuǎn)意義，在關(guān)注當(dāng)下MPA是否達(dá)標(biāo)的同時(shí)，更應(yīng)該按照監(jiān)管精神結(jié)合自身發(fā)展情況轉(zhuǎn)變發(fā)展理念，從過去追求利潤、規(guī)模和速度的傳統(tǒng)經(jīng)營管理理念，轉(zhuǎn)變?yōu)樽非筚|(zhì)量、結(jié)構(gòu)和效益保持平衡的商業(yè)銀行科學(xué)發(fā)展觀。MPA是一個(gè)綜合微觀和宏觀、表內(nèi)和表外、現(xiàn)在和未來的綜合性、前瞻性、動(dòng)態(tài)性管理模式，意在保持微觀層面的商業(yè)銀行和宏觀層面的金融體系共同和諧穩(wěn)定發(fā)展。尤其是在利率市場化環(huán)境下，商業(yè)銀行原有發(fā)展模式的空間日漸縮小。按照MPA管理框架要求進(jìn)行資產(chǎn)負(fù)債調(diào)整，統(tǒng)籌表內(nèi)外進(jìn)行統(tǒng)一管理，建立符合中國現(xiàn)代金融發(fā)展規(guī)律的商業(yè)銀行經(jīng)營模式，既是監(jiān)管和貨幣政策當(dāng)局的要求，也是商業(yè)銀行自身發(fā)展到一定階段的時(shí)代要求。

加強(qiáng)戰(zhàn)略管理。MPA管理指標(biāo)的背后，是一系列深刻的商業(yè)銀行經(jīng)營管理邏輯的重構(gòu)。MPA設(shè)計(jì)的七個(gè)方面的指標(biāo)，幾乎涵蓋了商銀行經(jīng)營的所有方面，因此對這些指標(biāo)體系的執(zhí)行，不僅僅是數(shù)字和報(bào)表的調(diào)整，背后是更加深刻和長遠(yuǎn)的管理行為改變，而這些改變必須要通過加強(qiáng)戰(zhàn)略管理來實(shí)現(xiàn)。首先，在制定戰(zhàn)略規(guī)劃時(shí)，就要將MPA管理框架的要求融入戰(zhàn)略的遠(yuǎn)景、目標(biāo)和路徑中，使銀行的長期發(fā)展與宏觀審慎管理保持一致。其次，在戰(zhàn)略的選擇上，要深刻領(lǐng)悟MPA管理指標(biāo)背后的政策意圖，使得商業(yè)銀行的客戶、業(yè)務(wù)定位與宏觀審慎管理框架保持一致。最后，在戰(zhàn)略的執(zhí)行和修訂上，將MPA管理的因素充分考慮在內(nèi)，建立完善的戰(zhàn)略分解、傳導(dǎo)、落地和評估體系，在每年進(jìn)行滾動(dòng)修訂時(shí)，將MPA的要求作為評估的重要因子，真正保證MPA的管理要求融入到銀行的戰(zhàn)略管理活動(dòng)中。

強(qiáng)化協(xié)同管理。宏觀上的MPA管理，落實(shí)到商業(yè)銀行操作層面主要體現(xiàn)為體系化的資產(chǎn)負(fù)債管理。為落實(shí)MPA管理的內(nèi)在要求，銀行在資產(chǎn)負(fù)債管理方面至少需要做到以下三點(diǎn)：一是建立統(tǒng)籌表內(nèi)、表外、表表外的大資產(chǎn)負(fù)債管理體系，建立廣義信貸和大資產(chǎn)概念，按照廣義資產(chǎn)負(fù)債的格局從事經(jīng)營管理活動(dòng)。二是強(qiáng)化資產(chǎn)負(fù)債管理在銀行經(jīng)營中的中樞管理地位，構(gòu)建資產(chǎn)負(fù)債管理部門與業(yè)務(wù)部門高效協(xié)同的運(yùn)作體系，從過去的營銷導(dǎo)向、業(yè)務(wù)導(dǎo)向逐步轉(zhuǎn)變?yōu)榭茖W(xué)的資產(chǎn)負(fù)債管理統(tǒng)籌經(jīng)營行為的模式，使得全行的資產(chǎn)負(fù)債擺布更加具有科學(xué)性和前瞻性。三是提高Y產(chǎn)負(fù)債管理的精細(xì)化程度，通過人才、系統(tǒng)等要素保障，提高資產(chǎn)負(fù)債管理水平，并圍繞資產(chǎn)負(fù)債管理建立相應(yīng)的定價(jià)、考核體系，保持前臺的業(yè)務(wù)經(jīng)營與中后臺的管理保障保持內(nèi)在的統(tǒng)一。

篇9

近日，中國銀監(jiān)會(huì)主席尚福林在銀監(jiān)會(huì)第四次經(jīng)濟(jì)金融形勢通報(bào)分析會(huì)上強(qiáng)調(diào)，要加強(qiáng)合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)管理，高度關(guān)注歲末年初的資金運(yùn)行特點(diǎn)，嚴(yán)格執(zhí)行存貸款指標(biāo)日均考核要求，嚴(yán)禁通過發(fā)行短期理財(cái)產(chǎn)品變相高息攬儲、規(guī)避監(jiān)管要求、進(jìn)行監(jiān)管套利。

這是繼《商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品銷售管理辦法》正式后，銀監(jiān)會(huì)的又一個(gè)“必殺令”，其結(jié)果是短期產(chǎn)品銳減，非保本占比增加，銀行理財(cái)市場在監(jiān)管要求下日益規(guī)范。

下半年三大特征

今年以來，鑒于銀行考核壓力，短期化、高收益的銀行理財(cái)產(chǎn)品來勢洶洶，即便是下半年，產(chǎn)品的發(fā)行也是分秒必爭，絲毫不敢懈怠。

今年下半年，銀行理財(cái)產(chǎn)品市場呈現(xiàn)出三個(gè)特征。

第一，發(fā)行數(shù)量依舊較大。據(jù)財(cái)匯統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，自今年7月1日至11月22日，各商業(yè)銀行共發(fā)行了10060款銀行理財(cái)產(chǎn)品，單從產(chǎn)品數(shù)量上看，這已與今年上半年的產(chǎn)品總數(shù)旗鼓相當(dāng)。而根據(jù)媒體報(bào)道，各統(tǒng)計(jì)機(jī)構(gòu)的上半年數(shù)據(jù)均在8000~10100左右。

根據(jù)《投資者報(bào)》數(shù)據(jù)研究部的統(tǒng)計(jì)，下半年的月度發(fā)行量整體上較為平均，一般保持在2000~2100多款左右，以三季度末節(jié)點(diǎn)最高，為2184款。而從每月前22日的同期數(shù)據(jù)比較來看，發(fā)行步調(diào)相似，在1500左右，11月份的發(fā)行數(shù)量最高，為1554款。

第二，投資方向趨同。下半年銀行理財(cái)產(chǎn)品投向主要集中在以組合分配為主的綜合類，以債券和貨幣市場自由組合的債券貨幣市場類，以及未明確標(biāo)注投資對象的其他類。

第三，短期產(chǎn)品銳減。30天以下的銀行理財(cái)產(chǎn)品數(shù)量，從7月的660款到10月的460款，明顯減少。而根據(jù)每月前22日的同期數(shù)據(jù)，前三月的月內(nèi)產(chǎn)品數(shù)均在400款以上，10月環(huán)比下降了近28%，11月又環(huán)比下降約34%，為224款。其中，11月發(fā)行的7天以下（含7天）的產(chǎn)品僅為56款。

據(jù)業(yè)內(nèi)人士介紹，這個(gè)變化與2011年9月30日銀監(jiān)會(huì)下發(fā)的 [2011]91號文直接相關(guān)。

該文指出，“應(yīng)重點(diǎn)加強(qiáng)對期限在一個(gè)月以內(nèi)的理財(cái)產(chǎn)品的信息披露和合規(guī)管理”，以“杜絕不符合監(jiān)管規(guī)定的產(chǎn)品”，其實(shí)質(zhì)是要預(yù)防商業(yè)銀行通過發(fā)行短期、超短期理財(cái)產(chǎn)品變相高息攬存，防止商業(yè)銀行在月末、季末變相調(diào)節(jié)存貸比等監(jiān)管指標(biāo)，進(jìn)行監(jiān)管套利?；诖宋募鞯乇O(jiān)管部門在受理理財(cái)產(chǎn)品報(bào)備時(shí)，明顯加強(qiáng)了對短期理財(cái)產(chǎn)品的限制，導(dǎo)致理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量回落，短期化有所減弱。

“保本”字樣漸去

為了更全面地展示理財(cái)市場，近日，《投資者報(bào)》的記者通過致電和實(shí)地走訪了京城的多家銀行網(wǎng)點(diǎn)，發(fā)現(xiàn)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)拼搶“火藥味”十足。

日前，記者在銀行遇到一位王女士，因?yàn)橐徺I他行的理財(cái)產(chǎn)品，急需轉(zhuǎn)賬，但是不知什么原因，遲遲不到賬，跑了好幾次，王女士心里很是生氣，只好在銀行坐鎮(zhèn)監(jiān)督，向柜臺申訴。

“對面民生的產(chǎn)品多，收益還高，我打算上那邊去買，結(jié)果就匯不出去了，昨天等了一個(gè)多小時(shí)，說機(jī)器故障，今天又不行，不讓錢出去?！蓖跖肯蛴浾弑г梗霸俨悔s快，那邊馬上就賣沒了?！?/p>

在走訪中，記者還發(fā)現(xiàn)了一個(gè)變化。理財(cái)人員均表示，現(xiàn)在的保本型產(chǎn)品很少，一些股份制銀行直接表示上級有規(guī)定，沒有保本類產(chǎn)品，需要承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。而大多數(shù)銷售經(jīng)理也明確向記者表示：“保本字樣一般也不會(huì)出現(xiàn)在合同上?！奔幢闶秋L(fēng)險(xiǎn)等級較低的產(chǎn)品也不例外。

對于保本產(chǎn)品減少的現(xiàn)象，西南財(cái)經(jīng)大學(xué)信托與財(cái)經(jīng)所副所長羅志華在接受《投資者報(bào)》記者的采訪時(shí)指出兩方面問題：“一方面，從商業(yè)銀行的資本計(jì)算標(biāo)準(zhǔn)來看，保本類理財(cái)產(chǎn)品將作為表內(nèi)業(yè)務(wù)計(jì)提風(fēng)險(xiǎn)資本，從而消耗商業(yè)銀行的資本；另一方面，保本類理財(cái)產(chǎn)品在適用會(huì)計(jì)科目上缺乏標(biāo)準(zhǔn)，一些商業(yè)銀行將保本類理財(cái)產(chǎn)品募集資金作為存款類和保證金類科目核實(shí)，按照要求繳納法定存款準(zhǔn)備金和超額存款準(zhǔn)備金。當(dāng)前，上述準(zhǔn)備金率合計(jì)在25%以上（法定存款準(zhǔn)備金率20%，超額存款準(zhǔn)備金率5%），商業(yè)銀行繳存上述準(zhǔn)備金將損失大量有效資金，大幅增加了資金募集成本和機(jī)會(huì)成本，導(dǎo)致該類理財(cái)業(yè)務(wù)難以開展?！?/p>

“非保本理財(cái)產(chǎn)品與保本理財(cái)產(chǎn)品不一樣，并不作為表內(nèi)業(yè)務(wù)，而是作為具有典型中間業(yè)務(wù)特征的商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)核算。因此長遠(yuǎn)來看，只有非保本浮動(dòng)收益型理財(cái)產(chǎn)品才有可能成為推動(dòng)商業(yè)銀行向中間業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的重要業(yè)務(wù)，商業(yè)銀行發(fā)展非保本理財(cái)產(chǎn)品業(yè)務(wù)符合這一發(fā)展規(guī)律?！绷_說。

理財(cái)業(yè)務(wù)新問題

央行11月16日《第三季度貨幣政策執(zhí)行報(bào)告》表示，表外理財(cái)產(chǎn)品具有一定的存款替代特征，已成為商業(yè)銀行競爭客戶資金資源的重要方式。

雖然“緊箍咒”會(huì)讓人頭疼，但是理財(cái)規(guī)范確是蓄勢待發(fā)。在記者的走訪中，也明顯感覺到了銀行理財(cái)服務(wù)的日趨規(guī)范，而隨著《商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品銷售管理辦法》等新的法規(guī)陸續(xù)出臺，銀監(jiān)會(huì)對商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的梳理和規(guī)范，向著規(guī)范和健康的方向發(fā)展。

面對近期一系列政策的推行，羅志華表示，在投資者保護(hù)機(jī)制上，銀監(jiān)會(huì)做出了很多的努力，也有了明顯的效果，商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)已經(jīng)基本告別了過去幾年前的典型亂象，而進(jìn)入規(guī)范軌道。從長期來看，銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展趨勢沒有發(fā)生改變，商業(yè)銀行以代客理財(cái)為主要中間業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)型趨勢也沒有發(fā)生改變。

篇10

關(guān)鍵詞:市場利率化；風(fēng)險(xiǎn)；應(yīng)對策略

利率市場化是指由市場供求關(guān)系來決定金融機(jī)構(gòu)在貨幣市場經(jīng)營融資的利率水平。其實(shí)質(zhì)是一個(gè)逐步發(fā)揮市場機(jī)制在利率決定中的作用、進(jìn)而實(shí)現(xiàn)資金流向和配置不斷優(yōu)化的過程。但是利率市場化并不意味著利率的完全自由化，中央銀行仍可以通過公開市場操作影響市場基準(zhǔn)利率，進(jìn)而影響其他金融產(chǎn)品的定價(jià)。為了促進(jìn)中國經(jīng)濟(jì)以及金融體制的改革，將利率市場化勢在必行。因此，商業(yè)銀行如何以存款市場利率化為契機(jī)，自我創(chuàng)新，從而有效優(yōu)化負(fù)債結(jié)構(gòu)、保持盈利增長至關(guān)重要。

一、利率市場化改革的意義

(一)利率市場化提高了商業(yè)銀行經(jīng)營資源的優(yōu)化配置

只有將自主定價(jià)權(quán)還給銀行，給銀行創(chuàng)造出更加自由的經(jīng)營環(huán)境才能在資金的供求關(guān)系中使用資金價(jià)格有效地反映資金的供求關(guān)系。這樣既能促進(jìn)資產(chǎn)負(fù)債的結(jié)構(gòu)化調(diào)整、又能在商業(yè)銀行中形成健康的競爭環(huán)境。

(二)利率市場化增強(qiáng)了商業(yè)銀行的轉(zhuǎn)型調(diào)整

在匹配資產(chǎn)與負(fù)債手段時(shí)擁有更多的選擇性，靈活運(yùn)用管理工具，在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下提高銀行整體的價(jià)值。作為資產(chǎn)方，銀行可以根據(jù)實(shí)際情況修改不同的利率數(shù)值，在定價(jià)方面實(shí)現(xiàn)有差別化的定價(jià)策略。在負(fù)債方面，逐步提升主動(dòng)負(fù)債的規(guī)模和比重，平衡好風(fēng)險(xiǎn)和回報(bào)，做好期限匹配。

(三)利率市場化助推了商業(yè)銀行業(yè)務(wù)金融創(chuàng)新

及時(shí)轉(zhuǎn)變經(jīng)營管理和盈利模式來適應(yīng)市場變化，增強(qiáng)市場競爭能力，將推動(dòng)金融創(chuàng)新的深度和廣度。銀行在利率市場化中獲得更大的定價(jià)權(quán)，更加趨向于特色化經(jīng)營奠定了基礎(chǔ)。

(四)利率市場化提升了商業(yè)銀行客戶關(guān)系精細(xì)化管理

商業(yè)銀行要將客戶的爭攬和維護(hù)作為工作核心，豐富客戶關(guān)系管理的手段，為客戶提供專業(yè)化、多樣化、個(gè)性化的綜合金融服務(wù)方案與市場利率密切結(jié)合，滿足客戶的需求，才能實(shí)現(xiàn)銀行商品的利益最大化。

二、利率市場化背景下我國商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)面臨的諸多風(fēng)險(xiǎn)

(一)同業(yè)惡性競爭的市場風(fēng)險(xiǎn)增大

利率市場化使得商業(yè)銀行存款對利率的敏感性增強(qiáng)，而存款是銀行的主要資金來源，拼搶存款仍然是商業(yè)銀行現(xiàn)實(shí)可行的主流發(fā)展路徑，資金價(jià)格將成為銀行間最直接的競爭手段之一。當(dāng)銀行存款利率低于同業(yè)價(jià)格，就可能面臨丟失優(yōu)質(zhì)客戶的風(fēng)險(xiǎn)；存款利率高于同業(yè)價(jià)格又可能面臨利息損失。特別是為了滿足存貸比指標(biāo)和資本充足率指標(biāo)等監(jiān)管要求，各商業(yè)銀行勢必會(huì)使用一切手段以較高的成本來搶奪存款，極有可能發(fā)生抬高利率的惡性競爭，從而推動(dòng)存款利率不斷上漲，導(dǎo)致資金成本攀升。

(二)經(jīng)營管理面臨巨大的挑戰(zhàn)

利率市場化改變了銀行業(yè)已習(xí)慣的利率決定機(jī)制和變動(dòng)規(guī)律，隨著存貸利差收窄，過度依賴?yán)畹膫鹘y(tǒng)模式會(huì)越來越難以為繼，商業(yè)銀行間的競爭不再局限于對客戶資源的簡單爭奪，而是擴(kuò)展到與存款與貸款以及相關(guān)的中間業(yè)務(wù)領(lǐng)域，這就意味著對商業(yè)銀行盈利模式、金融產(chǎn)品的定價(jià)能力、利率風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)量技術(shù)等提出了更高的要求。另外，隨著互聯(lián)網(wǎng)金融與社區(qū)金融等新金融模式方興未艾、金融脫媒加劇以及民營銀行的興起，銀行的存貸款規(guī)模擴(kuò)張也會(huì)受限，因此，商業(yè)銀行也必須在政策上要做出根本性的調(diào)整。

(三)銀行利率風(fēng)險(xiǎn)以及銀行利率管理的難度增大

利率的變化往往伴隨著利率風(fēng)險(xiǎn)，而利率風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)主要看銀行對資產(chǎn)和負(fù)債的掌握程度。換句話說，銀行如果不能控制利率變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)則有一定的可能造成更加劇烈的金融風(fēng)險(xiǎn)。在利率波動(dòng)的情況下，銀行的資產(chǎn)收益與價(jià)值不對等，負(fù)債與價(jià)值不對稱，這都是造成銀行損失以及資產(chǎn)變化的風(fēng)險(xiǎn)之一。在利率市場化進(jìn)程中，對利率波動(dòng)幅度以及頻率的清醒認(rèn)識也對掌握利率市場化進(jìn)程有著很大的幫助，然而由于市場利率的波動(dòng)對于銀行經(jīng)營的影響非常大因此對風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)控以及識別對銀行來說更具有挑戰(zhàn)性。

三、利率市場化下商業(yè)銀行穩(wěn)定負(fù)債應(yīng)對策略

(一)加快經(jīng)營轉(zhuǎn)型步伐

面對利率市場化，拼搶客戶資源不再是商業(yè)銀行之間競爭的唯一焦點(diǎn)，銀行的品牌、信譽(yù)、實(shí)力、存貸款利率報(bào)價(jià)水平、金融產(chǎn)品創(chuàng)新能力及服務(wù)水平等都將成為競爭關(guān)鍵所在，在金融脫媒持續(xù)深化、外部監(jiān)管愈發(fā)嚴(yán)格、市場競爭日益激烈的環(huán)境里，商業(yè)銀行應(yīng)首先立足根本，謀劃未來之路，深層次分析自身的市場定位、發(fā)展優(yōu)勢和發(fā)展能力，認(rèn)深宏觀經(jīng)濟(jì)、資金供給、資本監(jiān)管、風(fēng)險(xiǎn)防控等各方面疊加交錯(cuò)的現(xiàn)實(shí)約束，圍繞資產(chǎn)負(fù)債表推進(jìn)經(jīng)營模式改變，在自身發(fā)展方向、服務(wù)模式、產(chǎn)品設(shè)計(jì)、經(jīng)營管理等方面擬定策略、深入改革，做大、做強(qiáng)自身優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品、優(yōu)勢項(xiàng)目和優(yōu)勢領(lǐng)域，確保在激烈的市場競爭中做到胸有成竹、運(yùn)籌帷幄、穩(wěn)操勝券。

(二)加大自主創(chuàng)新力度

隨著市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和科技的日新月異，金融市場也不再是一成不變。利率市場化后帶來的存貸息差收窄，金融行業(yè)競爭加劇，也會(huì)迫使各商業(yè)銀行加強(qiáng)自主創(chuàng)新。一是觀念的創(chuàng)新，金融環(huán)境的變化，互聯(lián)網(wǎng)金融的快速發(fā)展，銀行業(yè)不再是“一枝獨(dú)秀”，尤其是存款利率市場化以后，片面追求存款“規(guī)模為王”的經(jīng)營觀念將得以改變，取而代之的將是對非生息資產(chǎn)更加理性、審慎的經(jīng)營態(tài)度和“負(fù)債經(jīng)營”向“經(jīng)營負(fù)債”理念的轉(zhuǎn)變，打造新的競爭優(yōu)勢和盈利增長點(diǎn)。二是各商業(yè)銀行應(yīng)根據(jù)自己的市場定位針對不同的市場和不同的客戶特點(diǎn)設(shè)計(jì)出不同層面的適合市場需求的金融產(chǎn)品。三是對業(yè)務(wù)流程、內(nèi)控制度和服務(wù)水平等創(chuàng)新，一方面應(yīng)符合監(jiān)管要求，有效避免各種操作風(fēng)險(xiǎn)，另一方面可以提高服務(wù)效率，提升企業(yè)的品牌形象，符合金融市場的發(fā)展規(guī)律和內(nèi)在需求。

(三)完善利率定價(jià)機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)管控機(jī)制

在進(jìn)行利率市場化的同時(shí)，銀行將會(huì)面臨越來越明顯的利率風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)銀行在應(yīng)對利率風(fēng)險(xiǎn)時(shí)也更加注重流動(dòng)性的風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)以及利率風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)移。商業(yè)銀行應(yīng)建立完善的兼顧風(fēng)險(xiǎn)控制和經(jīng)營效率的金融產(chǎn)品定價(jià)體系，科學(xué)地識別、計(jì)量和處理利率風(fēng)險(xiǎn)，適時(shí)分析資金來源的利率水平。在綜合考察宏觀經(jīng)濟(jì)形式以及掌握資金流動(dòng)情況之后，銀行對自己的利率定價(jià)、對手利率定價(jià)以及自身經(jīng)營管理都要進(jìn)行綜合平衡，在深入分析資金的供需以及成本后制定出新的應(yīng)對策略。通過客戶盈利分析模型對不同客戶、期限結(jié)構(gòu)、存款黏性、客戶行為等綜合因素確定合理的存款利率；為了通過各個(gè)時(shí)期不同的利率水映政策的導(dǎo)向，銀行可以建立市場利率信息收集、反饋以及分析，在制定利率預(yù)測模型之后降低總體經(jīng)營成本和風(fēng)險(xiǎn)水平。在降低經(jīng)營成本取得進(jìn)展之后，銀行可以將多余的資金投放到資本市場中以期獲取短期收益，增加主動(dòng)型的負(fù)債比重?？刂凭C合成本，轉(zhuǎn)嫁銀行內(nèi)部不能消化的現(xiàn)實(shí)及潛在風(fēng)險(xiǎn)。

(四)加強(qiáng)金融創(chuàng)新，開拓新的收入渠道

利率市場化核心有兩個(gè)即競爭性市場+金融機(jī)構(gòu)的自主定價(jià)權(quán)。其最核心是風(fēng)險(xiǎn)的定價(jià)，而商業(yè)銀行怎樣對風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)？是通過金融產(chǎn)品的創(chuàng)新與設(shè)計(jì)。我們知道，每一個(gè)金融產(chǎn)品就是一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)的和約，即對風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)，風(fēng)險(xiǎn)管理能力就是商業(yè)銀行的核心競爭力。從這個(gè)意義上講，金融產(chǎn)品就是風(fēng)險(xiǎn)管理能力的表現(xiàn)，金融產(chǎn)品創(chuàng)新就是風(fēng)險(xiǎn)管理能力的提升。利率的市場化是大勢所趨、人心所向，是市場經(jīng)濟(jì)選擇的結(jié)果。對于商業(yè)銀行來說，只有改變以利息收入為主的經(jīng)營模式才能給銀行的發(fā)展打開局面，這對我國銀行走向國際、走向綜合化都有著非常重要的意義。利率市場化對負(fù)債業(yè)務(wù)影響最大，商業(yè)銀行應(yīng)首當(dāng)其沖解決負(fù)債產(chǎn)品單一問題，大力推行大額可轉(zhuǎn)讓存單、智能存款、賬戶自動(dòng)理財(cái)服務(wù)、賬戶自動(dòng)轉(zhuǎn)定期或協(xié)定存款、協(xié)議存款等負(fù)債產(chǎn)品，穩(wěn)固和搶占營銷先機(jī)。其次，存款理財(cái)化，理財(cái)是和存款利率市場化對接最緊密的產(chǎn)品，只有這樣才能帶動(dòng)存款的流動(dòng)性，讓存款為銀行衍生出更加具體的收益。在合理合法的情況下，實(shí)現(xiàn)銀行和客戶的共贏。

作者:吳金一 單位:河南大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院

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