導(dǎo)語：如何才能寫好一篇供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的主要風(fēng)險(xiǎn)

傳統(tǒng)的信貸業(yè)務(wù)主要考核企業(yè)資質(zhì)、業(yè)績、財(cái)務(wù)特征和擔(dān)保方式等，從單一主體經(jīng)營、財(cái)務(wù)、市場等角度對企業(yè)綜合實(shí)力、還款能力進(jìn)行的信用評價(jià)。但在供應(yīng)鏈背景下，鏈上企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)已發(fā)生根本變化，其不僅受自身風(fēng)險(xiǎn)因素的影響，同時(shí)還受供應(yīng)鏈因素的影響。一方面，供應(yīng)鏈上核心企業(yè)較高的信用水平和增級效用以及真實(shí)貿(mào)易項(xiàng)下產(chǎn)生的自償性還款現(xiàn)金來源降低了上下游交易方的信用風(fēng)險(xiǎn)；另一方面，供應(yīng)鏈上各環(huán)節(jié)主體之間環(huán)環(huán)相扣，相互傳遞的風(fēng)險(xiǎn)因素又使各企業(yè)所面臨的環(huán)境更加的復(fù)雜多變，不僅包括主體自身的信用風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)還涉及到企業(yè)所處供應(yīng)鏈的整體運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)、交易對手風(fēng)險(xiǎn)、貿(mào)易背景真實(shí)性風(fēng)險(xiǎn)、交易資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)、操作環(huán)節(jié)風(fēng)險(xiǎn)以及來自于物流監(jiān)管合作方的風(fēng)險(xiǎn)等。

核心企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)。在供應(yīng)鏈金融中，核心企業(yè)掌握了供應(yīng)鏈的核心價(jià)值，擔(dān)當(dāng)了整合供應(yīng)鏈物流、信息流和資金流的關(guān)鍵角色，商業(yè)銀行正是基于核心企業(yè)的綜合實(shí)力、信用增級及其對供應(yīng)鏈的整體管理程度，而對上下游中小企業(yè)開展授信業(yè)務(wù)，因此，核心企業(yè)經(jīng)營狀況和發(fā)展前景決定了上下游企業(yè)的生存狀況和交易質(zhì)量。一旦核心企業(yè)信用出現(xiàn)問題，必然會(huì)隨著供應(yīng)鏈條擴(kuò)散到上下游企業(yè)，影響到供應(yīng)鏈金融的整體安全。一方面，核心企業(yè)能否承擔(dān)起對整個(gè)供應(yīng)鏈金融的擔(dān)保作用是一個(gè)問題，核心企業(yè)可能因信用捆綁累積的或有負(fù)債超過其承受極限使供應(yīng)鏈合作伙伴之間出現(xiàn)整體兌付危機(jī)；另一方面，當(dāng)核心企業(yè)在行業(yè)中的地位發(fā)生重大不利變化時(shí)，核心企業(yè)可能變相隱瞞交易各方的經(jīng)營信息，甚至出現(xiàn)有計(jì)劃的串謀融資，利用其強(qiáng)勢地位要求并組織上下游合作方向商業(yè)銀行取得融資授信，再用于體外循環(huán)，致使銀行面臨巨大的惡意信貸風(fēng)險(xiǎn)。

上下游企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)。雖然供應(yīng)鏈金融通過引用多重信用支持技術(shù)降低了銀企之間的信息不對稱和信貸風(fēng)險(xiǎn)，通過設(shè)計(jì)機(jī)理弱化了上下游中小企業(yè)自身的信用風(fēng)險(xiǎn)，但作為直接承貸主體的中小企業(yè)，其公司治理結(jié)構(gòu)不健全、制度不完善、技術(shù)力量薄弱、資產(chǎn)規(guī)模小、人員更替頻繁、生產(chǎn)經(jīng)營不穩(wěn)定、抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱等問題仍然存在，特別是中小企業(yè)經(jīng)營行為不規(guī)范、經(jīng)營透明度差、財(cái)務(wù)報(bào)表缺乏可信度、守信約束力不強(qiáng)等現(xiàn)實(shí)問題仍然難以解決。與此同時(shí)，在供應(yīng)鏈背景下，中小企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)已發(fā)生根本改變，其不僅受自身風(fēng)險(xiǎn)因素的影響，而且還受供應(yīng)鏈整體運(yùn)營績效、上下游企業(yè)合作狀況、業(yè)務(wù)交易情況等各種因素的綜合影響，任何一種因素都有可能導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)信用風(fēng)險(xiǎn)。

貿(mào)易背景真實(shí)性風(fēng)險(xiǎn)。自償性是供應(yīng)鏈金融最顯著的特點(diǎn)，而自償?shù)母疽罁?jù)就是貿(mào)易背后真實(shí)的交易。在供應(yīng)鏈融資中，商業(yè)銀行是以實(shí)體經(jīng)濟(jì)中供應(yīng)鏈上交易方的真實(shí)交易關(guān)系為基礎(chǔ)，利用交易過程中產(chǎn)生的應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、存貨為質(zhì)押/抵押，為供應(yīng)鏈上下游企業(yè)提供融資服務(wù)。在融資過程中，真實(shí)交易背后的存貨、應(yīng)收賬款、核心企業(yè)補(bǔ)足擔(dān)保等是授信融資實(shí)現(xiàn)自償?shù)母颈ＷC，一旦交易背景的真實(shí)性不存在，出現(xiàn)偽造貿(mào)易合同、或融資對應(yīng)的應(yīng)收賬款的存在性/合法性出現(xiàn)問題、或質(zhì)押物權(quán)屬/質(zhì)量有瑕疵、或買賣雙方虛構(gòu)交易惡意套取銀行資金等情況出現(xiàn)，銀行在沒有真實(shí)貿(mào)易背景的情況下盲目給予借款人授信，就將面臨巨大的風(fēng)險(xiǎn)。

業(yè)務(wù)操作風(fēng)險(xiǎn)。操作風(fēng)險(xiǎn)是當(dāng)前業(yè)界普遍認(rèn)同的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中最需要防范的風(fēng)險(xiǎn)之一。供應(yīng)鏈金融通過自償性的交易結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)以及對物流、信息流和資金流的有效控制，通過專業(yè)化的操作環(huán)節(jié)流程安排以及獨(dú)立的第三方監(jiān)管引入等方式，構(gòu)筑了獨(dú)立于企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)的第一還款來源。但這無疑對操作環(huán)節(jié)的嚴(yán)密性和規(guī)范性提出了很高的要求，并造成了信用風(fēng)險(xiǎn)向操作風(fēng)險(xiǎn)的位移，因?yàn)椴僮髦贫鹊耐晟菩浴⒉僮鳝h(huán)節(jié)的嚴(yán)密性和操作要求的執(zhí)行力度將直接關(guān)系到第一還款來源的效力，進(jìn)而決定信用風(fēng)險(xiǎn)能否被有效屏蔽。

篇2

關(guān)鍵詞：物流企業(yè)；供應(yīng)鏈物流；風(fēng)險(xiǎn)控制

一、案例背景

2014年9月10日，皖江物流（600575.SH）公告，其以供應(yīng)鏈物流貿(mào)易為主營業(yè)務(wù)的全資子公司淮礦物流，因資金鏈斷裂無法償付到期債務(wù)，被銀行，賬戶遭凍結(jié)。公告顯示，事件涉及債權(quán)金額161.57億元、債務(wù)金額167.49億元，迅速導(dǎo)致淮礦物流申請破產(chǎn)重整，皖江物流也因涉嫌信息披露違法違規(guī)被中國證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，公司及時(shí)任董監(jiān)高受到中國證監(jiān)會(huì)行政處罰。2015年12月，淮南中院裁定淮礦物流重整計(jì)劃。2016年2月，皖江物流為保護(hù)中小股東利益、保證上市公司平穩(wěn)過渡的重大資產(chǎn)重組方案由中國證監(jiān)會(huì)審核通過。2016年7月，該重組方案實(shí)施完畢。至此，我國資本市場罕見的、百億級規(guī)模的信用風(fēng)險(xiǎn)事件在歷時(shí)近兩年后得以平息。

二、淮礦物流供應(yīng)鏈物流概況

淮礦物流于2008年成立，初期業(yè)務(wù)主要限于鋼材、銅材、機(jī)電產(chǎn)品等傳統(tǒng)商貿(mào)，即集合客戶物資需求信息，向供應(yīng)商集中采購，再分銷至各下游客戶并提供物流服務(wù)；同時(shí)也根據(jù)市場行情自主選擇采購、銷售商品。此時(shí)淮礦物流的經(jīng)營定位是采購服務(wù)商、物流服務(wù)商等第三方物流服務(wù)和商品經(jīng)銷商。

2011年起，淮礦物流重點(diǎn)向大宗商品供應(yīng)鏈物流業(yè)務(wù)方向發(fā)展，主要經(jīng)營模式是：與大宗商品生產(chǎn)經(jīng)營核心客戶簽訂協(xié)議，同時(shí)為核心客戶在生產(chǎn)經(jīng)營前端即原材料采購環(huán)節(jié)和生產(chǎn)經(jīng)營后端即產(chǎn)品銷售環(huán)節(jié)提供供應(yīng)鏈服務(wù)。在前端采購環(huán)節(jié)，淮礦物流作為原材料供應(yīng)商采購并按協(xié)議價(jià)格轉(zhuǎn)售給核心客戶賺取固定比例服務(wù)費(fèi)；在后端產(chǎn)品銷售環(huán)節(jié)，淮礦物流利用廣泛的銷售網(wǎng)絡(luò)資源作為產(chǎn)品經(jīng)銷商，核心客戶的產(chǎn)品對外銷售賺取固定比例的差價(jià)或服務(wù)費(fèi)。

正常供應(yīng)鏈物流業(yè)務(wù)循環(huán)下，淮礦物流如能對各環(huán)節(jié)進(jìn)行科學(xué)分析，采取必要措施全方位風(fēng)險(xiǎn)控制，有利于鎖定經(jīng)營業(yè)務(wù)價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)并獲取穩(wěn)定收益的，而且在業(yè)務(wù)過程中引入獨(dú)立第三方倉儲監(jiān)管新理念、供應(yīng)鏈金融新手段、輔以電子商務(wù)新技術(shù)，完全可以引領(lǐng)國內(nèi)大宗商品電商業(yè)務(wù)新方向。然而其在核心客戶選擇、供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、資金運(yùn)營、內(nèi)部控制等方面存在重大缺陷和失誤，加上宏觀環(huán)境等外部因素的共同作用，淮礦物流終因風(fēng)控失效走入絕境。

三、淮礦物流供應(yīng)鏈物流經(jīng)營失敗主要風(fēng)險(xiǎn)因素

1.核心客戶選擇失誤

核心客戶是供應(yīng)鏈物流的關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)，對業(yè)務(wù)鏈條正常運(yùn)轉(zhuǎn)至關(guān)重要?；吹V物流2011年?duì)I收289.89億元，前五大客戶中福鵬、申特兩系客戶共84.64億元，占29.20%；2013年兩系客戶上升至106.6億元，占當(dāng)年?duì)I收330.73億元的32.23%，對兩系客戶存在重大依賴。工商信息顯示，該兩系成員企業(yè)均系民營且集中于鋼材生產(chǎn)經(jīng)營貿(mào)易?；吹V物流2011-2013年應(yīng)收及預(yù)付款大客戶中屢屢出現(xiàn)兩系成員。在民企普遍存在融資難、融資貴的大環(huán)境下，加之2011年起鋼鐵行業(yè)普遍經(jīng)營困難，淮礦物流應(yīng)該合理懷疑兩系客戶存在這樣的動(dòng)機(jī)，即透支、綁架淮礦物流的融資能力，將資金以貿(mào)易形式吸收進(jìn)來，進(jìn)而進(jìn)行占用、挪用。淮礦物流應(yīng)該對他們的基礎(chǔ)素質(zhì)、行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、運(yùn)營動(dòng)態(tài)等進(jìn)行詳細(xì)、動(dòng)態(tài)掌握并對可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)判、預(yù)控。然而，正是風(fēng)控和損失保證措施缺失，最終導(dǎo)致淮礦物流經(jīng)營失敗。中國證監(jiān)會(huì)對皖江物流的行政處罰決定書中也認(rèn)定了淮礦物流存在與申特系、福鵬系企業(yè)利用虛購貿(mào)易來進(jìn)行資金循環(huán)等違法違規(guī)事實(shí)。

2.供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)品種結(jié)構(gòu)單一

鋼貿(mào)收入占淮礦物流營收的比例一直在90%以上，而鋼材是周期性商品，隨著全行業(yè)持續(xù)低迷，淮礦物流被這個(gè)單一依賴行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)擊倒。2008年6月，普鋼綜合價(jià)格指數(shù)最高達(dá)6200元/噸，10月跌至3800元/噸；四萬億經(jīng)濟(jì)刺激后又于2011年一路上升至5200元/噸，此后便持續(xù)下跌，2014年9月跌至2900元/噸。鋼材價(jià)格出現(xiàn)拐點(diǎn)持續(xù)下跌的同時(shí)，宏觀經(jīng)濟(jì)下行壓力加大，行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)酵、爆發(fā)。2011年4月，中國銀監(jiān)會(huì)向銀行提示鋼鐵、鋼貿(mào)行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。淮礦物流所倚重的兩系企業(yè)全被列入貸款嚴(yán)控對象。由于淮礦物流的唯一股東是上市公司皖江物流且有中國500強(qiáng)國企淮南礦業(yè)背景，2013年前銀行沒有限制其貸款。于是，淮礦物流成為申特系和福鵬系的影子銀行、提款機(jī)。皖江物流披露的淮礦物流經(jīng)營失敗外部原因：一是貿(mào)易主要依賴鋼鐵且行業(yè)產(chǎn)能過剩、整體持續(xù)下滑；二是銀行過度授信，高達(dá)130億元；三是2014年后也被列入鋼貿(mào)企業(yè)，授信、貸款額度被收縮，資金鏈斷裂。

3.資金運(yùn)營高杠桿低效率

皖江物流其他業(yè)務(wù)占營收比例較低（約3%）且現(xiàn)金流正常，其年報(bào)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)基本代表了淮礦物流財(cái)務(wù)資金狀況。體現(xiàn)杠桿率的資產(chǎn)負(fù)債率，2011-2013年分別為82.79%、78.79%、80.22%；體現(xiàn)資金運(yùn)營的應(yīng)收款項(xiàng)周轉(zhuǎn)次數(shù)，2011-2013年分別為3.12、2.52、2.29次。資產(chǎn)負(fù)債率一直在80%左右，而淮礦物流應(yīng)更高（10億元資本金獲130億元授信），高杠桿必然存在高風(fēng)險(xiǎn)；應(yīng)收周轉(zhuǎn)次數(shù)也遠(yuǎn)低于10以上的行業(yè)均值且逐年降低，暗示應(yīng)收款項(xiàng)質(zhì)量降低、風(fēng)險(xiǎn)積聚。資金占用項(xiàng)目主要是使用受限的票據(jù)保證金和缺乏安全保障的應(yīng)收款，2011年末分別為24.45億元、96.19億元，2013年則快速上升至35.57億元、149億元，應(yīng)收票據(jù)幾乎全部為商業(yè)匯票；而其資金來源則主要依賴到期必須剛性兌付的銀行短貸和銀行匯票，2011年余額分別為11.59億元、97.18億元，2013年則分別達(dá)到了49.62億元、109.71億元。高杠桿作用和不斷降低的資金周轉(zhuǎn)速度導(dǎo)致財(cái)務(wù)費(fèi)用迅速上升，2013年達(dá)5.52億元。壓力之下，淮礦物流鋌而走險(xiǎn)選擇了中國證監(jiān)會(huì)查實(shí)的虛增利潤行為。

4.企業(yè)內(nèi)部控制重大缺陷

中國證監(jiān)會(huì)查證的淮礦物流違法事實(shí)主要包括六方面：資金循環(huán)過程中虛構(gòu)貿(mào)易循環(huán)虛增營收91.55億元，通過陰陽合同銷售積壓存貨虛增利潤2.04億元，票據(jù)貼現(xiàn)買方付息虛增利潤0.34億元，通過應(yīng)收票據(jù)調(diào)整應(yīng)收賬款基數(shù)和賬齡分析錯(cuò)誤等虛增利潤2.52億元，違規(guī)對外擔(dān)保31.25億元，違規(guī)債務(wù)轉(zhuǎn)移30億元。行為性質(zhì)上既涉及日常經(jīng)營，也涉須由淮礦物流董事會(huì)或其股東皖江物流的決策、披露事項(xiàng)，但是最早從2011年開始，均沒有依法決策、披露，表明內(nèi)部控制體系在兩個(gè)層面都存在重大缺陷：淮礦物流層面存在會(huì)計(jì)核算錯(cuò)誤、財(cái)務(wù)造假、內(nèi)部人控制、集體舞弊、公司治理失敗、內(nèi)控體系整體失效；皖江物流層面存在信息傳遞渠道被切斷、對子公司管控失敗、內(nèi)部審計(jì)內(nèi)控測試系統(tǒng)失效、風(fēng)險(xiǎn)控制體系不完善等問題。

四、風(fēng)險(xiǎn)控制策略建議

1.優(yōu)化供應(yīng)鏈物流核心客戶

供應(yīng)鏈物流實(shí)質(zhì)上是物流服務(wù)提供商圍繞核心企業(yè)，利用自身信用、資金實(shí)力、網(wǎng)絡(luò)渠道、議價(jià)能力等優(yōu)勢，通過對實(shí)物流、信息流、現(xiàn)金流控制，為核心客戶提供上游采購、中間倉儲配送及下游銷售構(gòu)成的物流網(wǎng)絡(luò)。在鏈條和網(wǎng)絡(luò)中，核心客戶直接關(guān)系供應(yīng)鏈物流企業(yè)業(yè)務(wù)運(yùn)行是否安全、流暢。因此，核心客戶選擇必須慎重、優(yōu)化，至少做好五個(gè)方面的工作：一是詳細(xì)盡職調(diào)查、深度分析，包括其產(chǎn)供銷等基本生產(chǎn)經(jīng)營情況、技術(shù)水平、資質(zhì)情況、信用等級等；二是圍繞核心客戶，對其上下游客戶群分析，特別要防止關(guān)聯(lián)客戶惡意串通套取資金；三是強(qiáng)化與核心客戶的日常信息溝通交流，必要時(shí)通過駐廠等方式保證信息對稱，對重大資金流向能夠有效監(jiān)控；四是建立動(dòng)態(tài)評估機(jī)制，不斷對核心客戶的生產(chǎn)經(jīng)營、行業(yè)形勢分析和風(fēng)險(xiǎn)評估，對重大風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)判、預(yù)控和實(shí)時(shí)感知；五是建立安全退出和保障機(jī)制，對核心客戶業(yè)務(wù)鏈條風(fēng)險(xiǎn)要保持合理懷疑，并進(jìn)行科學(xué)求證、動(dòng)態(tài)測試，必要時(shí)立即啟動(dòng)該機(jī)制。

2.優(yōu)化供應(yīng)鏈物流業(yè)務(wù)品種

從三個(gè)方面著力實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈物流業(yè)務(wù)品種結(jié)構(gòu)的合理，規(guī)避、對沖行業(yè)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)：一是業(yè)務(wù)定位要準(zhǔn)確，做好發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營規(guī)劃，熟悉業(yè)務(wù)品種所在行業(yè)基本特點(diǎn)和運(yùn)營規(guī)律，合理確定和配置業(yè)務(wù)資源，實(shí)現(xiàn)行業(yè)經(jīng)營優(yōu)勢互補(bǔ)和風(fēng)險(xiǎn)對沖。二是定期進(jìn)行業(yè)務(wù)鏈條行業(yè)研究。深入、多維度分析行業(yè)的市場結(jié)構(gòu)、競爭結(jié)構(gòu)、生命周期及其與宏觀經(jīng)濟(jì)的相互影響，同時(shí)做好比較研究，橫向比較相關(guān)行業(yè)，提前擬定退出、替代預(yù)案。三是充分利用新技術(shù)、新理念，著力發(fā)展高附加值的增值業(yè)務(wù)，提供獨(dú)立第三方貨品倉儲、監(jiān)管，在業(yè)務(wù)鏈條中嵌入金融服務(wù)為各節(jié)點(diǎn)客戶提供安全、高效、低成本貨品動(dòng)態(tài)質(zhì)押融資等，實(shí)現(xiàn)物流鏈業(yè)務(wù)由實(shí)物依賴向創(chuàng)新服務(wù)轉(zhuǎn)型，由資金依賴向增值服務(wù)轉(zhuǎn)型。

3.提高資金運(yùn)營效率和效益

一是做好供應(yīng)鏈上下游采購、銷售業(yè)務(wù)在時(shí)間、實(shí)物交割、資金安排等方面無縫銜接，進(jìn)行流程再造、加速，減少鏈條客戶資金占用，特別是通過監(jiān)控、技術(shù)等手段防止客戶將資金惡意挪用、套取、侵占。二是平衡好供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)規(guī)模與效益的關(guān)系，合理控制經(jīng)營規(guī)模，關(guān)鍵要控制財(cái)務(wù)杠桿率，做好業(yè)務(wù)毛利率、周轉(zhuǎn)效率、資金成本之間的效益比較分析，運(yùn)用不同支付手段、不同定價(jià)策略最大限度消化資金成本，提高資金周轉(zhuǎn)次數(shù)。三是建立客戶信用評價(jià)制度，定期、動(dòng)態(tài)、科學(xué)評估并分級別管理，按照企業(yè)內(nèi)部標(biāo)準(zhǔn)控制客戶授信，超出部分必須輔以有效擔(dān)保控制風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)杜絕為客戶提供風(fēng)險(xiǎn)不可控的貨品市值跌價(jià)差購回購等變相擔(dān)保。

4.全方位加強(qiáng)內(nèi)控體系建設(shè)

股東、出資人層面，要做好對所屬子企業(yè)的外部管控，主要是履行出資人職責(zé)，加強(qiáng)對其公司治理頂層設(shè)計(jì)，充分發(fā)揮外部董事、獨(dú)立董事和監(jiān)事的決策、監(jiān)督作用，通過關(guān)鍵部門負(fù)責(zé)人委派等措施建立多渠道信息溝通機(jī)制，同時(shí)，強(qiáng)化內(nèi)部審計(jì)、突出風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向?qū)徲?jì)，多手段運(yùn)用、多角度監(jiān)管，避免因內(nèi)部人控制而管理失控，出現(xiàn)集體舞弊。供應(yīng)鏈物流企業(yè)層面，一要優(yōu)化控制環(huán)境，促進(jìn)自律架構(gòu)作用的有效發(fā)揮，股東會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、經(jīng)理層要按各自權(quán)限，把功能發(fā)揮到位，二要正確評估風(fēng)險(xiǎn)，把經(jīng)營失誤降至最低、可承受水平，三要暢通信息溝通，確保經(jīng)營、財(cái)務(wù)等信息及時(shí)交換，四是職責(zé)分工、授權(quán)批準(zhǔn)等必須控制到位，避免濫權(quán)、越權(quán)，五是要對內(nèi)控結(jié)構(gòu)的設(shè)計(jì)、運(yùn)行效果進(jìn)行經(jīng)常、定期、動(dòng)態(tài)質(zhì)量評估，以確保其按既定目的運(yùn)行，特定情況下發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)事件時(shí)能夠及時(shí)、適當(dāng)修正。

參考文獻(xiàn)：

[1]王桂花，高文化.供應(yīng)鏈管理[M].第2版.北京：中國人民大學(xué)出版社，2014.

篇3

關(guān)鍵詞：供應(yīng)鏈；核心企業(yè)；風(fēng)險(xiǎn)免疫

一、引言

傳統(tǒng)的免疫學(xué)指能夠自我識別，并且排除自身體內(nèi)其他部分，達(dá)到保護(hù)機(jī)體免受侵害，特別是病毒等病原微生物、細(xì)菌。本論文研究的供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫與人體免疫系統(tǒng)“消滅異己”類似，供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫旨在建立系統(tǒng)防御體系，抵制風(fēng)險(xiǎn)入侵，確保所建立系統(tǒng)的保密性、完整性、實(shí)用性。供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫具有與生物免疫有很多相似之處，這樣為供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)防范提供了一個(gè)自然的研究模板，并且免疫系統(tǒng)在信息加工中表現(xiàn)出了異常檢測、容錯(cuò)能力、多樣性、動(dòng)態(tài)穩(wěn)定性、記憶能力、健壯性、可擴(kuò)展性、以及分布式保護(hù)等良好特性，正是當(dāng)前供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)系統(tǒng)中所期望得到的，因此可借鑒生物免疫系統(tǒng)的原理進(jìn)行供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫研究。

二、供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫的原理分析

供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫原理的分析可按免疫算法劃分的四個(gè)階段進(jìn)行，這四個(gè)階段：第一個(gè)階段是抗原識別階段、第二個(gè)階段是初始抗體群生成階段、第三個(gè)階段是親和力計(jì)算、克隆選擇和抗體群更新階段以及第四個(gè)階段即結(jié)束階段。

第一個(gè)階段，抗原識別階段。結(jié)合供應(yīng)鏈金融特征、以往的供應(yīng)量入核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫的經(jīng)驗(yàn)、可能的風(fēng)險(xiǎn)源等，將需要解決的問題即供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)管理體系抽象成符合人工免疫系統(tǒng)。抗原識別可以檢驗(yàn)風(fēng)險(xiǎn)管理策略的有效性。本階段是確立供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)免疫系統(tǒng)的免疫細(xì)胞的重要階段。以后將要解決的風(fēng)險(xiǎn)問題可抽象成抗原，隨著供應(yīng)鏈金融的發(fā)展，抗原識別和分析越來越困難，風(fēng)險(xiǎn)因素及可能的風(fēng)險(xiǎn)源的多樣性和模糊性是其根本原因。

第二個(gè)階段，初始抗體群產(chǎn)生階段。根據(jù)供應(yīng)鏈金融管理規(guī)劃，核心企業(yè)主要目標(biāo)是確認(rèn)供應(yīng)鏈金融實(shí)施范圍、確定融資企業(yè)評價(jià)指標(biāo)、設(shè)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)管理平臺等，形成供應(yīng)鏈金融實(shí)施計(jì)劃及相關(guān)細(xì)則，為供應(yīng)鏈金融實(shí)施形成了基本框架。該過程也是核心企業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的重要階段。核心企業(yè)供應(yīng)鏈金融實(shí)施過程中的部分風(fēng)險(xiǎn)在該階段亦可以確定下來。同樣，對于核心企業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)免疫系統(tǒng)的構(gòu)建而言，該階段要結(jié)合以往供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)管理經(jīng)驗(yàn)，分析可能存在的風(fēng)險(xiǎn)源，制定具有可行性的風(fēng)險(xiǎn)免疫制度。也即形成供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)免疫的初步抗體群。

第三個(gè)階段，親和力計(jì)算、克隆選擇和抗體群更新階段。根據(jù)親和力的改變結(jié)合供應(yīng)鏈金融框架隨時(shí)調(diào)整供應(yīng)鏈金融的實(shí)施行為，保留能促進(jìn)供應(yīng)鏈金融實(shí)施的行為，根據(jù)實(shí)際進(jìn)行控制和反饋，形成新的抗體群。根據(jù)環(huán)境發(fā)生變異、克隆選擇，提高免疫系統(tǒng)對風(fēng)險(xiǎn)的識別和控制能力。該階段是供應(yīng)鏈中核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫系統(tǒng)設(shè)計(jì)的核心環(huán)節(jié)，核心企業(yè)需要抽調(diào)專門人員進(jìn)行該階段風(fēng)險(xiǎn)的分析與跟蹤，結(jié)合以往的風(fēng)險(xiǎn)管理經(jīng)驗(yàn)和現(xiàn)實(shí)環(huán)境才能實(shí)現(xiàn)較好的免疫效果。

第四個(gè)階段，即項(xiàng)目結(jié)束階段，主要是為后期供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的開展總結(jié)實(shí)施經(jīng)驗(yàn)，提供借鑒。保留免疫信息，總結(jié)免疫系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)免疫能力，為進(jìn)一步供應(yīng)鏈金融實(shí)施繼承和風(fēng)險(xiǎn)免疫的完善打下基礎(chǔ)，是這一階段的主要工作。

三、供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫實(shí)施策略

（一）基于風(fēng)險(xiǎn)管理意識強(qiáng)化的免疫策略

供應(yīng)鏈金融實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)免疫與管理的主體是人，加強(qiáng)供應(yīng)鏈金融管理關(guān)鍵在于加強(qiáng)核心企業(yè)內(nèi)部人員風(fēng)險(xiǎn)管理意識，并建立一個(gè)具備豐富供應(yīng)鏈金融管理經(jīng)驗(yàn)，熟悉供應(yīng)鏈金融各環(huán)節(jié)的專人負(fù)責(zé)的。核心企業(yè)里人員都要樹立強(qiáng)烈的風(fēng)險(xiǎn)意識，形成具有風(fēng)險(xiǎn)意識的企業(yè)文化。核心企業(yè)應(yīng)具有風(fēng)險(xiǎn)防范意識，熟悉風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)運(yùn)作規(guī)則，充分認(rèn)識到供應(yīng)鏈金融所存在的較高的風(fēng)險(xiǎn)性。參與供應(yīng)鏈金融的主體應(yīng)建立完善決策管理機(jī)制，切實(shí)執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)管理制度，防范和監(jiān)控各類風(fēng)險(xiǎn)，提升風(fēng)險(xiǎn)免疫能力。核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫系統(tǒng)并不是僅僅由風(fēng)險(xiǎn)管理平臺構(gòu)成，應(yīng)該還包括風(fēng)險(xiǎn)管理意識和風(fēng)險(xiǎn)管理策略。

（二）基于優(yōu)化管理制度的免疫策略

核心企業(yè)主導(dǎo)的供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)免疫的前提是科學(xué)有效的管理制度是，管理制度也是整個(gè)風(fēng)險(xiǎn)免疫機(jī)制的綱領(lǐng)。在供應(yīng)鏈金融項(xiàng)目中，首先要建立完善的管理制度，包括、薪酬制度、績效考核制度、日常規(guī)范制度、財(cái)務(wù)制度等。對于供應(yīng)鏈金融實(shí)施而言，完善的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控體系、詳細(xì)的業(yè)務(wù)流程、風(fēng)險(xiǎn)管理策略是尤為重要的，核心企業(yè)需要建立起與供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)相匹配的管理制度。供應(yīng)鏈金融的主要參與者和領(lǐng)導(dǎo)者制訂供應(yīng)鏈金融具體實(shí)施計(jì)劃，建立適應(yīng)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)或崗位，并建立供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的管理機(jī)制、激勵(lì)機(jī)制、運(yùn)行機(jī)制，實(shí)現(xiàn)對核心企業(yè)上下游合作企業(yè)的強(qiáng)化，并通過完善上下游合作成員而形成健全的供應(yīng)鏈金融網(wǎng)絡(luò)。

（三）基于建立完善的供應(yīng)鏈金融管理體系的免疫策略

建立完善的供應(yīng)鏈金融管理體系，制定規(guī)范的供應(yīng)鏈金融實(shí)施程序，引導(dǎo)整個(gè)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，是非常關(guān)鍵的。在供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)參與的上下游企業(yè)、核心企業(yè)及第三方物流企業(yè)的相關(guān)環(huán)節(jié)中，為了高效應(yīng)用各種資源進(jìn)行供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，使供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的各個(gè)方面和各項(xiàng)工作得到協(xié)調(diào)管理和實(shí)施，有必要建立供應(yīng)鏈金融的組織系統(tǒng)。核心企業(yè)需要起到主導(dǎo)供應(yīng)鏈金融實(shí)施的職能，使供應(yīng)鏈金融業(yè)的務(wù)管理過程得到全面規(guī)劃和組織。對于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)而言，根據(jù)業(yè)務(wù)流程及其相互關(guān)系，核心企業(yè)第一要規(guī)范管理人員的工作職責(zé)，建立關(guān)于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)運(yùn)行流程、合作制度等方面的日常管理規(guī)程；第二，使參與供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的人員信息溝通順暢，建立業(yè)務(wù)溝通和反饋機(jī)制；第三，降低風(fēng)險(xiǎn)，建立供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)管理平臺，全面規(guī)劃、監(jiān)測、控制供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)因素，提出風(fēng)險(xiǎn)免疫策略。

（四）基于完善供應(yīng)鏈金融管理的信息網(wǎng)絡(luò)的免疫策略

對于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)而言，需要上下游合作企業(yè)成員、銀行、第三方物流企業(yè)、核心企業(yè)之間的密集信息溝通，因此，信息交流平臺會(huì)影響供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)績效，在供應(yīng)鏈金融實(shí)施中，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)進(jìn)行的最新動(dòng)態(tài)、發(fā)展趨勢等信息的收集、完善等工作是對當(dāng)前的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)進(jìn)行調(diào)整的基礎(chǔ)。對于以核心企業(yè)為主導(dǎo)的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)而言，核心企業(yè)要加強(qiáng)對融資企業(yè)、第三方物流公司和銀行的信息交流網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，實(shí)現(xiàn)信息系統(tǒng)的對接，讓參與主體的信息暢通，以保證核心企業(yè)對供應(yīng)鏈成員進(jìn)行適當(dāng)調(diào)控。

四、小結(jié)

本文基于生物免疫學(xué)原理對供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)控制進(jìn)行研究，創(chuàng)新性地實(shí)現(xiàn)了生物免疫與供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫的鏈接，并提出了供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)免疫的實(shí)施策略，本研究有利于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)在實(shí)踐中的順利推行。

參考文獻(xiàn)：

1.王以華，呂萍，徐波等.組織免疫研究初探[J].科學(xué)學(xué)與科學(xué)技術(shù)管理，2006（6）.

2.呂萍，王以華.組織免疫行為和機(jī)制研究[J].管理學(xué)報(bào)，2009（5）.

3.呂萍，王以華.基于組織免疫視角的企業(yè)適應(yīng)性研究[J].科研管理，2008（1）.

4.Jerne，N.K.Toward　a　network　theory　of　the　immune　system[J].Annual　Immunology，1974（125）.

5.Timmisn，J.Neal，M.A　resource　limited　artificial　immune　system　for　data　analysis[J].Knowledge-　Based　Systems，2001（14）.

6.Ishida，A.，Shirai，Y.，Kondo，T.，et.al.Immunoid：An　Architechure　for　Behavior　Arbitration　Based　on　the　Immune　Networks.in：IEEE/RSJ　International　Conference　on　Intelligent　Robots　and　Systems[R].Osaka，Japan，1996.

7.Tang，Z.，Yamaguchi，T.，K.Tashima，Ishizuka，O.et　al.　A　Multiple　valued　immune　network　and　its　applications[J].IEICE　Trans.Fundamentals，1999（6）.

篇4

關(guān)鍵詞：供應(yīng)鏈金融信用問題管理體系

近年來，我國金融界興起的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)屬于金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)。隨著現(xiàn)代物流業(yè)發(fā)展對金融服務(wù)創(chuàng)新需求的日益增太，服務(wù)于生產(chǎn)、流通和銷售的供應(yīng)鏈金融服務(wù)創(chuàng)新業(yè)務(wù)實(shí)踐越來越多，信用管理體系建設(shè)的問題成為供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新發(fā)展的瓶頸問題。

一、供應(yīng)鏈金融的創(chuàng)新業(yè)務(wù)實(shí)踐

在我國，對供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)的探索，大致經(jīng)過了三個(gè)階段：第一個(gè)階段，從“物流銀行”的設(shè)想到“融通倉”概念的提出；第二個(gè)階段，從“倉單質(zhì)押”業(yè)務(wù)的嘗試到“物流銀行”業(yè)務(wù)的開展；第三個(gè)階段，從“物流銀行”業(yè)務(wù)的開展到供應(yīng)鏈金融戰(zhàn)略的提出與實(shí)施。…在供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新的實(shí)踐發(fā)展上，我國形成了兩條業(yè)務(wù)發(fā)展的主線模式：

其一是基于傳統(tǒng)的商業(yè)銀行貿(mào)易融資，結(jié)合生產(chǎn)貿(mào)易企業(yè)的業(yè)務(wù)特點(diǎn)和實(shí)際需求，由商業(yè)銀行創(chuàng)新業(yè)務(wù)而提供的結(jié)構(gòu)性貿(mào)易融資業(yè)務(wù)模式。該業(yè)務(wù)模式通過貨權(quán)質(zhì)押、信托收據(jù)、保險(xiǎn)及公證、貨物監(jiān)管、提貨通知、貨物回購、資金專戶管理、期貨保值等一系列結(jié)構(gòu)化設(shè)計(jì)來掌握貨權(quán)、監(jiān)控資金，為提供集物流、信息流、資金流為一體的個(gè)性化的組合貿(mào)易融資方式。

其二是基于供應(yīng)鏈管理模式，通過第三方物流企業(yè)(3PL)，創(chuàng)新出來的應(yīng)收賬款、應(yīng)付賬款和融通倉等供應(yīng)鏈融資模式。這種業(yè)務(wù)融資模式比結(jié)構(gòu)性貿(mào)易融資模式更創(chuàng)新了一步，它是基于供應(yīng)鏈金融的思想，商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)從專注于對企業(yè)本身信用風(fēng)險(xiǎn)的評估，轉(zhuǎn)變?yōu)閷φ麄€(gè)供應(yīng)鏈及其交易的評估，這樣既真正評估了業(yè)務(wù)的真實(shí)風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也使更多的企業(yè)能夠進(jìn)入銀行的服務(wù)范圍。

二、供應(yīng)鏈金融的信用管理問題

目前國內(nèi)外關(guān)于供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域的研究和實(shí)踐都比較活躍，特別是在國內(nèi)，供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新實(shí)踐在不斷進(jìn)行嘗試。隨著業(yè)務(wù)的發(fā)展，在發(fā)展過程中的信用問題凸顯出來，信用管理問題阻礙著供應(yīng)鏈金融的創(chuàng)新發(fā)展，主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

第一，信用替代的局限。目前以銀行為主的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)是基于所謂的核心大企業(yè)的信用替代而成立的，這在中小企業(yè)的融資中表現(xiàn)得很突出。即需要銀行融資的中小企業(yè)必須和一家值得銀行信賴的大企業(yè)發(fā)生業(yè)務(wù)往來，從而得到“某種資格的認(rèn)定”或者借用大企業(yè)的信用，使其達(dá)到銀行認(rèn)可的資信水平。實(shí)際上是中小企業(yè)利用大企業(yè)的良好信譽(yù)與實(shí)力以及和銀行穩(wěn)固的信貸關(guān)系來為其提供間接的信用擔(dān)保，從而獲得銀行的融資支持。雖然在發(fā)展中，通過供應(yīng)鏈管理建立了諸如“1+N”或者“N+1+N”這樣的業(yè)務(wù)關(guān)系，然而這種融資組織管理方式的效果是使更多的金融資源向那些核心集團(tuán)性企業(yè)歸集，通常會(huì)將核心企業(yè)的信用放大，用以對供應(yīng)鏈上的企業(yè)進(jìn)行更大的授信來支持該業(yè)務(wù)的創(chuàng)新開發(fā)，這樣，信貸風(fēng)險(xiǎn)的聚集擴(kuò)散效應(yīng)往往會(huì)擴(kuò)大。因此，僅僅依靠這種信用替代來發(fā)展供應(yīng)鏈金融是有很大局限性的，也會(huì)招致更大的風(fēng)險(xiǎn)，最終阻礙了供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新的健康發(fā)展。

第二，信用管理的局限。在我國，供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新模式主要是基于傳統(tǒng)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)創(chuàng)新的結(jié)構(gòu)性貿(mào)易融資業(yè)務(wù)模式和基于供應(yīng)鏈管理中銀行通過與第三方物流企業(yè)(3PL)合作的供應(yīng)鏈融資模式。雖然這兩種創(chuàng)新模式解決了供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)發(fā)展中的許多問題，但目前也顯現(xiàn)出發(fā)展創(chuàng)新動(dòng)力不足的態(tài)勢。在目前的融資模式中，銀行為了控制風(fēng)險(xiǎn)，就需要了解企業(yè)抵、質(zhì)押物的規(guī)格、型號、質(zhì)量、原價(jià)和凈值、銷售市場和銷售對象以及承銷商的情況等，還要查看各種權(quán)利憑證的原件、辨別真?zhèn)?。這些工作不僅費(fèi)時(shí)費(fèi)力，而且大大超出了銀行的日常業(yè)務(wù)與專業(yè)范疇。另外，目前供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)模式的最高收益往往還超過不了傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)模式的收益。因此，以銀行為核心的供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新模式是動(dòng)力不足的，很難成為銀行的主流業(yè)務(wù)。

第三，技術(shù)手段的局限。目前供應(yīng)鏈金融僅僅停留在銀行和企業(yè)的層面上，供應(yīng)鏈管理所依賴的網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)目前在銀行和企業(yè)中很難同步發(fā)展，網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)的落后會(huì)造成信息不完整準(zhǔn)確、業(yè)務(wù)銜接不順利流暢，往往還會(huì)引致風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，供應(yīng)鏈金融信息技術(shù)基礎(chǔ)的創(chuàng)新問題亟待得到解決。由于供應(yīng)鏈管理數(shù)據(jù)庫對于整個(gè)供應(yīng)鏈上的企業(yè)和產(chǎn)、供、存、銷、資金具有實(shí)時(shí)監(jiān)控的功能，需要具備處理意外事件的能力和滿足多方面查詢的要求。因此，技術(shù)創(chuàng)新問題的解決是供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新得以順利發(fā)展的關(guān)鍵，而目前的技術(shù)手段的局限性是很大的。

第四，信用組織的局限。目前的供應(yīng)鏈融資僅僅局限在作為銀行對傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的一種創(chuàng)新與補(bǔ)充。實(shí)踐證明，在供應(yīng)鏈金融組織中，銀行為主體的融資組織形式是有極大局限性的。供應(yīng)鏈融資往往會(huì)比傳統(tǒng)的貿(mào)易融資具有更大的風(fēng)險(xiǎn)，傳統(tǒng)的貿(mào)易融資強(qiáng)調(diào)的往往只是特定交易環(huán)節(jié)供需雙方企業(yè)的信用狀況和貿(mào)易的真實(shí)背景，而供應(yīng)鏈融資不但要強(qiáng)調(diào)這一點(diǎn)，而且更加強(qiáng)調(diào)整個(gè)供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)控與防范，對供應(yīng)鏈各個(gè)環(huán)節(jié)潛在的風(fēng)險(xiǎn)都要加以識別與控制，這就大大增加了管理成本。并且，從目前的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)模式來看，供應(yīng)鏈融資中的存貨大部分是中間產(chǎn)品，具有很強(qiáng)的專用性，不易通過市場來評估其價(jià)值，也不易在市場上變現(xiàn)。因此，供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)控制更加復(fù)雜、所需要的措施也更加全面，而目前的信用組織形式很難滿足供應(yīng)鏈金融發(fā)展的需求。

三、供應(yīng)鏈金融的信用管理建設(shè)

目前建設(shè)好信用管理體系是促進(jìn)供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)健康發(fā)展的一項(xiàng)重要工作，可以從以下三個(gè)方面來進(jìn)行供應(yīng)鏈金融信用管理體系的建設(shè)。

(一)必須加快供應(yīng)鏈金融管理環(huán)節(jié)中的信用制度建設(shè)

1．建立中介信用機(jī)構(gòu)，完善社會(huì)征信服務(wù)體系。供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)的信用問題主要來源于以下兩個(gè)方面：一是由于供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)參與者眾多、行業(yè)和地區(qū)跨度大，容易產(chǎn)生供應(yīng)鏈內(nèi)生性的混亂和不確定因素。體現(xiàn)在既有產(chǎn)品與技術(shù)的更新周期頻繁、市場需求波動(dòng)的影響，又有諸如自然災(zāi)害、戰(zhàn)爭與恐怖襲擊等外部事件的影響，同時(shí)也會(huì)遭遇到企業(yè)戰(zhàn)略的調(diào)整沖擊，這些不確定因素都會(huì)增加供應(yīng)鏈自身信用問題的風(fēng)險(xiǎn)。二是供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)的白發(fā)性擴(kuò)散作用。由于供應(yīng)鏈金融的信用基礎(chǔ)是基于供應(yīng)鏈整體管理程度和核心企業(yè)的管理與信用實(shí)力，因此，隨著融資工具向上下游延伸，風(fēng)險(xiǎn)也會(huì)相應(yīng)擴(kuò)散。如果供應(yīng)鏈上某一個(gè)成員出現(xiàn)了融資方面的問題，就會(huì)迅速地蔓延到整個(gè)供應(yīng)鏈，這對于供應(yīng)鏈自身的資金管理和綜合管理是非常大的考驗(yàn)，也是對銀行信貸管理的極大挑戰(zhàn)。由于我國尚未建立完善的征信信用管理體系，供應(yīng)鏈金融信用管理問題凸顯，如果管理不善，極易引發(fā)大的金融災(zāi)難。因此，建議盡快建立供應(yīng)鏈金融中介信用評級機(jī)構(gòu)，建立基于供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)的新型的中小企業(yè)投資機(jī)構(gòu)和信用擔(dān)保服務(wù)機(jī)構(gòu)，完善供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)的社會(huì)征信業(yè)務(wù)體系。

2．加快供應(yīng)鏈信用管理環(huán)節(jié)法律規(guī)章制度建設(shè)。目前，我國有關(guān)供應(yīng)鏈信用管理環(huán)節(jié)中的法律規(guī)章制度的建設(shè)嚴(yán)重滯后。有關(guān)倉單質(zhì)押、動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押和票據(jù)業(yè)務(wù)的法律法規(guī)尚有許多空白，期待完善的地方很多?，F(xiàn)實(shí)法律中，合同法中沒有明確地規(guī)定倉單的法律地位，真正的倉單流通管理體制還沒有建立起來。一般物流企業(yè)簽發(fā)的倉單又沒有權(quán)威機(jī)構(gòu)認(rèn)證和監(jiān)管，倉單的標(biāo)準(zhǔn)化程度低，使用和流通范圍十分有限。同時(shí)，從我國的“物資銀行”、“倉單質(zhì)押”到“物流銀行”、“供應(yīng)鏈金融”的金融創(chuàng)新發(fā)展模式來看，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中的金融風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警和防范制度還需要進(jìn)一步完善，金融立法制度還須進(jìn)一步健全。

(二)必須把供應(yīng)鏈金融信用管理納入到金融全面風(fēng)險(xiǎn)管理

全面風(fēng)險(xiǎn)管理涵蓋了各層次的金融風(fēng)險(xiǎn)，全面風(fēng)險(xiǎn)管理偏好對資源分配起引導(dǎo)作用。它通過準(zhǔn)確計(jì)量各類風(fēng)險(xiǎn)確定經(jīng)濟(jì)資本，通過經(jīng)濟(jì)資本的分配決定各類資產(chǎn)規(guī)模，改善業(yè)務(wù)組合的風(fēng)險(xiǎn)與收益配比關(guān)系，將有限的資源從效益較差而風(fēng)險(xiǎn)較高的業(yè)務(wù)上釋放出來，為效益更好而風(fēng)險(xiǎn)可控的業(yè)務(wù)騰出空間oE6]由于供應(yīng)鏈涉及不同的行業(yè)、不同技術(shù)領(lǐng)域和不同的行政區(qū)域，這就涵蓋了幾乎所有的金融風(fēng)險(xiǎn)。因此，供應(yīng)鏈金融信用管理必須納入到金融全面風(fēng)險(xiǎn)管理之中，這樣才能有效地管理好供應(yīng)鏈出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)。

篇5

[關(guān)鍵詞] 供應(yīng)鏈;金融信用風(fēng)險(xiǎn);風(fēng)險(xiǎn)防范

[中圖分類號] F640 [文獻(xiàn)標(biāo)識碼] B

中小企業(yè)和大企業(yè)相比，中小企業(yè)存在規(guī)模小、信用差、融資渠道單一等難題，極大限制中小企業(yè)的發(fā)展訴求和持續(xù)性要求。為突破中小企業(yè)發(fā)展瓶頸，各商業(yè)銀行創(chuàng)造性提出供應(yīng)鏈金融的模式，即以大企業(yè)為核心，以圍繞在大企業(yè)上下游的中小企業(yè)為主體，形成完整的金融供給供應(yīng)鏈。同時(shí)，商業(yè)銀行從供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中獲得相應(yīng)利潤，在幫扶中小企業(yè)的同時(shí)，創(chuàng)造性取得營收和利潤增長點(diǎn)。供應(yīng)鏈金融通過銀企結(jié)合、產(chǎn)資并行的方式，實(shí)現(xiàn)了銀行、核心企業(yè)與中小企業(yè)之間的共同發(fā)展。

一、供應(yīng)鏈金融的含義及特點(diǎn)

（一）供應(yīng)鏈金融的含義

供應(yīng)鏈金融是商業(yè)銀行創(chuàng)造性提出的金融產(chǎn)品方案，其市場主體重點(diǎn)是中小企業(yè)。商業(yè)銀行以核心企業(yè)信用為擔(dān)保，以供應(yīng)鏈整體發(fā)展?fàn)顩r為出發(fā)點(diǎn)，經(jīng)過系統(tǒng)評估與授信，以達(dá)到滿足中小企業(yè)的融資貸款需求的目的。供應(yīng)鏈金融突破了傳統(tǒng)信貸模式的諸多限制，以供應(yīng)鏈系統(tǒng)上的核心企業(yè)和圍繞其上下游的中小型企業(yè)為整體，進(jìn)行融資方案的設(shè)計(jì)與評估，打破了以往對單個(gè)企業(yè)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評估的方式，有效提升了整條供應(yīng)鏈的競爭實(shí)力。

供應(yīng)鏈金融將金融機(jī)構(gòu)納入原有的企業(yè)生產(chǎn)與物流體系之中，形成相對穩(wěn)固的發(fā)展模式。商業(yè)銀行以核心企業(yè)為擔(dān)保，向中小企業(yè)提供貸款支持，得到的貸款通過組織生產(chǎn)和產(chǎn)品轉(zhuǎn)移，實(shí)現(xiàn)了中小企業(yè)的生產(chǎn)能力的擴(kuò)大化，并進(jìn)一步通過核心企業(yè)將資金流轉(zhuǎn)到銀行機(jī)構(gòu)，形成封閉的鏈條。供應(yīng)鏈金融以核心企業(yè)為出發(fā)點(diǎn)，重點(diǎn)關(guān)注圍繞在核心企業(yè)上下游的中小企業(yè)融資貸款訴求，通過供應(yīng)鏈系統(tǒng)信息、資源等有效傳遞，實(shí)現(xiàn)了供應(yīng)鏈上各個(gè)企業(yè)的共同發(fā)展，持續(xù)經(jīng)營。

（二）供應(yīng)鏈金融的特點(diǎn)

1.供應(yīng)鏈金融突破了傳統(tǒng)信貸方式的發(fā)展瓶頸，拓展了融資渠道，有效豐富和發(fā)展了信貸文化。商業(yè)銀行創(chuàng)造性提出供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品與服務(wù)，以核心企業(yè)為主體評估整個(gè)供應(yīng)鏈的信用狀況，并根據(jù)信用評級及風(fēng)險(xiǎn)水平為處在供應(yīng)鏈上下游的中小企業(yè)提供相應(yīng)的貸款支持。這種模式依托核心企業(yè)的信用關(guān)系，通過銀行的介入，為中小企業(yè)提供發(fā)展資金，在某種意義上既提升了核心企業(yè)的銷售業(yè)績，又滿足了中小企業(yè)擴(kuò)大化生產(chǎn)所需的資金要求，更在整個(gè)供應(yīng)鏈水平上改善了企業(yè)資源分配不均和信用失衡等狀況。

2.供應(yīng)鏈金融必須建立在真實(shí)的貿(mào)易背景之上，貿(mào)易的連續(xù)性和可持續(xù)性有助于銀行合理制定融資支持方案，以達(dá)到充分利用資金的目的。供應(yīng)鏈金融的顯著特點(diǎn)是封閉性和自償性，即企業(yè)生產(chǎn)、物流與金融支持形成封閉的產(chǎn)業(yè)鏈模式，而借貸資金的返還也是通過企業(yè)內(nèi)部銷售利潤的獲得來實(shí)現(xiàn)，從而排除了外在關(guān)聯(lián)企業(yè)的實(shí)質(zhì)性干擾。

3.供應(yīng)鏈金融使核心企業(yè)與中小企業(yè)之間形成互通、互信、命運(yùn)共同體的觀念。其改變了傳統(tǒng)的單一化指標(biāo)評價(jià)中小企業(yè)信用狀況的方式，轉(zhuǎn)而關(guān)注整個(gè)供應(yīng)鏈整體企業(yè)的發(fā)展與貿(mào)易狀況，通過核心企業(yè)擔(dān)保，使中小企業(yè)獲得貸款支持，并通過對企業(yè)間貿(mào)易行為的有效評估，作出真實(shí)性判斷和合理性調(diào)整，實(shí)現(xiàn)了供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的穩(wěn)定發(fā)展與鏈上企業(yè)，尤其是中小企業(yè)的持續(xù)發(fā)展。

二、供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)分析

（一）市場風(fēng)險(xiǎn)

市場風(fēng)險(xiǎn)是指由于利率、匯率、市場價(jià)格等因素的變動(dòng)而引起的市場自發(fā)，從而使銀行的金融產(chǎn)品面臨多樣化風(fēng)險(xiǎn)和不確定性收益風(fēng)險(xiǎn)。在市場經(jīng)濟(jì)條件下，利率風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)和市場價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)構(gòu)成了市場風(fēng)險(xiǎn)的主要內(nèi)容。利率風(fēng)險(xiǎn)是銀行經(jīng)營活動(dòng)中面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)。由于我國實(shí)行固定利率制，決定了供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品并不能完全根據(jù)市場化條件形成市場化利率，而實(shí)行這種機(jī)制的結(jié)果是一旦市場利率發(fā)生變化，銀行發(fā)行的貸款利率并不能據(jù)此進(jìn)行調(diào)整，從而使銀行面臨貸款利率變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。匯率風(fēng)險(xiǎn)主要是在涉及本外幣交換的企業(yè)貿(mào)易中，由于貨幣匯率波動(dòng)而對供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)產(chǎn)生影響，進(jìn)而使企業(yè)的進(jìn)出口貿(mào)易貨幣交易面臨匯率變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。市場價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)是在供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中，由于作為質(zhì)押物，如企業(yè)存貨等價(jià)格的波動(dòng)而給商業(yè)銀行帶來的風(fēng)險(xiǎn)。在市場經(jīng)濟(jì)條件下，價(jià)格波動(dòng)是正常的，而這一特質(zhì)在糧食、石油等大宗產(chǎn)品存貨中表現(xiàn)的更為明顯，所以供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中存在較大的市場價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。

（二）核心企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)和道德風(fēng)險(xiǎn)

在供應(yīng)鏈金融中，核心企業(yè)作為商業(yè)銀行貸款授信的關(guān)鍵角色，在整個(gè)供應(yīng)鏈系統(tǒng)發(fā)揮主導(dǎo)作用。商業(yè)銀行依據(jù)核心企業(yè)的信用狀況、發(fā)展實(shí)力、運(yùn)營前景等有效指標(biāo)，為圍繞在核心企業(yè)中下游的中小企業(yè)提供授信貸款、信用支持等服務(wù)。因此，核心企業(yè)的信用水平和發(fā)展模式直接決定了中小企業(yè)未來發(fā)展方式的選擇。一旦核心企業(yè)的信用狀況受到質(zhì)疑，必然會(huì)影響到中下游企業(yè)的發(fā)展，并對整個(gè)供應(yīng)鏈金融體系的安全造成威脅。

（三）貿(mào)易背景真實(shí)性風(fēng)險(xiǎn)

自償性是供應(yīng)鏈金融最顯著的特點(diǎn)，但實(shí)現(xiàn)自償性的基礎(chǔ)必須是存在真實(shí)的交易。在供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中，商業(yè)銀行根據(jù)供應(yīng)鏈上企業(yè)間的真實(shí)交易關(guān)系，以交易過程中形成的應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、存貨等為抵押，有效滿足處在核心企業(yè)上下游的中小企業(yè)的融資貸款需求。在融資過程中，真實(shí)性的交易時(shí)和有效的應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、存貨等形成的抵押是實(shí)現(xiàn)自償性的基礎(chǔ)，一旦出現(xiàn)虛假交易、偽造合同或融資程序的違法違規(guī)問題，并且銀行在未了解真實(shí)貿(mào)易背景的情況下就對借款人進(jìn)行盲目授信，會(huì)使銀行面臨巨大的風(fēng)險(xiǎn)。

（四）業(yè)務(wù)操作風(fēng)險(xiǎn)

業(yè)務(wù)操作風(fēng)險(xiǎn)是供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中的主要風(fēng)險(xiǎn)之一。由于供應(yīng)鏈金融突破了傳統(tǒng)的信用評價(jià)模式，對供應(yīng)鏈系統(tǒng)中的物流、信息流和資金流進(jìn)行有效整合和合理安排，通過自償性的結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)、專業(yè)化的流程安排和第三方監(jiān)管引入等方式，實(shí)現(xiàn)了與企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)完全不同的還款來源。但由于人為操作環(huán)節(jié)的存在，必然會(huì)產(chǎn)生信用風(fēng)險(xiǎn)向操作風(fēng)險(xiǎn)的位移，從而對操作制度的完善性、保密性和有效性產(chǎn)生要求，而一旦操作不當(dāng)或違規(guī)，必然會(huì)加重企業(yè)面臨的風(fēng)險(xiǎn)水平。

三、供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)防范

（一）加強(qiáng)對市場風(fēng)險(xiǎn)的識別預(yù)防管理

通過對市場風(fēng)險(xiǎn)的識別及成因的定性分析，從而對各種風(fēng)險(xiǎn)帶來的得失及應(yīng)對進(jìn)行有效考量。實(shí)行市場化的利率機(jī)制是有效控制市場利率風(fēng)險(xiǎn)的根本方法，在當(dāng)前情況下，商業(yè)銀行可以采取套期保值的方法來管理利率風(fēng)險(xiǎn)，套期保值的方式主要有遠(yuǎn)期利率協(xié)議、匯率互換和利率期權(quán)等。對匯率風(fēng)險(xiǎn)的管理主要表現(xiàn)在對外匯持有期限、外匯種類及匯率波動(dòng)程度進(jìn)行有效控制，是匯率波動(dòng)水平保持在合理、可控的范圍之內(nèi)。對市場價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)則可以采取拓寬抵押物的存放范圍，增加抵押物浮動(dòng)準(zhǔn)備金和抵押物價(jià)格限定措施等手段，實(shí)現(xiàn)對市場風(fēng)險(xiǎn)的有效管理。

（二）提升對全產(chǎn)業(yè)鏈上相關(guān)授信企業(yè)的綜合準(zhǔn)入管理

供應(yīng)鏈金融是從整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的角度對鏈上各交易方發(fā)生的交易進(jìn)行評估，并給與相關(guān)企業(yè)綜合授信服務(wù)。因此，需要結(jié)合供應(yīng)鏈的整體運(yùn)營情況，對已取得授信的企業(yè)進(jìn)行主體準(zhǔn)入資格檢查和交易真實(shí)性確認(rèn)，從而對鏈上各主體的經(jīng)營發(fā)展能力、實(shí)際履約狀況作出有效判斷。這主要表現(xiàn)在：授信前，商業(yè)銀行要對授信企業(yè)的交易情況、市場份額、信用狀況、購銷狀況等進(jìn)行實(shí)際調(diào)查，并對授信主體形成系統(tǒng)認(rèn)識;授信后，要強(qiáng)化對授信企業(yè)，尤其是核心企業(yè)的管理，保證授信企業(yè)能夠正常經(jīng)營、合理產(chǎn)銷、如期履約。

（三）優(yōu)化業(yè)務(wù)操作流程，規(guī)范各環(huán)節(jié)操作要點(diǎn)

供應(yīng)鏈金融操作流程環(huán)節(jié)總多，操作風(fēng)險(xiǎn)復(fù)雜多變，商業(yè)銀行要根據(jù)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的特點(diǎn)進(jìn)行合理的業(yè)務(wù)流程優(yōu)化、有效的崗位重新設(shè)計(jì)和規(guī)范的操作流程安排。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)流程復(fù)雜，因此要明確鏈上各主體企業(yè)的交易流程，并制定出具有代表意義的業(yè)務(wù)流程規(guī)范。崗位的設(shè)計(jì)要遵循人崗一體、崗責(zé)統(tǒng)一的原則，對與商業(yè)銀行直接對接的崗位進(jìn)行重點(diǎn)考察，明確職責(zé)權(quán)利關(guān)系。此外，還要對授信前調(diào)查，授信后維護(hù)等流程規(guī)范進(jìn)行有效維護(hù)，以達(dá)到降低企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的目的。

（四）要加快信息系統(tǒng)建設(shè)

通過建立電子化的信息系統(tǒng)平臺，使供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)更加系統(tǒng)化和透明化，這主要表現(xiàn)為通過對鏈上企業(yè)交易的應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款和質(zhì)押存貨的電子化數(shù)據(jù)管理，減少了人為操作的空間。要實(shí)現(xiàn)對供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)量、報(bào)表統(tǒng)計(jì)、庫存及監(jiān)管企業(yè)合作情況等工作的電子化，運(yùn)用現(xiàn)代信息技術(shù)，為供應(yīng)鏈金融創(chuàng)造發(fā)展平臺。

四、結(jié)束語

供應(yīng)鏈金融是推動(dòng)中小企業(yè)發(fā)展，為中小企業(yè)提供有效融資渠道的重要手段。但由于市場風(fēng)險(xiǎn)、企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)等多元風(fēng)險(xiǎn)的存在，商業(yè)銀行及供應(yīng)鏈上企業(yè)需加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范，從而為中小企業(yè)融資提供保證和支持，促進(jìn)供應(yīng)鏈金融的健康、有序發(fā)展。

[參 考 文 獻(xiàn)]

篇6

關(guān)鍵詞：供應(yīng)鏈；SCOR；一體化風(fēng)控；管理措施

中圖分類號：F273 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A 文章編號：1001-828X（2013）01-00-01

一、供應(yīng)鏈中的SCOR模型應(yīng)用

在供應(yīng)鏈管理中，SCOR模型是一個(gè)由供應(yīng)鏈協(xié)會(huì)提供授權(quán)并開發(fā)的管理標(biāo)準(zhǔn)，其標(biāo)準(zhǔn)的模式就是將業(yè)務(wù)流程進(jìn)行全面的優(yōu)化組合，確定核心管理業(yè)務(wù)以及最佳的業(yè)務(wù)分析基礎(chǔ)，從而形成一個(gè)一體化物流模式?？梢哉f該模型是一種診斷工具，其包含了供應(yīng)鏈的所有行業(yè)。具體看SCOR模型的基本框架由核心的業(yè)務(wù)流程構(gòu)成，其中包括了計(jì)劃、采購、生產(chǎn)、配送、退訂這五個(gè)項(xiàng)目。每個(gè)業(yè)務(wù)都由相對固定的系統(tǒng)進(jìn)行支持。在實(shí)施過程中企業(yè)將其業(yè)務(wù)進(jìn)行重組和優(yōu)化、對流程進(jìn)行評定，并形成一個(gè)完整的管理框架，這就完成了模型構(gòu)建。其具體的業(yè)務(wù)功能如下：1.計(jì)劃，對供需進(jìn)行全面的計(jì)劃，力求在計(jì)劃階段對一些列的業(yè)務(wù)方案進(jìn)行計(jì)劃，這樣可以為其他流程設(shè)定目標(biāo)；2.采購，按照計(jì)劃進(jìn)行物資采購；3.生產(chǎn)，按照計(jì)劃進(jìn)行產(chǎn)品制造；4.配送，按照供應(yīng)計(jì)劃和訂單進(jìn)行倉儲與配送；5.推定，完成配送與銷售后，對交付給客戶的產(chǎn)品或者采購原材料等進(jìn)行退貨處理，包括了次品返廠、多余產(chǎn)品的退貨等。

整個(gè)過程在管理中在計(jì)劃的基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)動(dòng)態(tài)化的管理，借助信息系統(tǒng)對管理的動(dòng)態(tài)化監(jiān)控，對每個(gè)環(huán)節(jié)出現(xiàn)的異常，即違背計(jì)劃的情況進(jìn)行評價(jià)，以此確定其風(fēng)險(xiǎn)等級，然后對其進(jìn)行調(diào)適，這樣就實(shí)現(xiàn)了供應(yīng)鏈核心業(yè)務(wù)的優(yōu)化與動(dòng)態(tài)化管理，也就在此基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)了風(fēng)險(xiǎn)控制框架的建立。

二、在SCOR模型下的供應(yīng)鏈一體化風(fēng)險(xiǎn)控制

1.目標(biāo)化管理

在SCOR管理體系中，目標(biāo)化管理是風(fēng)控的重要內(nèi)容，因?yàn)樗械娘L(fēng)險(xiǎn)管理活動(dòng)都將在戰(zhàn)略目標(biāo)的指揮下完成，要在供應(yīng)鏈管理的整體戰(zhàn)略下實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈管理的風(fēng)控目標(biāo)是其核心的管理內(nèi)容。根據(jù)SCOR 的業(yè)務(wù)模型的關(guān)聯(lián)性，核心企業(yè)因?yàn)椴煌膽?zhàn)略思路會(huì)產(chǎn)生目標(biāo)的差異，這就是風(fēng)險(xiǎn)的根源，所以在風(fēng)控中應(yīng)將目標(biāo)利用關(guān)聯(lián)性統(tǒng)一起來，這就使得企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)目標(biāo)達(dá)成共識，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈整體風(fēng)控系統(tǒng)形成。這也是SCOR模型的一個(gè)子系統(tǒng)，該子系統(tǒng)具有開放型系統(tǒng)的功能，供應(yīng)鏈中的信息在此實(shí)現(xiàn)共享，并進(jìn)行交流，且具備一定的層次性，這也就可以幫助供應(yīng)鏈實(shí)現(xiàn)風(fēng)控。

2.組織改進(jìn)

在風(fēng)險(xiǎn)控制中，組織是實(shí)施各種措施的基礎(chǔ)，風(fēng)險(xiǎn)控制必須建立相應(yīng)的管理機(jī)構(gòu)，建立一個(gè)具有持續(xù)性管理的組織機(jī)構(gòu)?；赟COR供應(yīng)鏈的一體化風(fēng)險(xiǎn)管理必須得到高層管理的支持，在組織上應(yīng)由供應(yīng)鏈上核心企業(yè)的高層直接擔(dān)任領(lǐng)導(dǎo)，這樣的組織不是掛名而是應(yīng)切實(shí)的實(shí)施領(lǐng)導(dǎo)，履行供應(yīng)鏈一體化管理風(fēng)險(xiǎn)控制的各種職責(zé)，因?yàn)轱L(fēng)控已經(jīng)在戰(zhàn)略目標(biāo)上形成了一致，所以在組織改進(jìn)上也不會(huì)影響整個(gè)供應(yīng)鏈的利益。

3.過程強(qiáng)化

在供應(yīng)鏈的SCOR的模型下，供應(yīng)鏈的風(fēng)險(xiǎn)控制必須利用過程化的思維來進(jìn)行，并以此解決其中出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)和問題。尤其是對風(fēng)險(xiǎn)控制的問題處理必須建立在過程化的模式下，利用導(dǎo)向思維將風(fēng)險(xiǎn)管理劃分為多個(gè)過程，并且所有的過程都在不同的要素上實(shí)現(xiàn)關(guān)聯(lián)，此時(shí)不僅要研究分析供應(yīng)鏈各項(xiàng)流程和業(yè)務(wù)活動(dòng)也要研究各項(xiàng)流程與人員之前的相互關(guān)聯(lián)，這樣就可將供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)管理細(xì)化到每一個(gè)事件上。這樣就可將多個(gè)過程整合起來形成以不同業(yè)務(wù)為核心的主鏈，以此達(dá)成全面風(fēng)控，同時(shí)也明確了各個(gè)部門的職責(zé)，將風(fēng)控任務(wù)下達(dá)到每個(gè)崗位。

4.強(qiáng)化風(fēng)控機(jī)制

供應(yīng)鏈一體化之后形成的風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制不僅僅應(yīng)滿足系統(tǒng)的戰(zhàn)略需求，也應(yīng)滿足SCOR模型的供應(yīng)鏈各個(gè)成員之間的業(yè)務(wù)流程，各項(xiàng)活動(dòng)和供應(yīng)鏈決策層的風(fēng)險(xiǎn)控制目標(biāo)，將計(jì)劃、實(shí)施、跟蹤、反饋等風(fēng)控環(huán)節(jié)有效的組織起來，這就是風(fēng)控機(jī)制的完善。在供應(yīng)鏈中的各個(gè)環(huán)節(jié)上，風(fēng)險(xiǎn)管控都應(yīng)將兩個(gè)層面的管理要素考慮到對人員和流程的優(yōu)化上，即風(fēng)控管理必須滿足戰(zhàn)略需求和風(fēng)控需求上達(dá)到雙贏的效果，從而才能使一體化的供應(yīng)鏈所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)保證在一個(gè)可控的范圍內(nèi)，從而通過風(fēng)控優(yōu)化供應(yīng)鏈管理。為了實(shí)現(xiàn)這個(gè)目標(biāo)，供應(yīng)鏈的一體化風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)依靠SCOR模型，實(shí)現(xiàn)對供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)框架的重新組合，形成一個(gè)對風(fēng)險(xiǎn)管理的識別與應(yīng)對機(jī)制，協(xié)調(diào)整個(gè)風(fēng)控工作形成一個(gè)階梯系統(tǒng)，從而實(shí)現(xiàn)對各種流程的全面控制，從而將結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)、模型選擇、風(fēng)險(xiǎn)決策、風(fēng)險(xiǎn)響應(yīng)、風(fēng)險(xiǎn)反饋突出在風(fēng)控中，并將其量化與監(jiān)控、評價(jià)等實(shí)現(xiàn)全過程的管理效果。

三、結(jié)束語

在SCOR模型下，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈的一體化風(fēng)險(xiǎn)控制其本質(zhì)就是建立一個(gè)控制平臺，利用系統(tǒng)和系統(tǒng)工程的方式與方法促進(jìn)供應(yīng)鏈范圍內(nèi)的風(fēng)險(xiǎn)控制系統(tǒng)和相關(guān)活動(dòng)的一體化，從而促進(jìn)戰(zhàn)略職能、關(guān)聯(lián)互動(dòng)、決策支持等統(tǒng)一到一起并形成一個(gè)完整的階梯化風(fēng)控系統(tǒng)，從而保證各種措施的實(shí)施。

參考文獻(xiàn)：

[1]秦勇.基于SCOR的供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)管理研究[J].經(jīng)營管理者，2009（17）.

篇7

供應(yīng)鏈金融服務(wù)是銀行專門針對產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈設(shè)計(jì)的，它一方面優(yōu)化銀行業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、改善銀行盈利模式、提升銀行競爭力，另一方面順暢企業(yè)資金流、增強(qiáng)供應(yīng)鏈整理競爭力。

與國外商業(yè)銀行發(fā)展差距

盡管供應(yīng)鏈金融是商業(yè)銀行發(fā)展的熱門話題，但是該業(yè)務(wù)在西方商業(yè)銀行已經(jīng)發(fā)展了三十多年，國內(nèi)商業(yè)銀行對供應(yīng)鏈金融的客戶丁文、營銷策略和風(fēng)險(xiǎn)管理缺乏足夠的經(jīng)驗(yàn)，呈現(xiàn)粗放式管理方式，與發(fā)達(dá)國家商業(yè)銀行存在很大差距。西方供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)已經(jīng)趨向成熟，借鑒西方發(fā)展經(jīng)驗(yàn)，有利于我國商業(yè)銀行供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)加速發(fā)展。

一、授信主體

西方銀行將核心企業(yè)作為授信主體，對下游中小企業(yè)建立一對一的關(guān)系。而國內(nèi)商業(yè)銀行供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)則集中下游中小企業(yè)中。在國內(nèi)業(yè)務(wù)中，銀行關(guān)注整個(gè)供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)，如果下游中小企業(yè)不符合授信標(biāo)準(zhǔn)，便依托于信譽(yù)較好的大企業(yè)，也可以進(jìn)行融資。供應(yīng)鏈融資的授信是基于整個(gè)供應(yīng)鏈和核心企業(yè)管理和實(shí)力，這就意味著一旦供應(yīng)鏈上某個(gè)成員出現(xiàn)問題，風(fēng)險(xiǎn)會(huì)隨著融資工具向上下游擴(kuò)散。核心企業(yè)作為供應(yīng)鏈的最大受益者會(huì)收到最大的影響。因此，供應(yīng)鏈金融對自身資金管理和綜合管理具有很大的考驗(yàn)。

二、信用體系與信息管理

中國目前并沒有一個(gè)完整的信用體系，供應(yīng)鏈成員之間和銀行之間沒有可靠的信用保證。國內(nèi)很多企業(yè)沒有建立完善的信用和資金刮泥體系，商業(yè)銀行也沒有建立有效的中小企業(yè)信用評價(jià)體系和準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，也就無法了解供應(yīng)鏈整體情況，增加了銀行授信風(fēng)險(xiǎn)。銀行在于大客戶交易中往往處于被動(dòng)地位，銀行所接受的信用評價(jià)信息往往來自于授信企業(yè)，缺乏真實(shí)性，很難客觀準(zhǔn)確對企業(yè)的信用進(jìn)行分析和判斷。

三、同業(yè)競爭

由于國內(nèi)各商業(yè)銀行市場定位、渠道建設(shè)、產(chǎn)品設(shè)計(jì)和客戶偏好方面基本相同。銀行間只能采用低價(jià)戰(zhàn)，造成授信風(fēng)險(xiǎn)增加。通常變現(xiàn)為多頭授信，即多家銀行向統(tǒng)一客戶授信，導(dǎo)致授信擴(kuò)張。除此之外還會(huì)引發(fā)授信過度，銀行用非承諾性貸款授信爭奪優(yōu)質(zhì)客戶，造成授信過度。

四、流動(dòng)資產(chǎn)評估體系

商業(yè)銀行開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，需要與物流公司合作，將流動(dòng)資產(chǎn)作為抵押物，但是流動(dòng)資產(chǎn)評估體系尚未建立，各種評估方法和標(biāo)準(zhǔn)不一致，造成融資風(fēng)險(xiǎn)升高。而國內(nèi)動(dòng)產(chǎn)擔(dān)保法律不健全；監(jiān)管部門對供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)特征、信貸技術(shù)以及核心價(jià)值的了解有限；缺乏供應(yīng)鏈金融相關(guān)規(guī)范、引導(dǎo)和監(jiān)督導(dǎo)致供應(yīng)鏈金融操作和風(fēng)險(xiǎn)存在很大的不確定性。

五、信息技術(shù)和電子商務(wù)發(fā)展

供應(yīng)鏈金融具有較高的操作成本，而運(yùn)用信息技術(shù)可以有效地降低應(yīng)用程度和操作成本。運(yùn)用電子商務(wù)手段有助于增強(qiáng)貿(mào)易背景可視度、降低交易成本，但國內(nèi)商業(yè)銀行并沒有意識到供應(yīng)鏈金融與電子商業(yè)平臺有有機(jī)結(jié)合的益處，帶來貿(mào)易環(huán)節(jié)和融資環(huán)節(jié)的額外割裂成本。

商業(yè)銀行供應(yīng)鏈金融發(fā)展趨勢

一、加強(qiáng)供應(yīng)鏈金融品牌宣傳力度

深圳發(fā)展銀行作為國內(nèi)最早系統(tǒng)開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行，在實(shí)踐和理論領(lǐng)域一直遙遙領(lǐng)先于其他銀行。而工商銀行、中信銀行、華夏銀行交通銀行等都在探尋獨(dú)特的供應(yīng)鏈金融發(fā)展道路，競爭尤為激烈，建立自己獨(dú)有的品牌口碑是搶占供應(yīng)鏈金融市場的關(guān)鍵之處。

二、優(yōu)化供應(yīng)鏈金融操作平臺

商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)組織架構(gòu)總前臺負(fù)責(zé)拓展業(yè)務(wù)，通過分析宏觀市場環(huán)境和內(nèi)部資源的情況制定業(yè)務(wù)發(fā)展策略，后臺職能是業(yè)務(wù)交易、渠道管理、戰(zhàn)略管理等職能。從實(shí)踐上看，在國內(nèi)銀行當(dāng)前的技術(shù)手段層次和管理結(jié)構(gòu)背景下，在地區(qū)或城市分行層次設(shè)置供應(yīng)鏈金融集中操作后臺，是供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)操作環(huán)節(jié)可以選擇的解決方案之一。分行層次的集約化操作，可以避免支行重復(fù)勞動(dòng)，取得操作規(guī)模經(jīng)濟(jì)。同時(shí)，分行的統(tǒng)一操作后臺，有利于對新的操作政策及時(shí)、準(zhǔn)確執(zhí)行，避免政策傳導(dǎo)的時(shí)滯和疏漏。

三、設(shè)計(jì)適當(dāng)?shù)臉I(yè)務(wù)流程

商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立健全的業(yè)務(wù)流程，采用第三方監(jiān)控可以確保合同的真實(shí)性，有效地規(guī)避操作風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)還可以利用外包服務(wù)，將風(fēng)險(xiǎn)評估環(huán)節(jié)移交給第三方操作，提高風(fēng)險(xiǎn)控制有效性。很多商業(yè)銀行一經(jīng)采用委托第三方物流監(jiān)管的方式，提高物流監(jiān)管有效性，保證貨物總價(jià)高于銀行授信所要求的最低價(jià)值，降低風(fēng)險(xiǎn)。還有一些商業(yè)銀行與相關(guān)機(jī)構(gòu)合作，如電子商務(wù)平臺、政府扶持小企業(yè)擔(dān)保部門，建立風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償金，一旦自己不能按期收回，可先用風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償金墊付，同時(shí)進(jìn)行追償。

四、加強(qiáng)從業(yè)人員培訓(xùn)

供應(yīng)鏈金融具有知識面廣、技術(shù)性強(qiáng)、操作復(fù)雜等特點(diǎn)，要求從業(yè)人員不僅要具備全面的業(yè)務(wù)知識，還需要了解供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)行業(yè)相關(guān)知識。因此銀行應(yīng)不斷提高供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)人員綜合素質(zhì)，運(yùn)用更多思想素質(zhì)好，業(yè)務(wù)技能搞得優(yōu)秀員工，為企業(yè)提供更加優(yōu)質(zhì)的服務(wù)。同時(shí)銀行還應(yīng)建立法律知識強(qiáng)、業(yè)務(wù)也只是廣的專業(yè)風(fēng)險(xiǎn)控制團(tuán)隊(duì)，設(shè)立動(dòng)產(chǎn)和質(zhì)押物監(jiān)管部門，并制定應(yīng)急方案，將供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)降低到最低。

商業(yè)銀行供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)防控

一、審慎選擇合作企業(yè)

我國正處于供應(yīng)鏈金融發(fā)展起步階段，在國際供應(yīng)鏈管理中處于主導(dǎo)和核心地位的企業(yè)并不多。鑒于供應(yīng)鏈金融對于我國商業(yè)銀行來說還屬于新興業(yè)務(wù)，應(yīng)采用穩(wěn)步推進(jìn)的原則，選擇生產(chǎn)經(jīng)營穩(wěn)定、與商業(yè)銀行合作程度較高的產(chǎn)業(yè)鏈群，除此之外，商業(yè)銀行還應(yīng)選擇具備一定規(guī)模，在行業(yè)中具有較高商業(yè)信譽(yù)和影響力的核心企業(yè)，通過查閱財(cái)務(wù)報(bào)表、查看以往交易記錄等手段幫助核心企業(yè)制度性地評估供應(yīng)鏈成員企業(yè)，保證供應(yīng)鏈及供應(yīng)鏈金融的有效發(fā)展。

二、優(yōu)化服務(wù)方案

商業(yè)銀行在對實(shí)施供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)時(shí)應(yīng)利用流程再造提高服務(wù)效率。尤其應(yīng)針對中小企業(yè)業(yè)務(wù)流程設(shè)計(jì)改造。中小企業(yè)融資去求額度小，頻率高，需求速度快與商業(yè)銀行傳統(tǒng)信貸審批制度不相符，因此需要適度放寬審批權(quán)限，簡化程序提高審批質(zhì)量和效率。加強(qiáng)準(zhǔn)入管理。從產(chǎn)品辦理?xiàng)l件、資金使用條件及客戶信用等級等方面加強(qiáng)準(zhǔn)入管理，嚴(yán)格準(zhǔn)入條件落實(shí)。加強(qiáng)產(chǎn)品搭配，設(shè)計(jì)搭配降低供應(yīng)鏈融資風(fēng)險(xiǎn)。避免重復(fù)融資，在為核心企業(yè)上游供貨商或下游分銷商發(fā)放單筆供應(yīng)鏈融資產(chǎn)品過程中，應(yīng)與牽頭行及時(shí)聯(lián)系，避免不同分行對同意交易重復(fù)融資。

三、加強(qiáng)信息溝通及風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警

各分行應(yīng)定期進(jìn)行信息溝通，規(guī)范風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警流程。重點(diǎn)加強(qiáng)對物流、自己留和單據(jù)流通的跟蹤監(jiān)控、加強(qiáng)對供應(yīng)鏈上的各家企業(yè)的監(jiān)測分析，建立加速反應(yīng)機(jī)制。定期對供應(yīng)鏈上各企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營、產(chǎn)品銷售情況、財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行分析，監(jiān)控授信額度的使用情況，一旦出現(xiàn)不利于融資安全的情況，應(yīng)及時(shí)要求企業(yè)追加保證金、補(bǔ)充擔(dān)?；驎和＾k理新業(yè)務(wù)等措施控制風(fēng)險(xiǎn)。

四、建立法律檢查和應(yīng)急反應(yīng)機(jī)制

銀行和客戶應(yīng)明確各方的權(quán)利和義務(wù)，由于供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)涉及多方主體，質(zhì)押物在各主體之間的流動(dòng)，很可能產(chǎn)生所有權(quán)糾紛，加上業(yè)務(wù)開展時(shí)間短，目前并沒有可靠地法律條例約束業(yè)務(wù)操作，也沒有行業(yè)穩(wěn)健依據(jù)，在業(yè)務(wù)開展過程中，各方主體應(yīng)盡可能完善相關(guān)法律合同文本，將法律風(fēng)險(xiǎn)降到最低。

篇8

關(guān)鍵詞：供應(yīng)鏈融資；商業(yè)銀行；風(fēng)險(xiǎn)管理

一、供應(yīng)鏈融資的概念和特點(diǎn)

所謂供應(yīng)鏈融資，是指對一個(gè)產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈中的單個(gè)企業(yè)或上下游多個(gè)企業(yè)提供全面金融服務(wù)，以促進(jìn)供應(yīng)鏈核心企業(yè)及上下游配套企業(yè)“產(chǎn)—供—銷”鏈條的穩(wěn)固和流轉(zhuǎn)暢順，并通過金融資本與實(shí)業(yè)經(jīng)濟(jì)的協(xié)作，構(gòu)筑銀行、企業(yè)和商品供應(yīng)鏈互利共存、持續(xù)發(fā)展的產(chǎn)業(yè)生態(tài)。

與傳統(tǒng)的貿(mào)易融資業(yè)務(wù)相比較，供應(yīng)鏈融資的最大特點(diǎn)就是在供應(yīng)鏈中尋找出一個(gè)大的核心企業(yè)，以核心企業(yè)為出發(fā)點(diǎn)，為供應(yīng)鏈提供金融支持。一方面，將資金有效注入處于相對弱勢的上下游配套中小企業(yè)，解決中小企業(yè)融資難和供應(yīng)鏈?zhǔn)Ш獾膯栴}；另一方面，將銀行信用融入上下游企業(yè)的購銷行為，增強(qiáng)其商業(yè)信用，促進(jìn)中小企業(yè)與核心企業(yè)建立長期戰(zhàn)略協(xié)同關(guān)系，提升供應(yīng)鏈的競爭能力。

從操作上看，供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的特點(diǎn)可總結(jié)為“封閉運(yùn)行，單筆操作”。銀行圍繞貿(mào)易本身進(jìn)行程序設(shè)置和尋求還款保證，提供信貸時(shí)，著重關(guān)注的是融資鏈流程是否符合“封閉性、自償性和可控性”三原則。銀行對資金流向和物流信息進(jìn)行監(jiān)控，跟蹤融資的使用和進(jìn)出口結(jié)算情況從而能夠有效的控制資金流向，大大降低融資的風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)銀行對于授信企業(yè)的考量不再強(qiáng)調(diào)企業(yè)所處的行業(yè)、企業(yè)規(guī)模、固定資產(chǎn)價(jià)值、財(cái)務(wù)指標(biāo)、擔(dān)保方式等的考量，而是強(qiáng)調(diào)企業(yè)的單筆貿(mào)易真實(shí)背景和供應(yīng)鏈主導(dǎo)企業(yè)的實(shí)力和信用水平，從而使一些難以獲得信貸的中小企業(yè)可以通過貿(mào)易融資或的銀行的支持。將物流、資金流和信息流三者統(tǒng)一起來控制管理，這就是商業(yè)銀行貿(mào)易融資業(yè)務(wù)發(fā)展的新階段。

二、我國供應(yīng)鏈融資市場的發(fā)展現(xiàn)狀

在國際上，不管是作為供應(yīng)鏈核心的大型制造企業(yè)，或是承擔(dān)供應(yīng)鏈整體物流業(yè)務(wù)的大型物流企業(yè)以及承擔(dān)供應(yīng)鏈資金流服務(wù)的金融企業(yè)，都在積極參與供應(yīng)鏈金融活動(dòng)，全球供應(yīng)鏈融資理念已經(jīng)形成。而我國供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的發(fā)展起步較晚。

（一）國內(nèi)商業(yè)銀行供應(yīng)鏈融資的主要模式

國內(nèi)商業(yè)銀行基于中小企業(yè)的供應(yīng)鏈融資模式主要包括三種方式：（1）應(yīng)收賬款融資。這種模式一般是為處于供應(yīng)鏈上游的債權(quán)企業(yè)融資，下游的債務(wù)企業(yè)在整個(gè)運(yùn)行中起著反擔(dān)保作用。即一旦融資企業(yè)出現(xiàn)問題，債務(wù)企業(yè)將承擔(dān)彌補(bǔ)銀行損失的責(zé)任；（2）存貨融資。當(dāng)企業(yè)處于支付現(xiàn)金至賣出存貨的業(yè)務(wù)流程期間時(shí)，可以以存貨作為質(zhì)押向金融企業(yè)辦理融資。銀行重點(diǎn)考察企業(yè)是否有穩(wěn)定的存貨以及長期合作的交易對象和整合供應(yīng)鏈的綜合運(yùn)作狀況作為授信決策的依據(jù)。（3）預(yù)付賬款融資。這種模式一般是銀行為下游企業(yè)提供短期信貸支持。供應(yīng)鏈中的下游企業(yè)往往需要向上游供應(yīng)商預(yù)付貨款，才能獲得所需的原材料、產(chǎn)成品等，這種業(yè)務(wù)適用于供應(yīng)商承諾回購條件下的采購融資。

（二）國內(nèi)商業(yè)銀行供應(yīng)鏈融資的開展?fàn)顩r

與歐美企業(yè)相比，供應(yīng)鏈融資在我國的發(fā)展處于起步階段，但其發(fā)展非常迅速。

2005年，深圳發(fā)展銀行先后與國內(nèi)三大物流巨頭——中外運(yùn)、中儲和中遠(yuǎn)簽署了“總對總”戰(zhàn)略合作協(xié)議，正式拉開了我國供應(yīng)鏈金融活動(dòng)的序幕，短短一年多時(shí)間，已經(jīng)有數(shù)百家企業(yè)分享到了供應(yīng)鏈融資平臺帶來的便利。

中國工商銀行的供應(yīng)鏈融資主要體現(xiàn)在“沃爾瑪供應(yīng)商融資解決方案”中，利用沃爾瑪公司的優(yōu)良信用，對其供貨商提供從原材料采購、產(chǎn)品生產(chǎn)到銷售的全過程融資支持。

上海浦東發(fā)展銀行推出的“企業(yè)供應(yīng)鏈融資解決方案”中，根據(jù)不同的服務(wù)對象和服務(wù)范圍創(chuàng)新推出了在線賬款管理方案、采購商支持方案、供應(yīng)商支持方案、區(qū)內(nèi)企業(yè)貿(mào)易融資方案、船舶出口服務(wù)方案和工程承包信用支持方案的六大業(yè)務(wù)方案，針對企業(yè)供應(yīng)鏈管理的各環(huán)節(jié)需求精心設(shè)計(jì)而成，為企業(yè)的供應(yīng)鏈管理提供了一整套全面、專業(yè)的銀行支持服務(wù)，力爭實(shí)現(xiàn)銀企雙贏。

中國銀行于2007年7月也推出了其供應(yīng)鏈融資產(chǎn)品“融易達(dá)”通過利用“核心企業(yè)”授信資源向作為供應(yīng)商的中小企業(yè)服務(wù)提供資金融通，幫助其加速資金周轉(zhuǎn)、擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模、降低單位成本，強(qiáng)化上游鏈條的力度，提升供應(yīng)鏈整體競爭實(shí)力。

在外貿(mào)政策導(dǎo)向轉(zhuǎn)變?yōu)橐胺e極擴(kuò)大進(jìn)口”的新形勢下，2007年7月，深發(fā)展供應(yīng)鏈金融再創(chuàng)新品，推出名為“進(jìn)口全程貨權(quán)質(zhì)押授信業(yè)務(wù)”，該行基于進(jìn)口貿(mào)易過程中的“在途貨物”以及到港“倉儲貨物”設(shè)定質(zhì)押，給予大宗商品進(jìn)口企業(yè)授信。與傳統(tǒng)“貨押”業(yè)務(wù)不同的是，該業(yè)務(wù)既可以現(xiàn)貨質(zhì)押融資，還可以“未來貨權(quán)”質(zhì)押融資。

三、商業(yè)銀行供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的意義

供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的推出在一定程度上為中小企業(yè)開辟了新渠道，促進(jìn)了整個(gè)供應(yīng)鏈的健康發(fā)展。在商業(yè)銀行紛紛思考并推進(jìn)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的大背景下，供應(yīng)鏈融資也同樣具有積極意義，表現(xiàn)在以下幾點(diǎn)：（1）開展供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)可以增加商業(yè)銀行交叉銷售機(jī)會(huì)，有效帶動(dòng)中間業(yè)務(wù)、結(jié)算業(yè)務(wù)和低成本結(jié)算性業(yè)務(wù)的發(fā)展，有助于優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，與我國商業(yè)銀行向先進(jìn)的交易性銀行轉(zhuǎn)型的目標(biāo)相適應(yīng)。（2）可以調(diào)整商業(yè)銀行以大客戶為主的客戶結(jié)構(gòu)，分散客戶集中度的風(fēng)險(xiǎn)。為上下游企業(yè)提供資金支持還可以對整個(gè)供應(yīng)鏈上的企業(yè)進(jìn)行挖掘和開發(fā)，使得生產(chǎn)商、物流企業(yè)、零售商或最終消費(fèi)者的資金流在銀行體系內(nèi)部實(shí)現(xiàn)良性循環(huán)。（3）根據(jù)《巴塞爾協(xié)議Ⅱ》對銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)管理的要求，風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)權(quán)重的大小直接關(guān)系到銀行的成本和收益。由于貿(mào)易融資比一般貸款風(fēng)險(xiǎn)低且該業(yè)務(wù)有自償性的特點(diǎn)，所以開展此業(yè)務(wù)有利于突破資本約束的限制，改變中國商業(yè)銀行一直以來在傳統(tǒng)發(fā)展模式下，風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張過快、信貸結(jié)構(gòu)不盡合理和不良資產(chǎn)比率較高的現(xiàn)狀，改善商業(yè)銀行的盈利模式，擴(kuò)大中間業(yè)務(wù)收入，增加收益。

四、商業(yè)銀行開展供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)應(yīng)注意的問題

（一）突出特色、提升功能，加快產(chǎn)品線再造

國際貿(mào)易融資競爭主要體現(xiàn)在金融產(chǎn)品和服務(wù)功能的競爭，當(dāng)前國內(nèi)商業(yè)銀行貿(mào)易融資類新產(chǎn)品雖不斷推出，但整體缺乏特色，引進(jìn)的復(fù)制品較多，同外資銀行相比還有一定的差距。另外當(dāng)前國內(nèi)多家銀行都推出了供應(yīng)鏈解決的整體方案，但在實(shí)踐中仍然只針對供應(yīng)鏈單一環(huán)節(jié)進(jìn)行融資，因此服務(wù)能力還有待于進(jìn)一步提升。針對這些問題，商業(yè)銀行應(yīng)該根據(jù)供應(yīng)鏈各個(gè)環(huán)節(jié)的金融需求及風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)，進(jìn)行產(chǎn)品創(chuàng)新，大力研發(fā)給予存貨即應(yīng)收賬款的融資產(chǎn)品，尤其要積極關(guān)注匯款結(jié)算的融資需求。另一方面，要結(jié)合供應(yīng)鏈金融的特點(diǎn)，簡化業(yè)務(wù)流程，提高業(yè)務(wù)處理效率。

（二）建立科學(xué)的管理模式，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理

在商業(yè)銀行對供應(yīng)鏈上的企業(yè)提供融資的過程中，伴隨著資金、商品、單證的流動(dòng)，涉及到客戶、銀行及物流企業(yè)等多方面的利益，也必然存在著一定的風(fēng)險(xiǎn)，主要表現(xiàn)形式有：信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、法律政策風(fēng)險(xiǎn)、行為風(fēng)險(xiǎn)等，因此供應(yīng)鏈上的參與各方應(yīng)結(jié)合風(fēng)險(xiǎn)來源加強(qiáng)相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理。對此提出的建議是：（1）商業(yè)銀行應(yīng)加強(qiáng)與物流企業(yè)的充分合作，并加快建立信息技術(shù)平臺，管理客戶信息及時(shí)跟蹤評估核心企業(yè)的經(jīng)營狀況，進(jìn)行貸后管理的動(dòng)態(tài)分析。（2）加快建立快速靈活的市場商品收集信息和反饋機(jī)制。物流企業(yè)和銀行應(yīng)及時(shí)收集商品的價(jià)格信息，監(jiān)控產(chǎn)品的銷售狀況和價(jià)格變化趨勢，根據(jù)市場行情選擇質(zhì)押物，設(shè)置合理的質(zhì)押率，避免因信息不對稱引起對質(zhì)押貨物的評估失真，控制并規(guī)避產(chǎn)品市場風(fēng)險(xiǎn)。（3）商業(yè)銀行應(yīng)建立完善內(nèi)控機(jī)制。要建立嚴(yán)密有效的組織結(jié)構(gòu)，加強(qiáng)自律，嚴(yán)禁有章不循、執(zhí)紀(jì)不嚴(yán)等失控行為發(fā)生；其次要遵循內(nèi)控的有效性、審慎性、全面性、及時(shí)性和獨(dú)立性原則，任何人不得擁有超越制度或違反規(guī)章的權(quán)力。（4）積極呼吁立法部門在這方面盡快建立與國際接軌的法律法規(guī)，同時(shí)盡可能完善合同文本，明確各方的權(quán)利義務(wù)，降低法律風(fēng)險(xiǎn)。（5）加快培養(yǎng)建立一支高素質(zhì)，覆蓋前、中、后臺的專業(yè)化隊(duì)伍。通過引進(jìn)人才，在職培訓(xùn)等方式開展針對性的學(xué)習(xí)，提升從業(yè)人員的業(yè)務(wù)素質(zhì)。另外要注意在實(shí)際工作中不斷總結(jié)積累經(jīng)驗(yàn)，密切關(guān)注市場動(dòng)態(tài)，完善對供應(yīng)鏈融資的風(fēng)險(xiǎn)管理，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)識別能力。

（三）建立應(yīng)急處理機(jī)制

由于供應(yīng)鏈融資是多環(huán)節(jié)、多通道的一種復(fù)雜系統(tǒng)，很容易發(fā)生一些突發(fā)事件。因此，必須建立相應(yīng)的預(yù)警應(yīng)急系統(tǒng)，通過信息平臺、流程制定、人員配備等對突發(fā)事件的發(fā)生要有充分的準(zhǔn)備。一旦發(fā)生意外事件，能夠不慌不亂，按照相應(yīng)的措施快速處理。同時(shí)，商業(yè)銀行要加快建立一整套預(yù)警評價(jià)指標(biāo)體系，當(dāng)其中一項(xiàng)以上的指標(biāo)偏離正常水平并超過某一臨界值時(shí)，預(yù)警系統(tǒng)必須發(fā)出預(yù)警信號，以便應(yīng)急系統(tǒng)處理緊急、突發(fā)的事件，避免整體業(yè)務(wù)或組織帶來嚴(yán)重后果。

參考文獻(xiàn)：

[1]鄒輝霞.供應(yīng)鏈物流管理[M].北京:清華大學(xué)出版社,2004:1-6.

[2]吳瑕.融資有道[M].北京:中國經(jīng)濟(jì)出版社,2007:243-245.

[3]劉士寧.供應(yīng)鏈金融的發(fā)展現(xiàn)狀與風(fēng)險(xiǎn)防范[J].中國物流與采購,2007,(7):68-69.

[4]馮瑤.供應(yīng)鏈金融：實(shí)現(xiàn)多方共贏的金融創(chuàng)新服務(wù)[J].新金融,2008,(2):60-63.

篇9

［關(guān)鍵詞］商業(yè)銀行;供應(yīng)鏈金融;風(fēng)險(xiǎn)防范

1供應(yīng)鏈金融的含義

供應(yīng)鏈金融大致可以從狹義和廣義兩個(gè)角度來分析，廣義的供應(yīng)鏈金融是供應(yīng)鏈金融資源的整合，由供應(yīng)鏈定的金融組織為其提供完善的解決方案。狹義的供應(yīng)鏈金融是金融機(jī)構(gòu)為上、下游提供的信貸產(chǎn)品。從金融機(jī)構(gòu)的角度來說，供應(yīng)鏈金融是商業(yè)銀行等特定的金融機(jī)構(gòu)以供應(yīng)鏈上的真實(shí)貿(mào)易為背景，以企業(yè)經(jīng)營的貿(mào)易行為產(chǎn)生的確定的未來現(xiàn)金流為直接還款來源，并根據(jù)核心企業(yè)與相關(guān)貿(mào)對象的信用水平，為企業(yè)提供原材料采購、生產(chǎn)制造以及產(chǎn)品銷售環(huán)節(jié)過程中有針對性的信用增級、擔(dān)保、融資、風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避、結(jié)算等金融產(chǎn)品與服務(wù)。

2商業(yè)銀行供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)因素分析

2.1政策風(fēng)險(xiǎn)

一方面，供應(yīng)鏈融資作為一種新的金融產(chǎn)品，其相關(guān)的政策、法律不盡完善。隨著供應(yīng)鏈金融的不斷充實(shí)與發(fā)展，新的金融信貸產(chǎn)品不斷推陳出新，新的信貸產(chǎn)品所涉及的市場與相關(guān)領(lǐng)域不斷廣闊，因此這些新的信貸產(chǎn)品所涉及的領(lǐng)域其法律法規(guī)往往存在空白，甚至有些地方存在著一定的矛盾，相關(guān)商業(yè)銀行一旦遇到法律糾紛，通過相關(guān)的司法程序維護(hù)自己權(quán)益就會(huì)面臨一定的困難，尤其是我國動(dòng)產(chǎn)浮動(dòng)抵押的相關(guān)法律制度不夠完善，動(dòng)產(chǎn)浮動(dòng)抵押面臨主要抵押財(cái)產(chǎn)不特定性，容易產(chǎn)生擔(dān)保物債權(quán)的不穩(wěn)定。另一方面，供應(yīng)鏈金融中應(yīng)收賬款質(zhì)押登記管理不完善。相關(guān)的管理機(jī)構(gòu)對應(yīng)收賬款質(zhì)押登記的內(nèi)容撰寫缺乏規(guī)范性的要求，而這些將導(dǎo)致商業(yè)銀行在相應(yīng)債權(quán)到期后無法順利實(shí)現(xiàn)自身權(quán)利。

2.2信用風(fēng)險(xiǎn)

信用風(fēng)險(xiǎn)也被稱作違約風(fēng)險(xiǎn)，它是指交易對手在合同到期時(shí)未能履行其義務(wù)而導(dǎo)致?lián)p失的風(fēng)險(xiǎn)。信用風(fēng)險(xiǎn)是整個(gè)供應(yīng)鏈金融中商業(yè)銀行所面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)之一，也是商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)流程中面臨的難題與制約供應(yīng)鏈金融發(fā)展的瓶頸之一。傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)是對單個(gè)企業(yè)作為主要考察對象，而供應(yīng)鏈金融是通過核心企業(yè)作為傳導(dǎo)，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈中上下游企業(yè)、倉儲物流公司、第三方監(jiān)管和銀行多方位、多主體全面參與的有效運(yùn)營模式。因此，供應(yīng)鏈金融主體的多元化也勢必造成風(fēng)險(xiǎn)源的多元化、復(fù)雜化，而這些風(fēng)險(xiǎn)突出的表現(xiàn)為資金引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)與質(zhì)押貨物引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)。在資金引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)方面，一旦核心企業(yè)資金鏈條無法正常運(yùn)轉(zhuǎn)，這樣風(fēng)險(xiǎn)會(huì)迅速波及當(dāng)前供應(yīng)鏈條上的各個(gè)主體，給商業(yè)銀行造成巨大損失，或者融資企業(yè)由于自身財(cái)務(wù)等問題，無法歸還信貸資金與利息都會(huì)使商業(yè)銀行遭受損失。在質(zhì)押物引發(fā)風(fēng)險(xiǎn)的方面，由于在供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)流程中，商業(yè)銀行對質(zhì)押物的管理較傳統(tǒng)信貸業(yè)務(wù)有所創(chuàng)新，在整個(gè)監(jiān)管過程中，商業(yè)銀行只過于依賴第三方監(jiān)管公司，如果監(jiān)管公司對質(zhì)押物處置不當(dāng)就會(huì)導(dǎo)致商業(yè)銀行遭受風(fēng)險(xiǎn)甚至重大損失。

2.3市場風(fēng)險(xiǎn)

所謂金融市場風(fēng)險(xiǎn)是指由于金融市場環(huán)境的變動(dòng)及不確定性造成市場商品價(jià)格大幅變動(dòng)而給銀行帶來的風(fēng)險(xiǎn)，主要分為價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、匯率風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)。首先，價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)是市場上商品價(jià)格變動(dòng)所帶來的風(fēng)險(xiǎn)。在供應(yīng)鏈金融中，企業(yè)商品流通產(chǎn)生的現(xiàn)金流是融資企業(yè)歸還商業(yè)銀行的第一還款來源，所以平穩(wěn)的市場價(jià)格是融資企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的重要保證之一，一旦質(zhì)押物因?yàn)槭袌鰞r(jià)格下跌則會(huì)導(dǎo)致企業(yè)蒙受損失，進(jìn)而影響商業(yè)銀行收回信貸資金及利息產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。其次，匯率風(fēng)險(xiǎn)是由于匯率波動(dòng)繼而導(dǎo)致商業(yè)銀行的長期市值和凈收益下降的風(fēng)險(xiǎn)，供應(yīng)鏈中，如果相關(guān)的供應(yīng)鏈主體涉及國際結(jié)算，匯率則會(huì)對融資企業(yè)及商業(yè)銀行造成一定的風(fēng)險(xiǎn)。最后，利率風(fēng)險(xiǎn)是指金融市場利率發(fā)生變化對商業(yè)銀行造成的損失。當(dāng)前商業(yè)銀行供應(yīng)鏈金融融資產(chǎn)品在定價(jià)方式上仍然采取傳統(tǒng)的信貸模式下的固定利率定價(jià)方式，如果國家對當(dāng)前利率進(jìn)行調(diào)整，而商業(yè)銀行不能根據(jù)當(dāng)前市場利率及時(shí)調(diào)整其戰(zhàn)略計(jì)劃，那么銀行只能承擔(dān)此期間因利率調(diào)整而帶來的風(fēng)險(xiǎn)。

2.4操作風(fēng)險(xiǎn)

根據(jù)供應(yīng)鏈金融的特點(diǎn)來看，其面臨的操作風(fēng)險(xiǎn)主要因素有信貸流程不完善、內(nèi)部因素、外部因素。首先，信貸流程不完善導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)，由于供應(yīng)鏈融資過程較一般信貸業(yè)務(wù)流程主體眾多且流程復(fù)雜，且由于供應(yīng)鏈金融發(fā)展起步較晚，配套的業(yè)務(wù)規(guī)范、流程制度不完善，因此在操作過程中，信貸經(jīng)辦人員無據(jù)可依，進(jìn)而造成操作失誤引發(fā)操作風(fēng)險(xiǎn);其次，內(nèi)部因素導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。內(nèi)部因素主要是指供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的相關(guān)業(yè)務(wù)人員在業(yè)務(wù)調(diào)查、授信審批以及貸后監(jiān)管過程中，由于其經(jīng)驗(yàn)、技能不足或者人為主觀原因產(chǎn)生瀆職、欺詐等行為而導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn);第三，外部因素引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)。外部因素主要是自然災(zāi)害、戰(zhàn)爭等不可抗拒的因素。這些風(fēng)險(xiǎn)一旦涉及供應(yīng)鏈融資中的相關(guān)主體或者是質(zhì)押物，都會(huì)引發(fā)資金鏈斷裂，直接或者間接給銀行帶來風(fēng)險(xiǎn)。

3商業(yè)銀行供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)防控措施

3.1建立嚴(yán)格的準(zhǔn)入條件

首先，商業(yè)銀行在開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的伊始要對核心企業(yè)進(jìn)行全方位的審查，挑選效益好、行業(yè)前景好且規(guī)模大，具有較強(qiáng)影響力的企業(yè)作為核心企業(yè)，同時(shí)對供應(yīng)鏈金融內(nèi)的其他交易主體進(jìn)行嚴(yán)格篩選。其次，鼓勵(lì)核心企業(yè)對其上下游的交易企業(yè)設(shè)置獎(jiǎng)罰措施，這樣有利于商業(yè)銀行利用核心企業(yè)的行業(yè)地位約束融資企業(yè)，降低商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)。最后，充分利用核心企業(yè)給予上下游企業(yè)的排他性優(yōu)惠措施，有利于商業(yè)銀行實(shí)施信用捆綁技術(shù)，降低商業(yè)銀行承受的信用風(fēng)險(xiǎn)。

3.2建立科學(xué)的供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制

構(gòu)建科學(xué)的供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制可以有效對供應(yīng)鏈內(nèi)可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)測與防范，發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的源頭，提前對風(fēng)險(xiǎn)源進(jìn)行處理，降低供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生概率，具體可以從以下幾個(gè)方面實(shí)施供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制:首先，建立科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)分析機(jī)制。科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)分析機(jī)制能夠發(fā)揮供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)信號的檢測診斷功能，通過發(fā)現(xiàn)供應(yīng)鏈金融中的異常信號，應(yīng)用當(dāng)代科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)診斷技術(shù)對其進(jìn)行分析與判斷，對風(fēng)險(xiǎn)的大小與可能帶來的不良后果進(jìn)行評估。風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制的基本辦法是將其采集的信號傳輸給供應(yīng)鏈金融預(yù)警分析系統(tǒng)，通過各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)與風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警的判斷模型對風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)展趨勢以及可能帶來的不良后果進(jìn)行判斷;其次，完善風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警后相應(yīng)措施。通過供應(yīng)鏈金融預(yù)警信號進(jìn)行分析，根據(jù)不同的風(fēng)險(xiǎn)類別對風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效處理，將可能出現(xiàn)的損失降到最小。

3.3加強(qiáng)供應(yīng)鏈金融現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)管理

供應(yīng)鏈金融必須基于真實(shí)的貿(mào)易背景并以貿(mào)易項(xiàng)下利潤的實(shí)現(xiàn)與結(jié)算的控制去引導(dǎo)現(xiàn)金回流至銀行的通道，進(jìn)而保證了銀行信貸資金的還款來源。因此信貸資金的?？顚Ｓ皿w現(xiàn)了現(xiàn)金流的有效管理，也是保障融資企業(yè)還款來源的核心技術(shù)之一。首先，流量管理。商業(yè)銀行對現(xiàn)金的流量管理具體地體現(xiàn)為授信額度與規(guī)模。因此，商業(yè)銀行要重點(diǎn)考察現(xiàn)金流量與授信企業(yè)的經(jīng)營規(guī)模與支持性資產(chǎn)的匹配狀況，以及供應(yīng)鏈網(wǎng)絡(luò)內(nèi)各主體的經(jīng)營能力;其次，流向管理。商業(yè)銀行要在供應(yīng)鏈金融的具體環(huán)節(jié)通過對回流資金的時(shí)間、額度與路徑的控制，實(shí)現(xiàn)對現(xiàn)金流向的控制;最后，循環(huán)周期管理。這種管理方式要在綜合行業(yè)結(jié)算方式、平均銷售周期的基礎(chǔ)上，計(jì)算出一個(gè)完成的資金循環(huán)時(shí)間，從而保證授信企業(yè)在供應(yīng)鏈內(nèi)完成資金流與物流的循環(huán)。

參考文獻(xiàn):

［1］楊晏忠.論商業(yè)銀行供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)防范［J］．金融論壇，2007(10)．

［2］李毅學(xué)，馮耕中，屠惠遠(yuǎn).供應(yīng)鏈金融創(chuàng)新中下側(cè)風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避銀行的貸款額度分析［J］．系統(tǒng)科學(xué)與數(shù)學(xué)，2009(4)．

篇10

一、供應(yīng)鏈金融的風(fēng)險(xiǎn)特征

（一）行為風(fēng)險(xiǎn)

行為風(fēng)險(xiǎn)是指，供應(yīng)鏈金融在實(shí)際辦理過程中無意間的過失，給企業(yè)帶來的經(jīng)濟(jì)損失。這種供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)在實(shí)際應(yīng)用中屬于很難避免的風(fēng)險(xiǎn)模式。在當(dāng)下國內(nèi)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)辦理中，供應(yīng)鏈金融的行為風(fēng)險(xiǎn)是金融業(yè)務(wù)管理人員所面臨的核心管理問題。

（二）文化差異風(fēng)險(xiǎn)

文化差異風(fēng)險(xiǎn)是指，在構(gòu)成供應(yīng)鏈金融的同時(shí)，不同企業(yè)由于其企業(yè)文化與企業(yè)經(jīng)營理念存在差異性，從而導(dǎo)致金融工作發(fā)生錯(cuò)亂。這種差異性往往會(huì)導(dǎo)致金融供應(yīng)鏈出現(xiàn)混亂，嚴(yán)重影響企業(yè)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

（三）市場風(fēng)險(xiǎn)

市場風(fēng)險(xiǎn)是指，由于市場在發(fā)生變化的時(shí)候，企業(yè)沒有隨之進(jìn)行銷售計(jì)劃的變動(dòng)，從而造成的商業(yè)銀行還貸風(fēng)險(xiǎn)，這種風(fēng)險(xiǎn)廣泛存在于國內(nèi)供應(yīng)鏈金融中，為我國大部分的企業(yè)帶來不可預(yù)測的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。

（四）信用風(fēng)險(xiǎn)

信用風(fēng)險(xiǎn)是當(dāng)前國內(nèi)中小型企業(yè)中，普遍存在的一種供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)。由于這些中小型企業(yè)處于發(fā)展初期，其自身管理不夠規(guī)范、技術(shù)力量薄弱，缺乏相應(yīng)的信用管理機(jī)制，從而造成了信用風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，為企業(yè)帶來了不必要的后果，嚴(yán)重阻礙了企業(yè)自身的發(fā)展。

二、商業(yè)銀行供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)管理存在的問題

（一）物流環(huán)境的錯(cuò)綜復(fù)雜

當(dāng)下，國內(nèi)的物流發(fā)展水品仍舊處于十分落后的階段，對我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展造成了一定的阻礙。在我國物流市場長期占有主導(dǎo)地位的往往都是生產(chǎn)性企業(yè)自營物流和聯(lián)合物流，這種情況導(dǎo)致了規(guī)模較小、技術(shù)落后、缺乏物流管理標(biāo)準(zhǔn)的中小型企業(yè)很難獲得相應(yīng)的物權(quán)保障，在物流過程中無法對產(chǎn)品進(jìn)行有效管理，使得銀行對于這類物品的流通也喪失了控制權(quán)，風(fēng)險(xiǎn)管理無法正常運(yùn)作，直接導(dǎo)致了供應(yīng)鏈金融存在嚴(yán)重的風(fēng)險(xiǎn)。

（二）信用環(huán)境混亂

就我國目前的金融貿(mào)易信用環(huán)境來說，常規(guī)的貿(mào)易交往往往都是通過票據(jù)進(jìn)行結(jié)算，這種缺乏有效法律機(jī)制的信用模式，對于我國供應(yīng)鏈金融的發(fā)展極其不利。今年來，人民銀行針對這一情況曾進(jìn)行過嚴(yán)厲的管理措施，但由于國內(nèi)缺少相關(guān)的管理規(guī)范，使得我國貿(mào)易與國外貿(mào)易在信用環(huán)境上存在極大差別。這一問題成為當(dāng)下供應(yīng)鏈金融中的主要矛盾因素。

（三）企業(yè)資金管理不明確

由于國內(nèi)缺乏專業(yè)的集團(tuán)企業(yè)資金管理體系，使得國內(nèi)企業(yè)在進(jìn)行資金管理的過程中，往往存在缺乏專業(yè)管理人才、資金管理部門混亂缺乏實(shí)際作用、投資部門復(fù)雜化沒有統(tǒng)一的管理機(jī)制等情況，在企業(yè)實(shí)際生產(chǎn)運(yùn)營的過程中，很多企業(yè)都無法清楚的區(qū)分資金管理部門和投資部門。這些問題，都是由于當(dāng)下國內(nèi)企業(yè)資金管理缺乏相應(yīng)管理體系，以至于很多企業(yè)在資金的風(fēng)險(xiǎn)性管理上存在不明確、不重視的情況，直接危害到了企業(yè)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

三、商業(yè)銀行供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)防范措施

（一）商業(yè)銀行應(yīng)正確選擇合作對象

在供應(yīng)鏈金融的構(gòu)建過程中，商業(yè)銀行應(yīng)該正確選擇合作對象，首先，經(jīng)營狀況與銀行合作度成為選擇合作對象的首要衡量條件，選擇生產(chǎn)經(jīng)營狀況穩(wěn)定、銀行合作程度較高的企業(yè)，就能在很大程度上規(guī)避供應(yīng)鏈金融中存在的風(fēng)險(xiǎn)，這類企業(yè)包括鋼鐵、石化、電信、汽車等產(chǎn)業(yè)鏈。通過與這類企業(yè)進(jìn)行合作，在獲得合作經(jīng)驗(yàn)的同時(shí)還可以幫助銀行有效擴(kuò)大服務(wù)范圍。同時(shí)，銀行也可以通過對供應(yīng)鏈成員企業(yè)的詳細(xì)資料進(jìn)行調(diào)查，從而實(shí)現(xiàn)在供應(yīng)鏈企業(yè)中的篩選，對于存在經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)和不合規(guī)操作的企業(yè)要及時(shí)予以淘汰，以此，保證了企業(yè)供應(yīng)鏈金融的正常發(fā)展。

（二）加強(qiáng)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)管理

商業(yè)銀行的全面風(fēng)險(xiǎn)管理要求，是當(dāng)下供應(yīng)鏈金融中衡量企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的重要標(biāo)準(zhǔn)。全方面風(fēng)險(xiǎn)管理指的是，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理工作在可控制范圍內(nèi)與其他企業(yè)或者零售業(yè)務(wù)進(jìn)行統(tǒng)一風(fēng)險(xiǎn)管理的過程，這一過程中需要依據(jù)各類業(yè)務(wù)的相關(guān)規(guī)定對企業(yè)間全部的資產(chǎn)組合進(jìn)行有效控制和管理，真正實(shí)現(xiàn)了供應(yīng)鏈金融的全面風(fēng)險(xiǎn)管理。

（三）將供應(yīng)鏈金融與商業(yè)銀行進(jìn)行統(tǒng)一的風(fēng)險(xiǎn)管理

供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)是在風(fēng)險(xiǎn)管理能力、人力資源、資本和其他相關(guān)資源的范圍之內(nèi)，其管理需要處于供應(yīng)鏈金融的承受能力以內(nèi)，只有這樣才能穩(wěn)妥的管理供應(yīng)鏈已經(jīng)承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)，將風(fēng)險(xiǎn)與收益做到維系平衡，使得風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后獲得收益最大化。商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理必須與供應(yīng)鏈的目標(biāo)與原則相兼容，并且能著重評論兩個(gè)層面的問題，一是由于供應(yīng)鏈金融中不同的產(chǎn)品其風(fēng)險(xiǎn)管理成本特征差別極大，在產(chǎn)品具體推出之前，預(yù)先對風(fēng)險(xiǎn)管理的成本及收益進(jìn)行對比，有效預(yù)防供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)。二是對供應(yīng)鏈金融與相關(guān)業(yè)務(wù)進(jìn)行邊際收益對比，通過數(shù)據(jù)比對來決定是否推行該業(yè)務(wù)，這一方式有效預(yù)防了供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)，做到了對企業(yè)及供應(yīng)鏈的有效管理。

（四）加強(qiáng)對客戶資信質(zhì)押貨物的管理

商業(yè)銀行與物流企業(yè)都應(yīng)該針對性的對相關(guān)業(yè)務(wù)進(jìn)行嚴(yán)格的操作規(guī)范和管理程序，通過這些措施有效杜絕因企業(yè)內(nèi)部漏洞而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。例如，商業(yè)銀行為提高對質(zhì)物的管理能力，需要不斷完善內(nèi)部操作管理規(guī)范，防止銀行操作中的風(fēng)險(xiǎn)狀況；物流企業(yè)為提高自身質(zhì)物管理能力，需要不斷提高倉庫管理水平，同時(shí)實(shí)現(xiàn)倉庫管理信息化，制定完善的辦理質(zhì)物入庫、發(fā)貨方案，在源頭上對物流運(yùn)作進(jìn)行管理，實(shí)現(xiàn)企業(yè)運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)的有效管理。